Apple klin vzorec lahko signalizira dolgoročno vrh

Dow komponenta Apple Inc. (AAPL) se je v zadnjih tednih borila in hitro izgubljala tla zaradi naraščajočih strahov, da bo Kitajska v trgovinski vojni ciljala na tehnološkega velikana. Delničarji so se seznanili, da so delnice agresivno prodali od sredine maja, medtem ko je zgodnji junij spodbudil vselej velik odmik medvedjih količin. Nič od tega ne ustreza tudi ikoni ali pomembnejšim indeksom s sedežem v Cupertinu v Kaliforniji, v katerih je zaloga močno utežena sestavina.

Apple ima 13. največjo utež v Nasdaq-100. Tehnično težki indeks se je 13. junija povzpel nad marčevski vrhunec in pritegnil val sledilcev trendov, toda rally je sedem dni pozneje zastal in je te kupce ujel v neuspelem preboju. Podoben preobrat marca je indeks v manj kot treh tednih zvišal za več kot 850 točk, kar kaže na to, da bi trenutni padec lahko dosegel 6.500.

Tehnični velikan ima tudi šesto najvišje uteži v industrijskem povprečju Dow Jones. Počasni instrument se je od padca v februarju hudo boril, saj ni uspel vzpostaviti upora na ravni popravka prodaje .618 Fibonaccije. Zadnji prodajni val je že dosegel 200-dnevno eksponentno drseče povprečje (EMA), ki je v manj kot petih mesecih zaznaval peti test, hkrati pa zvišal možnosti za preboj, ki bo ciljal na 20.000 ravni. (Glej tudi: Apple Stock: Trgovci bi morali počakati, da kupijo 170 USD .)

Mesečni grafikon AAPL (2007 - 2018)

Najpomembnejši rezultati od leta 2007 sledijo naraščajočemu trendu, medtem ko so trije padci v tem 11-letnem obdobju našli podporo pri 50-mesečni EMA. Zaloga je novembra 2017 že četrtič dosegla trend in v zadnjih osmih mesecih je preživela testiranje odpornosti. Medtem je določena mesečna cena cena, ki bo postavila medvedji preobrat, kar označuje neuspeh junijskega preboja.

Oscilator stohastike je maja 2017 prešel v dolgoročni medvedji cikel, vendar se je kazalnik v četrtem četrtletju povzpel višje in popustil v zapleten vzorec, ki še vedno ustvarja prodajne signale. Nihanje med letoma 2009 in 2012 lahko ponudi uporabno analogijo, ko se boči v bok več kot tri leta, preden začne dolgoročno doseči vrh. Vendar pa je imela zaloga takrat dovolj tekaške sobe v trendni liniji, za razliko od sedanje sestave, ki se odvija prav pri večjem odporu.

Tedenski grafikon AAPL (2015 - 2018)

Tedenski pogled dvigne rdeče zastave o približno tretji četrtini akcijske cene. Rdeče črte označujejo meje naraščajočega klinastega vzorca, ki ima grdo sloves, ki se prikaže na koncu večletnih vzponov. Razpon trgovanja, sklenjenih med letoma 2015 in 2018, končne točke klina se bodo zdaj presečile maja 2019. Tehnično usmerjeni biki so oddahnili, ko je zaloga maja 2018 nadgradila zgornjo linijo, vendar se je ta neuspeh spremenil v tesnobo po neuspešnem preboju, zdaj izpostavlja klinasto podporo pri 170 USD.

Ta raven cen bo pomenila priložnost za nakup z nizkim tveganjem, vendar ura utripa, neuspeli izpad pa bi lahko povzročil razplet klina, ki tudi konča trendni val, ki se je začel leta 2016. Po drugi strani pa bi ta prodajni val odprl vrata za četrti test 50-mesečne EMA od leta 2009, z drsnim povprečjem do 130-ih dolarjev. Večletni trend naraščanja bo potekal po tej črti v pesku. (Več o tem glej: Odkupi zalog družbe Apple z vodstvom podjetja med 1. četrtletjem .)

Spodnja črta

Apple zaloga se je junija močno spremenila, potem ko je pritrdila vrh triletnega vzpenjajočega se klina, kar je povzročilo neuspešen preboj, ki bi lahko povzročil nadaljnji upad klinaste podpore na 170 USD. Prekinitev te dolgoročne ravni podpore bi lahko zaloge znižala na 130 dolarjev, kar bi postalo mrtva teža na indeksu Nasdaq-100 in industrijskem povprečju Dow Jones. (Za dodatno branje si oglejte: Apple zniža cene na novo pridelek iPhonov: MS .)