Najboljše strategije prihajanja na stave

Med številnimi priložnostmi za trgovanje, varovanje pred špekulacijami ali špekuliranje na finančnih trgih širijo pritožbe na stave na tiste, ki imajo veliko strokovnega znanja o prepoznavanju gibanja cen in ki spretno izkoriščajo špekulacije. Treba je pojasniti eno: razširjene stave so v ZDA nezakonite. Kljub temu je v nekaterih evropskih državah, zlasti v Združenem kraljestvu, še vedno pravna in priljubljena praksa. Zaradi tega so vsi primeri, navedeni v naslednjih strategijah, navedeni v britanskih funtih ali GBP (£) .

Stave na široko porabo imajo velika tveganja, hkrati pa nudijo velik potencial za dobiček. Druge funkcije vključujejo ničelne davke, visok vzvod in široko razprte ponudbe. Če so stave na vašem trgu zakonite na vašem trgu, je nekaj strategij, ki bi jim lahko sledili.

Strategije tehnične analize

Priljubljene stave, kot je CityIndex s sedežem v Veliki Britaniji, dovoljujejo razširjene stave na več kot 12.000 različnih svetovnih trgih. Uporabniki lahko širijo stavo na sredstva, kot so zaloge, indeksi, forex, blago, kovine, obveznice, opcije, obrestne mere in tržni sektor. Da bi to storili, stavniki pogosto uporabljajo trende, ki sledijo trende, preusmeritev trendov, strategije trgovanja s prekinitvami in strategije trgovanja za različne instrumente ter za različne razrede sredstev.

Širite stave po korporativnih akcijah

Korporativne poteze lahko sprožijo krog razširjenih stav. Na primer, vzemite, ko delnica razglasi dividendo in dividenda naknadno potekne (kar pomeni, da poteče na napovedani datum). Uspešni stavniki pozorno spremljajo letne skupščine določenih podjetij (AGM), da bi poskušali doseči morebitne napovedi o dividendah ali drugih pomembnih korporativnih novicah.

Recimo, da družba, katere delnice trenutno trgujejo s 60 £, izjavi dividendo v znesku £ 1. Cena delnice se začne dvigniti na raven dividende: v tem primeru nekje okoli 61 funtov. Pred napovedjo razprti stavniki zavzamejo položaje, namenjene tako nenadnim skokom. Recimo, na primer, da trgovec vstopi v pozicijo stave 1.000 delnic po 60 funtov s 5 £ na točko premika. Torej v našem primeru trgovec z zvišanjem cene za 1 funt ob objavi dividend dobi 5.000 funtov (1 £ * 1.000 delnic * £ 5 = £ 5000).

Podobno bodo stavniki želeli izkoristiti prejšnji rok dividende. Predpostavimo, da en dan pred datumom uporabe cena delnice znaša 63 funtov. Trgovec lahko prevzame kratko pozicijo v višini 1.000 delnic z 10-kratnim stavom na točko. Naslednji dan, ko bo dividenda porasla, cena delnice običajno pade za (zdaj že potečen) znesek dividende 1 funt, pri čemer znaša približno 62 funtov. Trgovec bo svoj položaj zaprl z žepom razlike: v tem primeru dobiček v višini 10.000 funtov (£ 1 * 1.000 delnic * 10 £ na točko).

Izkušeni stavniki dodatno mešajo stave na trge in nekaj trgovanja z zalogami. Tako lahko na primer dodatno zavzamejo dolg položaj v zalogi in poberejo denarno dividendo, tako da jo zadržijo nad datumom prejšnjega roka. To jim bo omogočilo varovanje med obema pozicijama in tudi dejanski dividend.

Strukturirajte vstop in izhod

Strukturiranje poslov za uravnoteženje ravni dobička in izgube je učinkovita strategija za širjenje stav, četudi kvote niso pogosto v vašo korist.

