Primer izjave o naložbeni politiki

Ob obisku novega cilja pomaga pri načrtovanju navodil. Ko prispete, je pravi čas, da sestavite načrt aktivnosti. Če se boste na pohod odpravili v državni park, boste želeli določiti, kako priti do njega in po kateri poti v parku.

Podobno kot pri ekspediciji je tudi Izjava o naložbeni politiki vodnik za vašo finančno prihodnost.

Kaj je izjava o naložbeni politiki (IPS)?

IPS je zemljevid, razpored aktivnosti in dokument o rezultatih med finančnim svetovalcem in stranko. V prvem delu izjave so naročnikovi široki naložbeni cilji in cilji. Naslednja komponenta razpravlja o poti, ki ji svetovalec v sodelovanju s stranko sledi, da doseže niz ciljev.

Podrobnosti vključujejo teme, kot so razporeditev sredstev, toleranca do tveganja in finančni cilji.

(Za več glej: Dobiček z izjavami o naložbeni politiki .)

Primer IPS-a

Oglejte si naslednji fiktivni primer izjave o naložbeni politiki.

Izjava o naložbeni politiki investitorjev First Advisory, LLC za Juana Martineza

Povzetek:

Juan Martinez, individualni vlagatelj, 55 let

Portfelj: Posamezni, obdavčljivi

Zvezna država: Kalifornija

Davčna številka: xxx-xx-xxxx

Kratkoročna sredstva: 500.000 USD

Povratni cilj: 6%

Enoletna meja izgube (najslabši možni scenarij): 15-18%

Cilji:

• Dolgoročna rast in ohranjanje kapitala
• Profil tveganja: Konzervativno
• Časovno obdobje: več kot 5 let
• Kratkoročne potrebe po likvidnosti: Jih ni
• Dolgoročna stopnja pričakovanja donosa: 6% (na podlagi pretekle stopnje donosa)

Dolžnosti in odgovornosti finančnega svetovalca:

• Fiduciarna, pristranska tretja oseba, ki je zadolžena za pomoč strankam pri doseganju dolgoročnih finančnih ciljev.
• Posvetujte se s stranko, da ustvarite dodelitev sredstev
• Izberite sredstva v skladu z dodelitvijo sredstev, ki zagotavlja zadostno razpršitev tveganja in donosnosti.
• Nadzor in poročanje o vseh naložbenih stroških.
• Spremljajte vse možnosti naložbe in skrbnika portfelja. (Skrbnik je odgovoren za varno hrambo strankinega premoženja)
• Redno vrednotite vsa imetja portfelja.
• Zagotavljajte mesečna poročila, ki vključujejo vrednostne papirje, denarni tok, dohodek in mesečno spremembo vrednosti.

Smernice za izbiro portfelja:

Na splošno je dolgoročna naložbena uspešnost odvisna od uspešnosti premoženja. V preteklosti osnovna sredstva ponujajo višje stopnje donosa skupaj z večjo volatilnostjo. Osnovna sredstva na splošno prinašajo nižje stopnje donosa, nižjo korelacijo z lastniškimi vrednostmi in manj tveganja. Priporočljivo je diverzifikacijo glede na geografijo in velikost sredstev.

Glede na profil konzervativnega tveganja stranke bo razporeditev portfeljskih sredstev znašala 60% osnovnega premoženja in 40% stalnih.

Posamezna sestava deležev bo izbrana iz indeksnih skladov in zamenjanih skladov iz naslednjih razredov sredstev:

Pravičnost

• ZDA
• Visoka dividenda
• Vrednost
• Majhna kapa
• Mednarodni, vključno z razvitimi trgi in trgi v razvoju

Popravljeno

• Obveznice ZDA
• Korporativne obveznice
• Državne obveznice
• Visoko donosne obveznice
• Sklad za naložbe v nepremičnine (REIT)
• Globalne obveznice
• Global REITs

Ponovna uravnoteženost dodelitve sredstev:

Po podatkih Vanguarda o razporeditvi sredstev ni splošno dogovorjeno. Prav tako ni podatkov, ki bi priporočali izravnavo pogosteje kot vsako leto. Tako se bo portfelj vsako leto ponovno uravnotežil, hkrati pa poskušali čim bolj zmanjšati davčne posledice prodaje sredstev.

Spremljanje uspešnosti:

Donosi vsakega vzajemnega sklada ali donosnih skladov, s katerimi se trguje na borzi, bodo primerjani z njim povezano referenčno vrednost. Vsako odstopanje od te referenčne vrednosti se bo ocenjevalo in razpravljalo vsako leto. Imetja se bodo primerjala tudi s sredstvi vrstnikov.

Parametri za prodajo sklada zaradi slabe uspešnosti vključujejo eno leto večje od 1% odstopanja od referenčne vrednosti in / ali padanja v spodnji polovici skupine kohortsnih skladov.

Stroške bomo spremljali letno, da zagotovimo, da skupni stroški ne bodo presegli 1% vseh naložbenih sredstev.

Vsaj letno se bo spremljal vsaj celoten portfelj, da se preuči, ali so zastavljeni začetni cilji ali so se spremenili. Na tej konferenci bodo vključene tudi uspešnost in honorarji. G. Martinez in svetovalec bosta skupaj določila prihodnjo usmeritev.

Spodnja črta

Izjava o naložbeni politiki je osebna in individualizirana za okoliščine stranke svetovalca. Prejšnji primer je ena vrsta IPS. Vsako podjetje za finančno svetovanje bo imelo različico svoje izjave.

Nazadnje imajo velike družbe za posredovanje naložb tudi izjave o naložbeni politiki za svoje vzajemne sklade in / ali skupine strank. Izjava o naložbeni politiki vodi stranko in svetovalca na isti strani za naložbe, svetovalca pa je odgovoren za določen standard.

(Več o tem glej: Etični standardi, ki bi jih morali pričakovati od finančnih svetovalcev .)