Kako delujejo kolesarji, ki koristijo življenje in smrt?

Izvajalci nadomestil za življenjsko dobo in smrt, ki so na voljo v večini spremenljivih rentnih pogodb, lahko nudijo lastnikom pogodb in upravičencem veliko vrst zaščite.

Kolesarji za življenjske in smrtne dajatve so neobvezni dodatki k rentni pogodbi in jamstva, ki jih zagotavljajo, so stroški, ki jih je treba skrbno pretehtati, da bodo upravičeni. Niso vsi kolesarji enaki, zato je ključnega pomena, da razumete, kako delujejo, kateri tip je pravi za vas ali če ga sploh potrebujete.

Ključni odvzemi

• Kolesarji za življenjske in smrtne koristi so neobvezni dodatki k rentni pogodbi, ki jih je mogoče kupiti.
• Voznik življenjskih koristi zagotavlja izplačilo, ko je renta še živ, medtem ko jahač za smrtne koristi zagotavlja zaščito upravičencem pred zmanjšanjem vrednosti rente.
• Niso vsi kolesarji enaki in ključno je razumeti, kako delujejo in če jih stroški naredijo vredne.

Kolesarji, ki koristijo življenju in smrti: nekaj preteklosti

Anuitetne pogodbe, ki so jih pred več kot stoletjem prvič ponudili zavarovalni prevozniki, so bili razmeroma enostavni instrumenti. Zasnovani so bili tako, da se zavarujejo pred tveganjem dohodka ali presegajo dohodek in so zagotovili zajamčen tok dohodka renitom v zameno za enkratno vsoto ali periodično naložbo. Toda anuitetne pogodbe z leti postajajo vse bolj zapletene.

Spremenljive rente so bile uvedene v osemdesetih letih prejšnjega stoletja in kmalu so sledila spremenljiva življenjska zavarovanja. Ker ta vozila zdaj hranijo več milijard dolarjev pokojninskih sredstev za posameznike in korporacije, je pomembnost ohranjanja premoženja v njih postala kritično vprašanje. To je privedlo do oblikovanja številnih posebnih zavarovalcev, ki imetnikom pogodb zagotavljajo več različnih vrst zaščite za življenje in smrtne dajatve.

Razumevanje kolesarjev, ki koristijo življenju in smrti

Vsi zavarovalniki, ki jih ponujajo v okviru različnih pogodb in polic, spadajo v eno od dveh kategorij. Kolesarji za življenjsko dobo običajno zagotavljajo določeno izplačilo, medtem ko je zavarovanec ali rentant še vedno živ, medtem ko kolesarji za smrtne dajatve ščitijo pred znižanjem pogodbenih vrednosti zaradi tržnih pogojev za upravičence.

Kolesarji, ki živijo in dajejo smrt, so koristni le, če je vrednost pogodbe manjša od pogodbene vrednosti, ki jo zagotavlja kolesar.

Obstaja veliko specifičnih oblik vsake vrste jahača in seveda niso brezplačne. Vsak, ki ga je zavarovanec zavaroval, bo imel plačilo letno na mesečni, četrtletni, dvoletni ali letni osnovi. Nekatere življenjske koristi bodo jamčile za glavnico imetnika pogodbe, druge pa določene stopnje hipotetične rasti, dokler so izpolnjeni določeni pogoji. Voznik, na primer, lahko zahteva razveljavitev pogodbe, namesto da bi sistematično odstopil.

Nekateri jezdeci koristi za smrt prav tako zagotavljajo večjo zaščito kot drugi. Eden lahko jamči samo za začetni znesek vložene glavnice, zmanjšane za morebitne umike, drugi pa lahko zagotovi smrtno nadomestilo v višini najvišje zabeležene vrednosti pogodbe.

Vrste kolesarjev in kako delujejo

To je nekaj običajnih kolesarjev in primeri, kako delujejo.

Osnovna življenjska korist Rider

Frank kupi pogodbo s spremenljivo rento za 100.000 dolarjev z jahačem osnovne življenjske koristi. Sredstva v okviru pogodbe investira v portfelj podračunov, ki slabo poslujejo. Račun je vreden le 75.000 dolarjev nekaj let pozneje, ko likvidira pogodbo. Še vedno bo prejel 100.000 dolarjev, ker je kupil kolesarja.

Izboljšana življenjska korist Rider

Nancy v starosti 35 let investira 150.000 dolarjev v spremenljivo anuiteto. Izkupiček razporedi med več različnih podračunov v pogodbi in kupi kolesarja z izboljšanimi življenjskimi zaslužki, ki zagotavlja hipotetično stopnjo rasti v višini 6% na leto.

Pri 60 letih je njena dejanska pogodbena vrednost 400.000 USD. Če pa se bo odločila za razveljavitev pogodbe in se zavezala za zajamčen tok dohodka (in ta možnost je pogosto nepovratna), ji bo njen okrepljeni kolesar plačal tok dohodka, ki temelji na hipotetični vrednosti približno 643.000 dolarjev (kar je 150.000 dolarjev raste 25% na 6% letno).

