Razred podskladov
Razred podskladov je podsegment širokega razreda sredstev, ki je razčlenjen, da zagotovi več identifikacije ali podrobnejše podrobnosti o sredstvih znotraj podrazreda. Razredi podskladov so razvrščeni po skupnih značilnostih, ki prikazujejo tudi značilnosti širokega razreda sredstev.
Zaloge so razred sredstev, naložbeni skladi pa so primer podsklada. Trgujejo podobno kot zaloge, vendar imajo nekaj drugačnih lastnosti. Blago sestavljajo skupino sredstev, medtem ko kovine in kmetijsko blago sestavljajo ločene podsklade.
Razumevanje razreda podsrednjega premoženja
Razredi podskladov so na splošno opredeljeni z nekaterimi lastnostmi, zaradi katerih so edinstveni v večjem univerzumu razreda sredstev. Najpogosteje se uporabljajo za razčlenitev širokih razredov tržnih sredstev, kot so lastniški kapital, stalni dohodek in blago.
Razredi podskladov so lahko pomemben vidik za naložbe v slog in standardne strategije upravljanja naložb, ki temeljijo na diverzifikaciji in sodobni teoriji portfelja. Diverzifikacija razredov sredstev v portfelju uravnoteži njegovo izpostavljenost tveganjem in zmanjša nestanovitnost celotnega portfelja. Razredi podskladov pomagajo pri nadaljnjem prepoznavanju področij, na katerih je portfelj mogoče razvejati.
Na primer, na primer nakup naključnega niza zalog ne bo nujno ustvaril raznolikega portfelja. Nakup zalog v različnih razredih premoženja, podskladih, panogah in panogah bo ustvaril bolj raznolik portfelj.
Ključni odvzemi
- Razred podskladov je skupina sredstev, ki imajo med seboj podobne lastnosti, a tudi širši razred sredstev.
- Če želite ustvariti raznolik portfelj, je pomemben pogled na raven podsklada.
- Zaloge, stalni dohodek in blago so skupni razredi premoženja, ki imajo v sebi vse vrste podskladov.
Razredni kapitalski razredi
Številne naložbe znotraj lastniškega kapitala imajo edinstvene značilnosti, ki zagotavljajo kategorizacijo podskladov. Primeri za naložbe v nepremičnine (REITs) in gospodarska omejena partnerstva (MLP) so dva primera. Te naložbe trgujejo skupaj z drugimi delnicami na borzi, vendar imajo edinstvene značilnosti, povezane z njihovo vključitvijo, ki jih opredeljujejo kot del kapitalskega podsklada.
Za definiranje razredov podskladov se lahko uporabljajo tudi druge lastnosti lastniškega kapitala. Kapitalizacija omogoča razrede podskladov, kot so velika, srednja ali majhna. Kapital se lahko dodatno razmeji tudi z značilnostmi, kot so rast, vrednost ali mešanica.
Stalni prihodek
V okviru vesolja s fiksnim dohodkom za vlagatelje obstaja več razredov podskladov. Denar, posojila in obveznice so nekaj primerov. Vsak ima atribute fiksnega dohodka s svojimi edinstvenimi naložbenimi lastnostmi.
Razredi premoženja s fiksnim dohodkom se lahko razvrstijo tudi po trajanju in kakovosti. Trajanja so lahko kratka, vmesna ali dolga. Razvrstitve podskladov kreditne kakovosti za naložbe s stalnim dohodkom se lahko določijo tudi z njihovo boniteto, ki jo zagotavlja bonitetna agencija.
Blago
Blago ponuja vrsto razredov podrejenega premoženja, ki lahko vključujejo kovine, nafto in plin ter žita in druge vrste kmetijskih proizvodov. Čeprav se ti vsi imenujejo blago, so ti razredi premoženja zelo različni. Kovine rudijo, kmetijsko blago pa gojijo ali gojijo.
Primer uporabe razredov podskladov pri vlaganju naložb
Razredi podsklada so lahko pomembni za ciljno vlaganje ali pri iskanju raznovrstnega portfelja. Vlagatelji lahko z določitvijo posebnih značilnosti razredov podskladov usmerijo naložbe na ravni tveganja.
Na primer, sklad za dodelitev sredstev 60/40 lahko svojo strategijo opredeli kot vlaganje 60% sredstev v kapital in 40% dolga. Čeprav je to uravnotežen portfelj, imajo upravljavci naložb še vedno široko paleto možnosti podskladov, ki jih lahko izberejo za vsak del.
Nadalje se lahko odločijo, da bodo 50% nakupov delnic namenili naložbam v rast, ostalih 50% pa v vrednostne naložbe. Prav tako lahko določijo, da morajo biti vse naložbe v delnice najmanj v sredini ali večjo.
Za sestavni del obveznic se lahko odločijo, da bodo vložili 20% gotovine ali njihovih ustreznikov, kot so depozitni certifikati (CD-ji). Lahko dajo 35% v kratkoročne komercialne papirje, 25% v državne in občinske obveznice, preostalih 10% pa v visokokakovostne podjetniške obveznice.
Ti odstotki bi se lahko še bolj razčlenili. Na primer, lahko 25% (od 40% portfelja, dodeljenega državnemu in občinskemu dolgu) predstavlja 10% dolgoročne zakladnice, 10% kratkoročne državne blagajne in 2, 5% kratkoročnih in dolgoročnih občin obveznice.
Vlagatelji lahko določijo svojo idealno strategijo dodeljevanja sredstev ali poiščejo navodila finančnega svetovalca za pomoč.
Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.