Posredovanje v celoti ali samostojno vlaganje?

Pomembno je vedeti, kakšna je razlika med svetovalnimi posredniki, posredniki s polnimi storitvami in več ponudniki popustov pri izbiri naložbenega računa. Vsaka od teh vrst posrednikov ima različne prednosti, vendar se izbira, ki je najboljša, prilagaja posebnim potrebam vlagatelja.

Tako posredniki s polnimi storitvami kot s popustom omogočajo nakup in prodajo zalog, obveznic, vzajemnih skladov, borzno-trgovalnih skladov in drugih naložbenih produktov. Različni dejavniki, ki jih je treba upoštevati pri odločanju med njimi, vključujejo stroške provizij in pristojbin, najmanj odprtja računa, razpoložljive storitve in funkcije, dostop do naložbenih raziskav in orodij. Najpomembnejše so vlagateljeve želje, znanje in udobje, ko gre za vlaganje.

Posredniki za polne storitve

Tradicionalni posredniki za celotne storitve vam v zameno za provizije in pristojbine ponujajo svoje investicijsko znanje, nasvete in storitve. Kot del storitve so na voljo tudi številne upravne funkcije. Ko stranka odobri nakup ali prodajo vrednostnega papirja, borznoposredniška družba izvede trgovanje in uredi ustrezne poravnave. Podjetje skrbi tudi za potrditve, izkaze, dividende, obračun dohodka in zagotavlja podatke o davku ob koncu leta.

Poleg gradnje, spremljanja in upravljanja naložbenih portfeljev posredniki s polnimi storitvami običajno ponujajo tudi dodatne storitve in izdelke, ki se dotikajo različnih delov življenja njihovih strank. To lahko vključuje osebno finančno načrtovanje, zavarovanje, načrtovanje nepremičnin, pokojninsko načrtovanje, računovodske storitve, davčno svetovanje in drugo.

Strošek za stranko za popolno storitev svetovanja, upravljanja portfelja in administracije so višje pristojbine, ki običajno znašajo od 1% do 2% sredstev, ki se upravljajo na leto. Poleg tega lahko podjetja, ki opravljajo popolno storitev, zaračunajo provizijo vsakič, ko varščina kupi ali proda.

V idealnem primeru so nasveti in storitve, ki jih prejmete, celovite in prilagojene vašim individualnim potrebam; to plačate.

Popusti za posrednike

Investicijska podjetja s polno storitvijo obstajajo že od začetka sodobnih delniških trgov in so jih večinoma uporabljali premožni, ki so si jih lahko privoščili. Prevladovali so v okolju naložb v maloprodajo, dokler se sredi sedemdesetih in osemdesetih let niso pojavili diskontski posredniki, kot sta Vanguard in Charles Schwab, s čimer so naložbe postale dostopnejše ljudem z različnimi stopnjami dohodka.

Z diskontnimi posredniki se sami odločite, kakšna naj bo vaša celotna naložbena strategija, in lahko izberete svoje delnice in obveznice (upravljanje portfelja). Delujete kot lastni svetovalec in vodja portfelja.

Te vrste posrednikov včasih ponujajo brezplačna izobraževalna in raziskovalna orodja, ki vam bodo v pomoč pri naložbenih odločitvah in lahko ob dodatnih stroških ponudijo več nasvetov. Posredovanje diskontov bo še vedno skrbelo za upravljanje računa - na primer za izvajanje in poravnavo poslov, dalo vam bo potrdila in izjave ter vsa zakonsko zahtevana poročila.

Borzni posredniki še vedno lahko zaračunavajo provizije, vendar so običajno nižje od tistih, ki jih imajo posredniki za polne storitve - pogosto pod 1%. Nekateri od teh posrednikov lahko zaračunajo višje pristojbine ob zagotavljanju boljših orodij za vlaganje, drugi pa lahko zaračunajo zelo nizke provizije, hkrati pa nudijo samo osnovna orodja za naložbe.

Upoštevanje

Če se odločite za pot celotne storitve, si vzemite nekaj časa za oceno posrednikov: Poleg nekaterih znanj o delnicah in obveznicah, kakšne kvalifikacije mora posrednik dati strateško naložbeno svetovanje? Ali je on ali ona pooblaščeni finančni načrtovalec (CFP)? Na področju izbire varnosti, kakšne kvalifikacije mora posrednik razviti učinkovit celoten portfelj? Je on ali ona pooblaščeni finančni analitik (CFA)?

Zavedajte se tudi, da se včasih vidi, da ima struktura kompenzacijskih provizij vgrajene navzkrižje interesov: ali je nasvet resnično v najboljšem interesu stranke ali pa ga očita potreba po zaslužku posrednika? Ko izberete posrednika, morate še naprej spremljati, kako poslujejo, in se odločiti, ali je strošek vreden ali ne.

Upoštevati je treba tudi najmanjši znesek denarja, ki je potreben za odprtje računa pri vsakem posredniku. Nekateri posredniki nimajo minimalnega ali zelo nizkega, drugi pa zahtevajo tisoče dolarjev. Ti minimumi so različni pri posrednikih, ki poslujejo s polnimi storitvami in popustijo.

Na splošno so posredniki s polnimi storitvami primerni za vlagatelje, ki želijo človeški dotik in smernice in se ne počutijo udobno sami pri sprejemanju naložbenih odločitev. Posredniki za popust so bolj primerni za vlagatelje, ki iščejo nižje stroške naložb in uživajo v svojih naložbenih raziskavah.

Pomembno je, da tehtate stroške in koristi za vsakega posrednika, o katerem razmišljate, preden se odločite. Odlično mesto za začetek preverjanja preteklosti in izkušenj različnih posrednikov je spletno mesto FINRA BrokerCheck.