Osnovna smrtna korist

Tom kupi 200.000 dolarjev pogodbo pri 50. letih. Pogodba lepo raste 15 let in jo nato razkroji močan medvedji trg. Tom umre v starosti 70 let, ko je njegova pogodba vredna le 185.000 dolarjev. Kolesar narekuje, da bo njegov upravičenec dobil izvirnih 200.000 dolarjev, ki so bili vloženi v pogodbo.

Izboljšana smrtna korist

Elizabeth v starosti 45 let investira 100.000 ameriških dolarjev, izkupiček pa razporedi med več agresivnih podračunov, ki vlagajo v male in tuje instrumente. Pri 55 letih je pogodba vredna 175.000 dolarjev, vendar se v naslednjih petih letih zmanjša na 125.000 dolarjev. Elizabeth umre pri 60 letih, vendar bo njen upravičenec prejel 175.000 dolarjev - kar je najvišja zabeležena vrednost v zgodovini pogodbe.

Ti primeri prikazujejo le nekaj vrst kolesarjev, ki so na voljo. Čeprav večina prevoznikov ponuja vse zgoraj opisane kolesarje, mnogi ponujajo tudi druge vrste specializiranih kolesarjev, ki nudijo posebne vrste zaščite pred različnimi okoliščinami, ki lahko zapuščencem in upravičencem pustijo manjši od zneska prvotne naložbe ali rasti pogodbe.

Stroški kolesarjev

Kolesarji pridejo po ceni, ki vsako leto zmanjša vrednost pogodbe. Na primer, bi lahko kolesar v osnovnem scenariju za življenjske koristi zaračunal letno pristojbino v višini 1% pogodbene vrednosti. Ta pristojbina se ocenjuje letno, ne glede na izvedbo naročila. Če bi pogodbena vrednost v drugem letu pogodbe padla na 88.000 dolarjev, bi kolesar od pogodbene vrednosti odštel dodatnih 880 dolarjev.

Seveda bi lastnik pogodbe lahko potem računal na vrnitev glavnice v pogodbi, ne glede na izvajanje pogodbe. Kolesarji za življenjske in smrtne koristi zmanjšujejo pogodbeno vrednost, če se izkaže, da je uspešnost podračunov večja od tiste, ki jo kolesarji obljubljajo.

Tehtanje stroškov kolesarskih pristojbin

Naslednji primeri prikazujejo vpliv kolesarskih provizij in ne glede na to, ali je dodajanje ene renčne pogodbe smiselno.

Povprečna rast podračunov

Alan kupi pogodbo za 200.000 dolarjev in se odloči tako za boljše življenje kot za smrtnike. Skupni stroški obeh znašajo 2, 5% na leto. Njegova pogodba raste s povprečno stopnjo 7% na leto, vendar stroški kolesarjev znižajo njegovo efektivno stopnjo rasti na 4, 5% na leto. Za jamstva kolesarjev se lahko kvalificira samo zato, ker so stroški teh kolesarjev dovolj znižali njegovo stopnjo rasti, da so lahko zagotovila ta jamstva.

Ta primer prikazuje vpliv stroškov kolesarjev na uspešnost podračuna. Da bi presegli stroške kolesarjev, je večina imetnikov pogodb verjetno pametno vložiti svoj denar v bolj agresivne podračune, saj lahko sčasoma dovolj zrastejo, da imetniku pogodbe lahko namesto tega preprosto odvzamejo trenutno pogodbeno vrednost. .

Agresivna rast podračunov

Alan investira 200.000 dolarjev v pogodbo, opisano v prejšnjem primeru, v agresivne podračune, ki so v preteklosti objavljali povprečne letne donose od 10 do 12% na leto, čeprav z veliko volatilnostjo. Če se bo ta vzorec nadaljeval, bi po odštetih stroških kolesarjev dosegel povprečni dobiček od 7, 5% do 9, 5% na leto.

Posledično bo 25 let pozneje, ko začne dvigovati denarja, njegova pogodba zlahka vredna od dva do tri milijone dolarjev, odvisno od različnih dejavnikov. Če so kolesarji zagotovili samo izplačila na podlagi 6-odstotne rasti na leto, je v bistvu zapravil svoj denar z nakupom, podobno kot tisti, ki plačujejo avtomobilsko zavarovanje in ne vložijo zahtevka, svojega denarja ne vidijo resnično. V tem primeru bi mu bilo bolje brez kolesarjev.

Spodnja črta

Niso vsi kolesarji, ki živijo in dajejo smrtne koristi, enaki. Preden enega dodate k anuitetni pogodbi, je ključno razumeti, kako delujejo, ali bodo stroški odtehtali koristi in ali jih boste potrebovali.