Aktuarsko vrednotenje

Kaj je aktuarsko vrednotenje

Aktuarsko vrednotenje je vrsta ocene premoženja pokojninskega sklada glede na obveznosti z uporabo naložbenih, ekonomskih in demografskih predpostavk za model določitve stanja financiranja pokojninskega načrta. Predpostavke temeljijo na mešanici statističnih študij in izkušenj. Ker predpostavke pogosto izhajajo iz dolgoročnih podatkov, lahko občasni kratkoročni pogoji ali nepričakovani trendi občasno povzročijo odstopanja od napovedi.

RAZKRITJE DOLO Aktuarsko vrednotenje

Številne spremenljivke gredo v aktuarski model vrednotenja. Na strani premoženja mora aktuar predpostaviti o stopnjah prispevkov delodajalca in stopnji rasti naložb za portfelj delnic in obveznic (sredstva 1. in 2. stopnje) ter druga sredstva (nelikvidna raven 3. stopnje). Izračun plačilnih obveznosti je veliko bolj zapleten. Aktuar mora predpostavljati predpostavke o diskontni stopnji, stopnjah prispevkov zaposlenih, stopnjah rasti plač, stopnji inflacije, stopnji umrljivosti, upokojitveni dobi, invalidski upokojitveni dobi in obrestih na računih članov. Če so vse dolgoročne predpostavke razumne, je mogoče ugotoviti realno (ali financirano) razmerje. Koeficient financiranja je enak premoženju nad obveznostmi, z razmerjem več kot 1, 00 ali 100%, kar kaže, da pokojninska sredstva zadostujejo za kritje obveznosti.

Aktuarske ocene se izvajajo tako v zasebnem kot v javnem sektorju. Podjetje US Steel je v svojem letnem poročanju za leto 2016 razkrilo, da je bilo njegovo razmerje financiranja na dan 31. decembra 2016 0, 88 ali 88% (sredstva v načrtu 5, 48 milijarde USD, deljeno z obveznostmi v višini 6, 21 milijarde USD). Družba ni imela dovolj sredstev načrta za izpolnitev teh obveznosti.

Nekatere države so v težki kondiciji zaradi večine obveznosti zaradi plač delavcev. (Pretekla pogajanja z državnimi uslužbenci so povzročila večja jamstva za izplačilo pokojnin.) Podatki iz leta 2016 iz državnega celovitega letnega finančnega poročila (CAFR), ki jih je sestavil Bloomberg LP, kažejo, da je bilo povprečno razmerje financiranja za ameriške države od tega leta le 71%. New Jersey je imel najslabše razmerje pri približno 31%, Wisconsin pa edino stanje s 100%.

Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.

Sorodni pogoji

Aktuarski dobiček ali izguba Aktuarski dobiček ali izguba se nanaša na prilagoditve predpostavk, ki se uporabljajo za vrednotenje obveznosti pokojninskega načrta z določenimi zaslužki korporacije. več Opredelitev pokojninskega načrta Pokojninski načrt je pokojninski načrt, ki od delodajalca zahteva prispevke v skupek sredstev, namenjenih za prihodnjo korist delavca. več Opredelitev obveznosti zaslužkov (PBO) Opredelitev Obveznost predvidenih zaslužkov (PBO) je aktuarska meritev tega, kaj bo podjetje trenutno potrebovalo za pokrivanje prihodnjih pokojninskih obveznosti. več Generacija X - Gen X Generacija X je generacija Američanov, rojena med sredino šestdesetih in začetkom 80. let prejšnjega stoletja, po Baby Boomersu in pred tisočletji. več Opredelitev upravljanega računa Ker je upravljan račun prilagojen potrebam posameznega vlagatelja in omogoča neposredno lastništvo vrednostnih papirjev, ponuja več koristi vzajemnega sklada. Vendar upravljani računi morda niso primerni za vsakega vlagatelja. več Tisočletja: finance, naložbe in upokojevanje Naučite se osnov tisočega tisočletja o financah, naložbah in upokojitvi. več partnerskih povezav