Izguba glede na privzeto (LGD)
Izguba z neplačilom (LGD) je znesek denarja, ki ga banka ali druga finančna institucija izgubi, ko posojilojemalec neplača posojila, prikazan kot odstotek celotne izpostavljenosti v času neplačila. Skupni LGD finančne institucije se izračuna po pregledu vseh neporavnanih posojil z uporabo kumulativnih izgub in izpostavljenosti.
Ključni odvzemi
- Izguba z neplačilom (LGD) je pomemben izračun za finančne institucije, ki načrtujejo svoje pričakovane izgube zaradi posojilojemalcev, ki neplačujejo posojil.
- Pričakovana izguba danega posojila se izračuna tako, da se LGD pomnoži z verjetnostjo neplačila in izpostavljenostjo do neplačila.
- Pomemben podatek za katero koli finančno institucijo je kumulativni znesek pričakovanih izgub pri vseh neporavnanih posojilih.
Razumevanje izgube glede na privzeto (LGD)
Banke in druge finančne institucije določajo kreditne izgube z analizo dejanskih neplačil. Količinsko določanje izgub je lahko zapleteno in zahteva analizo več spremenljivk. Analitik upošteva te spremenljivke pri pregledu vseh posojil, ki jih je banka izdala za določitev LGD. Kako se knjigovodske izgube obračunavajo v računovodskih izkazih podjetja, vključujejo določanje popravka za kreditne izgube in popravka za dvomljive račune.
Na primer, upoštevajte, da banka A posoja družbi XYZ dva milijona dolarjev, družba pa je privzeta. Izguba banke A ni nujno dva milijona dolarjev. Upoštevati je treba druge dejavnike, na primer znesek sredstev, ki jih banka lahko ima kot zavarovanje, ali so že bila izvedena obročna plačila za zmanjšanje neporavnanega stanja in ali banka uporablja sodni sistem za povračila od podjetja XYZ. Ob upoštevanju teh in drugih dejavnikov je morda banka A v resnici utrpela veliko manjšo izgubo kot prvotno posojilo v višini 2 milijona dolarjev.
Določitev višine izgube je pomemben in dokaj pogost parameter v večini modelov tveganja. LGD je bistvena sestavina bazenskega modela (Basel II), nabora mednarodnih bančnih predpisov, saj se uporablja za izračun ekonomskega kapitala, pričakovane izgube in regulativnega kapitala. Pričakovana izguba se izračuna kot LGD posojila, pomnoženo z verjetnostjo neplačila (PD) in izpostavljenostjo finančne institucije pri neplačilu (EAD).
Čeprav obstaja več načinov za izračun LGD, je med številnimi analitiki in računovodji največji izračun bruto izračun. Razlog za to je predvsem v svoji preprosti formuli, ki ne upošteva vrednosti zavarovanja s posojilom. Ta izračun LGD primerja znesek dolarja potencialne ali dejanske izgube v dolarju s skupnim zneskom izpostavljenosti v času, ko posojilo zapade v plačilo. Ta metoda je tudi najbolj priljubljena, saj imajo akademski analitiki običajno dostop le do tržnih podatkov o obveznicah, kar pomeni, da vrednosti zavarovanja niso na voljo, neznane ali nepomembne.
Najbolj priljubljena metoda za ugotavljanje LGD med računovodji in analitiki je bruto izračun, ki ne vključuje vrednosti zavarovanja s posojilom.
Primer izgube privzeto
Predstavljajte si, da posojilojemalec vzame posojilo v višini 400.000 dolarjev za stanovanje. Posojilojemalec se po nekaj letih odplačuje na obročno posojilo, zato se sooča s finančnimi težavami in neplačili, če ima posojilo neporavnano stanje ali izpostavljenost pri neplačilu v višini 300.000 USD. Banka izključuje stanovanje pri stanovanju in ga lahko proda za 240.000 dolarjev. Čista izguba banke znaša 60.000 dolarjev (300.000 do 240.000 dolarjev), LGD pa 20% (300.000 do 240.000 dolarjev) / 300.000 dolarjev).
V tem scenariju bi se pričakovana izguba izračunala po naslednji enačbi: LGD (20%) X verjetnost neplačila (100%) X izpostavljenost privzeto (300.000 USD) = 60.000 USD. Če bi finančna institucija načrtovala potencialno, vendar ne določeno izgubo, bi bila pričakovana izguba drugačna. Z enakimi podatki iz zgornjega scenarija, vendar ob predpostavki le 50-odstotne verjetnosti neplačila, je enačba izračuna pričakovane izgube: LGD (20%) X verjetnost neplačila (50%) X izpostavljenost privzeto (300.000 USD) = 30.000 USD.
Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.