Top 4 vzajemni skladi Muni New York

Njujorški vzajemni skladi državnih obveznic vlagateljem zagotavljajo strokovno vodeno izpostavljenost newyorškemu občinskemu trgu obveznic. Newyorški občinski obvezniški skladi vlagajo predvsem v obveznice, ki jih izdajo zvezne države New York, lokalne samouprave, regionalne vlade in okrožja za posebne namene. Njujorški vzajemni skladi državnih investicijskih skladov ponujajo vlagateljem dolgoročno, stalno apreciacijo kapitala z nizko stopnjo nestanovitnosti.

Tveganja, povezana s temi skladi, vključujejo kreditno tveganje, dohodkovno tveganje, likvidnostno tveganje, tveganje nediverzifikacije, specifično za državo in dohodkovno tveganje. Ker mnogi newyorški vzajemni skladi državnih investicijskih skladov vlagajo v srednjeročne in dolgoročne obveznice, imajo ta sredstva običajno učinkovitejše trajanje. Po drugi strani nosijo večje obrestno tveganje in kratkoročne obvezniške sklade. Ti vzajemni skladi zagotavljajo zvezne in newyorške dohodnine, ki niso oproščeni davka, in bi lahko bili vabljivi za vlagatelje v visokih davčnih skupinah, ki prebivajo v New Yorku, ki so pripravljeni prevzeti ta tveganja.

Vanguard New York Dolgoročne davčne olajšave iz sklada

Delnice investitorjev za dolgoročne davčne olajšave v New Yorku Vanguard je 7. aprila 1986 izdal Vanguard. Sklad svetuje fiksni dohodek Vanguard in zaračuna 0, 2% odhodke. Od 31. julija 2015 ima sklad portfelj 785 investicijskih obveznic newyorških občinskih obveznic s skupnim neto premoženjem v višini 3, 7 milijarde USD. Sklad je od ustanovitve dosegel povprečni letni donos v višini 5, 88%.

Ta sklad običajno investira vsaj 80% vseh svojih čistih sredstev v dolžniške vrednostne papirje, katerih dohodki so oproščeni tako zveznih kot newyorških državnih davkov. Sklad ne omejuje ročnosti teh vrednostnih papirjev in pričakuje, da bo njegova povprečna ročnost v dolarjih znašala med 10 in 25 leti. Dolžniški vrednostni papirji s preostalo zapadlostjo med 10 in 20 leti ter 20 in 30 let na dan 31. julija 2015 predstavljajo 72, 6% portfelja sklada. Donosnost sklada znaša 2, 4%; povprečni kupon v višini 4, 8%; povprečno trajanje 6, 3 leta; in SEC donos 2, 2%.

Sklad je najprimernejši za vlagatelje s stalnim dohodkom, ki prebivajo v New Yorku z dolgoročnim naložbenim horizontom, ki iščejo specializirano izpostavljenost newyorškega občinskega trga obveznic. Ta vzajemni sklad omogoča vlagateljem prejemanje zveznega dohodkovnega dohodka od zvezne države in države New York, obenem pa ohranja stabilno, a počasno stopnjo apreciacije kapitala z nizko stopnjo nestanovitnosti.

Franklin New York sklad brez davka

Franklin Templeton Investments, ki ga je 13. septembra 1982 izdal Franklin Templeton Investments, je bil do 30. julija 2015. povprečni letni donos v višini 6, 68% Franklin New York, do 31. julija 2015 ima skupno neto premoženje v višini približno 5, 17 milijarde ameriških dolarjev in v svojem portfelju ima 346 obveznic, ki jih upravlja Franklin svetovalec, Inc.

Pod normalnimi tržnimi razmerami Franklin newyorški sklad brez davka vloži najmanj 80% vseh svojih čistih sredstev v dolžniške vrednostne papirje, ki so izvzeti iz zveznih davkov od dohodka, zveznega alternativnega minimalnega davka in newyorških državnih davkov. Čeprav želi sklad vložiti znaten znesek celotnih čistih sredstev v vrednostne papirje, ki niso obdavčeni, lahko vlaga v dolžniške vrednostne papirje, za katere velja zvezni alternativni minimalni davek. Poleg tega lahko vloži do 35% svojega premoženja v občinske vrednostne papirje izdajateljev s sedežem na ozemlju ZDA.

