AMD lahko pade za 17%, kolikor se poveča vrednost Bearish Option Volume

(Opomba: Avtor te temeljne analize je finančni pisatelj in vodja portfelja.)

Dejavnost glede možnosti naprednih Micro Devices Inc. (AMD) do izteka 20. aprila je bila v petek, 2. marca, izrazito težka in obljublja, kar kaže na to, da je delnica v naslednjih nekaj tednih lahko močno povečala nestanovitnost, kar je del večjega stave, ki delnice morda se usmeri nižje. Analiza tehničnih kart kaže, da bi lahko bila zaloga v naslednjih nekaj tednih pripravljena za 17%. (V zvezi z branjem glejte: Zakaj je AMD edini Intelov konkurent .)

Delnice AMD so v letu 2018 uspešno poslovale, zaloga je bila skoraj 15-odstotna. Toda trgovec daje precej velike stave, da bodo delnice morda padle. Glede na poročila portala TheFly, so bili v petek tudi veliki nakupi opcij vezani na nakup delnic.

Obseg prostornine

Veliki bloki opcijskih opcij so se zgodili 2. marca, trgovanje po stavčnih cenah 10, 11 in 12 dolarjev, ki naj bi se izteklo 20. aprila. Število sklenjenih pogodb je bilo skupaj 250.000 pogodb med tremi stavnimi cenami. Navidezna vrednost treh poslov je znašala približno 12, 5 milijona dolarjev na podlagi cen zapiranja opcij. Trgovanje z opcijami bi lahko, če zaradi varovanja večjega nakupa zalog, kupec kupcev zaščiti svoj nakup delnic pred močnim padcem v prihodnjih tednih.

(Yahoo Finance)

Velika nestanovitnost

Dolgostranska strategija opcij s stradalnimi cenami, ki za iztek veljavnosti za 20. april uporablja ceno stavke v višini 11 dolarjev, že nakazuje, da bi lahko delnice AMD z iztekom stavčne cene 11 dolarjev zrasle za skoraj 19%, kar je znaten znesek. Stroški nakupa enega klica so približno 2, 10 dolarja, zaloga pa daje približno 8, 90 do 13, 10 dolarja. Vendar število klicev močno odtehta število klicev za razmerje skoraj 8 do 1, skoraj 206.000 pogodb odprtega interesa. Odprto zanimanje ne šteje obsega od petka, kar pomeni, da je bil trg opcij na AMD že pred trgovanjem. Trdi, da bodo trgovci stavili, da bodo delnice AMD v naslednjih tednih padle. (Več o tem glej tudi: AMD: Dolgoročni pogled .)

Znižanje na 9, 80 dolarja

Tehnična shema AMD bi predlagala, da bi delnice lahko tudi padle, saj se je delnica od konca julija gibala nižje, ko je dosegla največ 15, 50 USD. Zaloga je prav tako zapolnila vrzel, ki je nastala konec oktobra, in od takrat se giblje nižje. Zaloga ima indeks relativne trdnosti, ki se giblje nižje, trenutno pa ima odčitke približno 47. Za prodajo zalog bi RSI moral pasti pod 30. Naslednja pomembna raven tehnične podpore znaša približno 9, 80 USD, kar je 17% padec od njene trenutne cene, približno 11, 80 USD.

Nedavni nakupi velikih opcij, dolga strateška strategija in tehnična shema kažejo, da v celoti kažejo na zalogo, ki bo v prihodnjih tednih verjetno izgubila skoraj vse svoje dobičke.

Michael Kramer je ustanovitelj družbe Mott Capital Management LLC, registrirani svetovalec za naložbe in vodja podjetja, ki je aktivno upravljal dolgoletni portfelj tematske rasti. Kramer običajno kupuje in hrani zaloge za obdobje od treh do petih let. Kliknite tukaj za Kramerjevo biografijo in imetja njegovega portfelja. Predstavljene informacije so samo v izobraževalne namene in ne nameravajo ponuditi ali ponuditi prodaje ali nakupa kakršnih koli posebnih vrednostnih papirjev, naložb ali naložbenih strategij. Naložbe vključujejo tveganje in če ni drugače navedeno, niso zagotovljene. Pred izvedbo katere koli strategije, obravnavane v tem dokumentu, se najprej posvetujte s kvalificiranim finančnim svetovalcem in / ali davčnim strokovnjakom. Na zahtevo bo svetovalec predložil seznam vseh priporočil v zadnjih dvanajstih mesecih. Pretekla uspešnost ne kaže na prihodnjo uspešnost.