Top 5 polprevodniških ETF-jev

Polprevodniki so še naprej nepogrešljivi pri mobilnih telefonih, igrah, avtomobilih, vojaškem orožju in celo gospodinjskih aparatih. Tudi računalništvo v oblaku povečuje število naprav, potrebnih za dostop do oblaka.

Industrija polprevodnikov doživlja rast tudi zaradi vse večjega svetovnega gospodarstva in hitrega tehnološkega napredka. S povečanjem uporabe naprav je potrebno večjo količino podatkov obdelovati hitreje kot kdaj koli prej. Industrija polprevodnikov je v središču svetovnega tehnološkega napredka.

Za tiste, ki želijo vlagati v ta hitro rastoči segment, bomo raziskali sklade, ki se trgujejo na borzi (ETF), ki vlagajo v zaloge polprevodnikov. Nekateri od skladov predstavljajo finančne naložbene sklade, s katerimi se trguje na borzi, ki za povečanje stopnje donosa naložbe uporabljajo različne finančne instrumente ali dolg. Dolgoročni ETF lahko kratkoročnim vlagateljem pomagajo izkoristiti povečanje cen, vendar finančni vzvod lahko poveča tudi izgube v trgovini. Na primer, če se sklad finančno vzame trikrat, bi moral teoretično vrniti trikratno učinkovitost referenčnega indeksa, ki ga sledi.

Pomembno je razlikovati med tem, kako deluje industrija polprevodnikov, in uspešnostjo ETF polprevodnikov. Izbrali smo prvih pet polprevodniških borzno-trgovalnih skladov, ki temeljijo na dolgoročni uspešnosti. Pomembno je tudi upravljanje sklada. Upravljavci denarja za pet spodaj navedenih ETF so dali močne rezultate.

Ključni odvzemi

• Polprevodniki kot industrijska skupina vsebujejo proizvajalce izdelkov, povezanih z mikročipi, vključno z igrami, avtomobili in celo gospodinjskimi aparati.
• Zaradi ekonomskega pomena razvoja polprevodnikov ti ETF služijo kot močan pokazatelj uspešnosti gospodarstva.
• Čeprav so polprevodniki še naprej sestavni del sodobnega življenja, noben polprevodniški sklad ni neprebojen.

1. Direxion Daily Semiconductor Bull 3X ETF (SOXL)

Direxion Daily Semiconductor Bull 3X ETF (SOXL) je vzvodni ETF, ki poskuša zagotoviti trikratno izpostavljenost indeksu polprevodnikov PHLX pred vsemi pristojbinami in stroški. Indeks spremlja uspešnost podjetij, ki sodelujejo pri načrtovanju, distribuciji, proizvodnji in prodaji polprevodnikov. Vzvodni učinek naredi SOXL bolj tvegan ETF, vendar lahko vzvod poveča tudi donos.

• Povpr. Prostornina: 611, 287
• Čista sredstva: 617 milijonov dolarjev
• 1-letna donosnost: 7, 48%
• 3-letna donosnost: 454%
• Razmerje odhodkov (neto): 1, 02%

2. ProShares Ultra polprevodniki (USD)

ETF s finančnim vzvodom s ProShares Ultra (15 USD) poskuša premagati ameriški indeks polprevodnikov Dow Jones za 200%. Gre za visoko tveganje, ki ima najboljše nagrade za vlagatelje, ki so kratkotrajni bikov v sektorju in na trgu. Indeks spremlja uspešnost velikih ameriških polprevodniških podjetij.

Največje tehtane zaloge ETF so Intel Corp. in NVIDIA Corp., ki predstavljajo 23% deležev. Povprečni dnevni obseg trgovanja je nižji od ostalih tujih ETF. Posledično je likvidnost lahko težava, kar pomeni, da je težko izvajati posle zaradi tankega trga.

• Povpr. Prostornina: 22.000
• Čista sredstva: 55 milijonov dolarjev
• 1-letna donosnost: 11, 20%
• 3-letna donosnost: 215, 50%
• Razmerje odhodkov (neto): 0, 95%

65 milijard dolarjev

Znesek, ki ga ameriška industrija polprevodnikov prispeva k ameriškemu gospodarstvu, več kot katera koli druga ameriška predelovalna industrija.

3. Invesco portfelj dinamičnih polprevodnikov (PSI)

Ta ETF poskuša uravnotežiti rast in tveganje, saj posnema indeks dinamičnih polprevodnikov Intellidex. Upravljavci denarja upoštevajo tudi dejavnike tveganja in ali je zaloga podcenjena ali podcenjena. PSI sestavlja 30 polprevodniških podjetij z utežjo, ki se nagiba k zalogam majhne rasti.

• Povpr. Prostornina: 52.000
• Čista sredstva: 220 milijonov dolarjev
• 1-letna donosnost: -3, 20%
• 3-letna donosnost: 98%
• Razmerje odhodkov (neto): 0, 61%

4. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH)

Ta ETF kot referenčno vrednost uporablja indeks MVIS US Listed Semiconductor 25. Vlaga tako v delnice kot v depozitarne prejemke, čeprav ohranja najmanj 80% svojih sredstev v zalogah, ki so v indeksu. Tu so vključena tuja podjetja, vendar ameriška podjetja prevladujejo v portfelju. Tri deleži predstavljajo približno 30% sklada s Taiwan Semiconductor Manufacturing Corp., Intel Corp. in NVIDIA Corp. Vsako od preostalih delnic ima največ 5, 25% uteži.

• Povpr. Prostornina: 2201201
• Čista sredstva: 1, 05 milijarde USD
• 1-letna donosnost: 3, 86%
• 3-letna donosnost: 92, 50%
• Razmerje odhodkov (neto): 0, 35%

5. iShares PHLX polprevodnik (SOXX)

SOXX ne dovoljuje, da bi posamezna vrednostna papirja imela več kot 8% portfelja. Ta omejitev tehtanja pomeni, da mora SOXX iskati zunaj ameriških podjetij do tujih podjetij, ki kotirajo na ameriških borzah. Rezultat tega je, da ima SOXX veliko manjših podjetij, ki dopolnjujejo velika ameriška podjetja v portfelju, zaradi česar je SOXX širši in bolj raznolik kot običajni polprevodniški ETF.

• Povpr. Prostornina: 700.000
• Čista sredstva: 1, 5 milijarde dolarjev
• 1-letna donosnost: 7, 07%
• 3-letna donosnost: 105%
• Razmerje odhodkov (neto): 0, 47%

Spodnja črta

Sektor polprevodnikov je bil v zadnjih petih letih uspešen, stroški pa so razumni, zaradi česar so ti ETF-ji boljši dolgoročni. Na splošno je smiselno, da se polprevodniški ETF-ji vključijo v del raznovrstnega naložbenega portfelja, vendar je ključnega pomena, da se izvede skrbnost in zagotovi, da se naložbeni cilji ETF ujemajo z vlagateljevo toleranco do tveganja in časovnim horizontom naložbe.