Povejte, da hipotetični trgovec z imenom Mike v povprečju zmaga v štirih razštetih stavah z 80-odstotno stopnjo zmage. Medtem je drugi hipotetični trgovec Paul dobil dve razdeljeni stavi od petih, za 40-odstotno stopnjo zmage. Kdo je uspešnejši trgovec? Zdi se, da je odgovor Mike, vendar to morda ne bi bilo tako. Strukturiranje stav z ugodnimi stopnjami dobička je lahko sprememba igre.

V tem primeru povejte, da je Mike prevzel položaj prejema 5 £ na zmagovalni stavi in ​​izgubil 25 £ na izgubljeno stavo. Tudi tukaj, tudi z 80-odstotno stopnjo dobitka, Mike dobiček odstrani 25 funtov, ki jih je moral plačati za svojo slabo stavo (0, 8 * £ 5 –0, 2 * £ 25 = - 1 £ izguba). Recimo, Paul pravi, da zasluži 25 £ na zmagovalni stavi in ​​le 5 £ na izgubljeno stavo. Tudi s svojo 40-odstotno stopnjo dobitka Paul še vedno ustvarja dobiček v višini 7 funtov (0, 4 * £ 25 –0, 6 * £ 5). Kljub temu, da je izgubil 60% časa, prikaže zmagovalca.

Strategija na osnovi novic

Stave v razmiku pogosto zadevajo gibanje cen osnovnega sredstva, kot je tržni indeks. Če stavite 100 funtov na premik točke, lahko indeks, ki premakne 10 točk, ustvari hiter dobiček v višini 1.000 funtov, čeprav premik v nasprotni smeri pomeni izgubo podobnega obsega. Stave v aktivnem razmiku (kot trgovci z novicami) pogosto izberejo sredstva, ki so zelo občutljiva za novice, in stavijo v skladu s strukturiranim načrtom trgovanja. Na primer, novice o nacionalni centralni banki, ki spreminja obrestne mere, bodo hitro odmevale z obveznicami, delniškimi indeksi in drugimi sredstvi. Drug idealen primer je podjetje, ki kotira na borzi in čaka na rezultate večjih ponudb za projekte. Ne glede na to, ali je družba zmagala ali izgubila ponudbo, pomeni nihanje cene delnic v obe smeri, pri obeh rezultatih pa bodo stale razprte stave.

Priložnosti za arbitražo

Pri arbitražnih stavah so možnosti arbitraže redke, trgovci pa jih lahko najdejo v nekaterih nelikvidnih instrumentih. Recimo, na primer, da je nizko sledljivi indeks trenutno vreden 205. Eno podjetje za stave s ponudbami ponuja ponudbo za ponudbo 200-210 za končno ceno, druga pa 190-195. Torej lahko trgovec s prvo firmo pri 200 in dolgo pri 195, drugi pa z 20 funtov na točko.

• Scenarij 1: Indeks se zapre pri 215. Na svojem kratkem položaju izgubi 15 (200-215), na svojem dolgem položaju pa dobi 20 (215-195).
• Scenarij 2: Indeks se zapre pri 201. Izgubi enega (200–201) na svojem kratkem položaju, na svojem dolgem položaju pa dobi šest (201–195).
• Scenarij 3: Indeks se zapre pri 185. Na svojem kratkem položaju dobi 15 (200–185), na svojem dolgem položaju pa izgubi 10 (185–195).

V vsakem primeru še vedno dobiva 250 funtov, saj zbere pet točk, 20 funtov na točko. Vendar so takšne arbitražne priložnosti redke in so odvisne od razpršenih stav, ki odkrijejo anomalijo pri oblikovanju cen v več izdajateljskih stavnih podjetjih in nato pravočasno ukrepajo, preden se razmiki prilagodijo.

Bottom Line Line

Visok potencialni dobiček s stavami na trge je povezan z resnimi tveganji: premik le nekaj točk pomeni pomemben dobiček ali izgubo. Trgovci bi morali poskušati širiti stave šele potem, ko so pridobili dovolj tržnih izkušenj, znali izbrati pravo sredstva in izpopolnili svoj čas.