Inverzni ETF-ji indeksa tvorijo potencialno dvojno dno
Vodilni indeksi delnic so v torek od konca avgusta doživeli največji enodnevni padec, moten zaradi šibkih tovarniških podatkov. Indeks vodil nabave (PMI) Inštituta za upravljanje oskrbe (ISM) za september je nepričakovano padel na 47, 8, kar je v juliju 49, 1, kar je precej manj od pričakovanj ekonomistov 50, 2, kar je 10-letni minimum. Prebiranje pod 50 kaže na krčenje in vlagatelje in podjetja sprašujejo, koliko trajni trgovinski spor ZDA s Kitajsko vpliva na tovarne.
"Kitajske tarife naraščajo, škodijo našemu poslu, " je dejal en anketiranec na Barronovo. "Večina materialov ni narejena v Združenih državah Amerike, temveč samo na Kitajskem, " je zatrdil drug član ISM.
Trgovci bodo dobili nadaljnji vpogled v zdravje gospodarstva v petek, ko bo ameriški urad za statistiko dela (BLS) objavil septembrsko poročilo o zaposlovanju, ki naj bi pokazalo 145.000 novih delovnih mest, ustvarjenih prejšnji mesec v primerjavi s 130.000 avgusta. Pozornost se nato preusmeri na trgovinske pogovore med ZDA in Kitajsko v Washingtonu pozneje tega meseca in namige, ki jih daje Federal Reserve, o prihodnji usmeritvi obrestnih mer.
Tisti, ki se želijo pozicionirati za nadaljnji skorajšnji padec indeksa S&P 500, Dow Jones Industrial Average (DJIA) in Nasdaq, lahko kratkim izpostavljanjem teh natančno gledanih indeksov s trgovanjem z obratnimi skladi, ki se trgujejo z menjavo (ETF), opisanimi spodaj. Vsak sklad se premika v nasprotni smeri svojega osnovnega indeksa in je pred kratkim oblikoval vzorec dna. Poglejmo podrobnejše podrobnosti vsakega ETF-a in razpravljamo o več priložnostih trgovanja z nihanjem.
ProShares UltraShort S & P500 ETF (SDS)
Z ogromno bazo premoženja v višini 1, 06 milijarde ameriških dolarjev želi ProShares UltraShort S & P500 ETF (SDS) doseči dvakratni obratni enodnevni donos indeksa S&P 500. Primerjalna vrednost zagotavlja merilo uspešnosti ameriških borz z velikimi kapicami. SDS na dan z nizkim 0, 03-odstotnim povprečnim pribitkom obrne več kot 7 milijonov delnic, zaradi česar je primeren za trgovce, ki želijo skrajšati tržna imena zvoncev, kot so Microsoft Corporation (MSFT), Amazon.com, Inc. (AMZN) in Warren Buffet's Berkshire Hathaway Inc. (BRK.B). Sklad zaračuna konkurenčno 0, 90-odstotno provizijo za upravljanje glede na njegovo uporabo izpeljanih izdelkov za doseganje usmerjenih donosov. Z 2. oktobrom 2019 SDS izda dividendni donos v višini 1, 90% in je do danes upadel za skoraj 30% (YTD).
Ker se je indeks S&P 500 v sedmih mesecih leta gibal višje, je SDS sledil nižjim, zdaj pa se zdi, da tvori dvojno dno. Čeprav se je ta mesec v primerjavi z julijskim koritom pojavil nižji zamah, je indeks relativne jakosti (RSI) najnižji, najnovejši nizki, kar kaže na bikovsko razhajanje. Tisti, ki kupijo sklad, bi morali razmišljati o rezervaciji dobička ob premiku na 33 dolarjev, kjer cena naleti na odpor 200-dnevnega preprostega drsečega povprečja (SMA) in avgusta. Tržni kapital zaščitite tako, da odložite naročilo za zaustavitev izgube bodisi pod včerajšnjim najnižjim zneskom 29, 20 dolarja ali pod septembrskim najnižjim zneskom 28, 63 dolarja.
ProShares UltraShort Dow30 ETF (DXD)
ProShares UltraShort Dow30 ETF (DXD) si prizadeva za dvakratno povratno dnevno uspešnost indeksa Dow Jones Industrial Average - merila modrega čipa, ki sledi 30 velikim podjetjem v javni lasti, ki trgujejo na newyorški borzi (NYSE) in Nasdaq . DXD, ki ima razmerje med stroški 0, 95% in se je oblikoval leta 2006, trgovcem daje taktično orodje s finančnim vzvodom. Medtem ko ETF ustreza tistim, ki želijo staviti proti industrialom, zagotavlja tudi primerno kratko izpostavljenost tehnološkemu in finančnemu sektorju. Sklad trguje z več kot milijon delnic večino dni in ima težek 0, 04-odstotni povprečni razmik, da zmanjša drsnost. DXD ima 169, 53 milijona dolarjev premoženja v upravljanju (AUM), prinaša 1, 78%, športni pa 26, 39% YTD upad od 2. oktobra 2019.
Potem ko je sprva znižal pod julijskim nihanjem na 25, 04 dolarja, je cena delnice DXD obrnila tečaj, da se trguje nazaj nad to raven - kar kaže na možno dvojno dno. Bikava razhajanja med ceno in kazalnikom RSI namigujejo tudi na naraščajoči zagon prodajalca. Trgovci, ki zavzamejo dolgo pozicijo, bi morali predvideti premik na približno 29 dolarjev - območje na lestvici, kjer lahko cena naleti na odpor iz vodoravne trendne črte in 200-dnevnega SMA. Omejite tveganje za zmanjšanje nastavitve z nastavitvijo postankov pod 25 USD.
ProShares UltraPro Kratek QQQ ETF (SQQQ)
Ustanovljeno leta 2010 ima ProShares UltraPro Short QQQ ETF (SQQQ) nalogo, da trikrat vrne obratno enodnevno delovanje indeksa Nasdaq 100. Osnovni indeks obsega 100 največjih ameriških družb, s katerimi se največ trguje na borzi Nasdaq, ki delujejo v panogah, kot so trgovina na drobno, biotehnologija, industrija, tehnologija in zdravstvena oskrba. Zaradi kratkoročnega taktičnega namena sklada njegova nadvse 0, 95-odstotna provizija za upravljanje ne bo preveč vplivala na aktivne strategije. Še pomembneje pa je, da je povprečni razmik v višini 0, 03% v povprečju in več kot 200 milijonov dolarjev dnevne likvidnosti v dolarju nizki stroški trgovanja. Z 2. oktobrom 2019 SQQQ obvladuje 1, 17 milijarde ameriških dolarjev čistega premoženja in je letos za približno 50% nižji. Donos sklada je 3, 09%.
Kar se tiče SQQQ, ni presenetljivo, je videti podobno kot pri prvih dveh obravnavanih skladih. Poleg oblikovanja pozitivnih razhajanj nedavni križ drseče povprečne konvergenčne divergenčne črte (MACD) nad svojo signalno črto podpira primer bika. Cena ETF se je na četrtkovem zasedanju v četrtek zaključila nad 50-dnevnim SMA, kar je dodatno povečalo prepričanje. Tisti, ki vstopijo, bi morali pogledati na 39 USD, kjer cena najde odpornost od vodoravne črte in padajočega 200-dnevnega SMA. Če želite zagotoviti ugodno razmerje med tveganjem in nagradom, oddajte zaporo tik pod 31 USD.