Od 31. julija 2015 sklad dodeli 97, 86% svojega portfelja dolžniškim vrednostnim papirjem izdajateljev v zvezni državi New York in 2, 14% izdajateljem v Portoriku. Sklad ima povprečno stopnjo kuponov 5, 16%; povprečno učinkovito trajanje 3, 96 leta; stopnja distribucije 3, 61%; in 30-dnevni standardizirani izkoristek SEC v višini 1, 54%. Na podlagi zadnjih triletnih podatkov ima sklad beta referenčni indeks, indeks občinskih obveznic Barclays, 1, 06; vrednost R-kvadrata 93%; in Sharpovo razmerje 0, 42.

Glede na sodobno teorijo portfelja (MPT) je Franklin newyorški sklad brez davka najbolj primeren za vlagatelje s stalnim dohodkom, ki se nahajajo v New Yorku, s kratko- do srednjeročnim naložbenim horizontom, ki želijo izpostaviti newyorške obveznice. na trgu ob ustvarjanju dohodnine brez zmerne stopnje obrestnega tveganja in kreditnega tveganja. Ker zagotavlja specializirano izpostavljenost do newyorških občinskih obveznic, bi bilo treba sklad kupiti kot satelitski holding za ustvarjanje davka brez davka v dobro razpršenem portfelju.

Finalni turnir razreda A Oppenheimer Rochester Fund

Skladi Oppenheimer Rochester Fund razreda A so 15. maja 1986 izdali skladi skladov Oppenheimer. Svetuje mu ga OFI Global Asset Management, Inc., podporočnik pa OppenheimerFunds, Inc. Sklad ima 8-odstotni količinski prihodek in posledično zaračunava razmeroma nizek količnik čistih stroškov v višini 0, 77%.

Razred A razreda Oppenheimer Rochester Fund običajno investira vsaj 80% vseh svojih čistih sredstev v vrednostne papirje, ki so oproščeni zveznih davkov in dohodnine od države New York. Sklad vlaga predvsem v investicijske obveznice newyorških občinskih obveznic. Lahko pa sklad vlaga tudi v dolžniške vrednostne papirje izdajateljev izven New Yorka, na primer na ameriška ozemlja. Od 31. julija 2015 77% svojega portfelja nameni dolžniškim vrednostnim papirjem izdajateljev v New Yorku in 24, 5% dolžniškim vrednostnim papirjem v Portoriku.

Številka A razreda Oppenheimer Rochester Fund temelji na 7, 69 let, kar pomeni, da nosi visoko stopnjo obrestnega tveganja. Če se stopnje preko trenutne krivulje donosnosti povečajo za 1%, bi neto vrednost sredstev sklada teoretično padla za 7, 69%. To visoko stopnjo obrestnega tveganja nadomestimo z visokim potencialnim donosom sklada. Sklad je ponudil dividendni donos v višini 6, 63% in 30-dnevni standardizirani donos SEC v višini 6, 1%.

Glede na izhodiščne triletne podatke, ta sklad, merjen glede na referenčni indeks, Barclaysov indeks občin, ima beta različico 1, 7 in Sharpevo razmerje 0, 2. Poleg tega je imel razred A A Oppenheimer Rochester Fund, izkušen letni volatilnost 7, 3%. Glede MPT je sklad najprimernejši za zelo tvegane, dolgoročne vlagatelje s fiksnim dohodkom, ki prebivajo v New Yorku in so pripravljeni prevzeti zmerno do visoko stopnjo kreditnega in obrestnega tveganja in si prizadevajo ustvariti brez davka.

Sklad za dohodke občine New York

Fundacija Fidelity Invest, ki jo je 10. julija 1984 uvedla družba Fidelity Investments, si prizadeva za zagotavljanje visoke ravni dohodka vlagateljem, ki je oproščen zveznih davkov in zveznih držav. Za dosego naložbenega cilja sklad običajno investira vsaj 80% celotnih čistih sredstev v naložbene, davčno neobdavčene občinske vrednostne papirje izdajateljev v različnih sektorjih in ročnostih. Sklad svetuje FMR, LLC. in obračuna nizko stopnjo neto odhodkov v višini 0, 46%.

Od 31. julija 2015 ima newyorški občinski sklad za dohodke 6, 99 leta; 30-dnevni SEC donos 1, 81%; donosnost v višini 3, 68%. Na podlagi zadnjih 10-letnih podatkov je sklad doživel povprečno letno volatilnost 4, 4% in ustvaril povprečni letni donos v višini 4, 27%. Nizkocenovna izpostavljenost sklada na newyorškem trgu občinskih obveznic je najprimernejša za dolgoročne vlagatelje s stalnim dohodkom, ki živijo v New Yorku, ki iščejo stalno apreciacijo kapitala in dohodka brez davka.