Zakon o zvezni bančni posojili
Zakon o zvezni bančni posojili je bil sprejet med upravo Hooverja leta 1932. Zasnovan je bil za spodbujanje lastništva doma z zagotavljanjem vira nizkocenovnih sredstev, ki jih bodo banke članice uporabile pri podaljševanju hipotekarnih posojil. Zakon o zvezni bančni bančni blagajni je bil prvi v nizu računov, ki so si prizadevali, da bi bilo lastništvo stanovanj dosegljiv cilj več Američanov.
Zakoni o zveznem zakonu o bančnih posojilih
Zakon o zvezni bančni posojili je podpisal predsednik Herbert Hoover 22. julija 1932. Predsednik Hoover je ob podpisu akta dejal, da naj bi "vzpostavil vrsto diskontnih bank za hipotekarne hipotekarne hipoteke, ki bi bile za lastnike stanovanj nekoliko podobne. tista, ki jo na komercialnem področju izvajajo zvezne banke s svojimi diskontnimi zmogljivostmi. "
ZDA so bile v času sprejema akta v veliki depresiji, banke pa niso imele denarja, da bi posojale potrošnike za hipoteke. Hkrati so hipotekarni imetniki, ki so izgubili službo, zamudili stanovanjska posojila. To neplačilo je še zmanjšalo denar, ki so ga banke imele na voljo za posojanje. Arhitekti zakona o zvezni bančni banki so nameravali vložiti denar v bančni sistem in hipotekarnim posojilom dati na voljo potrošnikom ter s tem spodbuditi stanovanjski trg.
Institucije, ustanovljene z zveznim zakonom o bančnih posojilih
Ta akt je ustvaril tako zvezni upravni odbor za domače kredite kot zvezne banke za posojila. Odbor zveznih domačih posojil je pooblastil in upravljal zvezne hranilnice in posojilne banke ter organizacije. Sistem zvezne bančne posojilnice se je začel z 12 neodvisnimi, regionalnimi veleprodajnimi bankami s skupnimi sredstvi v višini 125 milijonov dolarjev. FHLB naj bi ta sredstva dala na razpolago bančnim fizičnim institucijam, kot so hranilnice, zadružne banke, zavarovalnice, stavbna posojila in organizacije za razvoj skupnosti.
Poznejše spremembe zakona o zvezni bančni bančni blagajni
Leta 1989 je bil zakon o reformi, izterjavi in izvrševanju finančnih institucij iz leta 1989 (FIRREA) sprejet kot odgovor na krizo varčevanja in posojil (S&L) v osemdesetih letih prejšnjega stoletja. Med krizo S&L je tretjina institucij za varčevanje in posojila v ZDA propadla. FIRREA je odpravila zvezni upravni odbor domačih posojil in zvezno korporacijo hranilno-posojilnih zavarovanj (FSLIC) ter ustanovila Urad za nadzor nad varčevanjem (OTS) in Resolution Trust Corporation (RTC), da bi zagotovila večjo stabilnost in odgovornost med posojilodajalci.
Zakon o stanovanjskih in gospodarskih reformah iz leta 2008 je ustanovila Zvezno agencijo za stanovanjsko financiranje in jo zadolžila za urejanje sistema FHLB. Od leta 2000, ko so bile ekonomične prednosti primarni posojilojemalci FHLB, prevladujejo komercialne banke in zavarovalnice.
Zakon o zvezni bančni bančni blagajni se je začel kot način za spodbujanje lastništva domov z zagotavljanjem nizkocenovnih sredstev za hipoteke, ki traja še danes.
Prednosti in slabosti zakona o zvezni bančni posojili
Zagovorniki zakona o centralnih bankah za posojila in drugih programov subvencioniranja posojil trdijo, da je bilo lastništvo stanovanja ključno za gospodarsko okrevanje države v času zakona. Prav tako trdijo, da subvencije še naprej prinašajo močnejše lokalne skupnosti in višjo splošno kakovost življenja.
Vendar pa kritiki trdijo, da ta dolga tradicija zveznih subvencij za hipotekarna posojila izkrivlja stanovanjski trg. Bojali so se, da bi to izkrivljanje povzročilo preveč ohlapne posojilne standarde in nenaravno visoke cene stanovanj. Dvomljivci pravijo, da financiranje z dejanjem vodi v cikel stanovanjskih nepremičnin s širokim nihanjem med strmoglavljenjem in dvigom.
Obstajajo pomisleki, da bi lahko nedavna rast zveznih bank za posojila in povečana odvisnost od financiranja FHLB, skupaj z medsebojno povezanostjo finančnega sistema, pomenila, da bi se lahko vsaka stiska med FHLB prenesla na druga podjetja in trge.