Navedena letna obrestna mera
Navedena letna obrestna mera (SAR) je donosnost naložbe (ROI), izražena kot odstotek na leto. Gre za preprost izračun obrestne mere, ki ne upošteva nobenih zmesi, ki bi se pojavile skozi vse leto.
Nasprotno pa efektivna letna obrestna mera (EAR) upošteva poravnave znotraj leta, ki se lahko pojavijo na dnevni, mesečni ali četrtletni ravni. Običajno bo učinkovita letna obrestna mera vodila do višjih donosov od navedene letne obrestne mere zaradi moči združevanja. Vlagatelji lahko primerjajo izdelke in izračunajo, katera vrsta obresti bo ponudila najugodnejši donos.
Ključni odvzemi
- Navedena letna stopnja opisuje letno obrestno mero, ki ne upošteva učinka združevanja znotraj leta.
- Učinkovite letne stopnje upoštevajo poravnavo obresti znotraj leta,
- Banke bodo pogosto pokazale, katera stopnja se zdi ugodnejša glede na finančni produkt, ki ga prodajajo.
Razumevanje navedene letne obrestne mere
Navedeni letni donos je preprosta letna donosnost, ki vam jo banka da na posojilo. Ta obrestna mera ne upošteva učinka sestavljenih obresti. Po drugi strani je efektivna letna obrestna mera ključno orodje za oceno dejanske donosnosti naložbe ali resnične obrestne mere za posojilo. Učinkovita letna stopnja se pogosto uporablja za določanje najboljših finančnih strategij za ljudi ali organizacije.
Kadar banke zaračunavajo obresti, se pogosto uporablja namesto efektivne letne obrestne mere navedena obrestna mera, da bi potrošniki verjeli, da plačujejo nižjo obrestno mero. Na primer, za posojilo z navedeno obrestno mero 30%, sestavljeno mesečno, bi bila efektivna letna obrestna mera 34, 48%. V takšnih scenarijih banke običajno oglašujejo navedeno obrestno mero namesto efektivne obrestne mere.
Za obresti, ki jih banka plača na depozitnem računu, se oglaša efektivna letna obrestna mera, ker je videti privlačnejša. Na primer, za depozit po navedeni obrestni meri 10% mesečno bi efektivna letna obrestna mera znašala 10, 47%. Banke bodo oglaševale efektivno letno obrestno mero 10, 47% namesto navedene 10%.
Primer navedene letne obrestne mere
Enoletni depozitni certifikat (CD) v vrednosti 10.000 USD z navedeno 10-letno obrestno mero bo ob zapadlosti zaslužil 1.000 USD. Če bi bil denar na razpolago na varčevalnem računu za obresti, ki je plačeval 10% sestavljenega mesečno, bo račun vsak mesec zaslužil obrestne mere v višini 0, 833% (10% razdeljeno na 12 mesecev; 10/12 = 0, 833). Tekom leta bo na tem računu zaslužilo 1.047, 13 USD obresti, z efektivno letno obrestno mero 10, 47%, kar je bistveno večje od donosnosti 10-odstotne letne obrestne mere potrdila o depozitu.
Izračun efektivne letne stopnje
Sestavljene obresti so eno temeljnih načel financiranja. Koncept naj bi izviral iz Italije iz 17. stoletja. Pogosto opisane kot "obresti", sestavljene obresti naredijo vsoto hitreje kot enostavne obresti ali z navedeno letno obrestno mero - saj se ta izračuna samo na glavnici, kot je navedeno zgoraj.
Natančna formula za izračun sestavljenih obresti na efektivno letno obrestno mero je:
(Kjer je = nominalna letna obrestna mera v odstotkih in n = število obdobij za poravnavo.)
Izračun SAR in EAR v Excelu
Excel je pogosto orodje za izračun obrestnih obresti. Ena izmed metod je vsako leto pomnožiti novo stanje na obrestno mero. Recimo, da na varčevalni račun nakažete 1.000 dolarjev s 4-odstotno obrestno mero, ki se zbere letno in želite izračunati stanje v petih letih.
V Microsoftovem Excelu vpišite "Leto" v celico A1 in "Uravnoteži" v celico B1. Vnesite od 0 do 5 v celice A2 do A7. Stanje za leto 0 je 1000 dolarjev, zato bi v celico B2 vnesli "1000". Nato v celico B3 vnesite "= B2 * 1, 05". Nato v celico B4 vnesite "= B3 * 1, 05" in to še naprej, dokler ne pridete do celice B7. V celici B7 je izračun "= B6 * 1, 05."
Na koncu je izračunana vrednost v celici B7, 1.216, 65 USD, stanje na vašem varčevalnem računu po petih letih. Če želite najti sestavljeno obrestno vrednost, odštejte 1.000 dolarjev od 1.216, 65 dolarja; s tem dobite vrednost 216, 65 USD.
Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.