Kratkoročne naložbe
Kratkoročne naložbe, znane tudi kot tržni vrednostni papirji ali začasne naložbe, so tiste, ki jih je mogoče enostavno pretvoriti v denar, običajno v 5 letih. Številne kratkoročne naložbe se prodajo ali pretvorijo v gotovino po preteku obdobja le 3 do 12 mesecev. Nekateri pogosti primeri kratkoročnih naložb vključujejo zgoščenke, račune denarnega trga, varčne račune z visokim donosom, državne obveznice in zakladne račune. Običajno so te naložbe visokokakovostna in zelo likvidna sredstva ali naložbena sredstva.
Kratkoročne naložbe se lahko nanašajo tudi posebej na podobna finančna sredstva, vendar z nekaj dodatnimi zahtevami, ki so v lasti podjetja. Posneto v ločenem računu,
in so navedene v oddelku s kratkoročnimi sredstvi v bilanci stanja podjetij, gre za naložbe, ki jih je podjetje izvedlo in za katere se pričakuje, da bodo v enem letu pretvorjene v denar.
Kratkoročne naložbe
Kako delujejo kratkoročne naložbe
Cilj kratkoročne naložbe - tako za podjetja kot za posamezne / institucionalne vlagatelje - je zaščititi kapital, hkrati pa ustvariti donos, podoben indeksnemu skladu državnih blagajniških blagajn ali drugemu podobnemu referenčnemu kazalcu.
Družbe v močni denarni poziciji bodo imele v bilanci stanja kratkoročni račun naložb. Rezultat tega je, da si podjetje lahko privošči odvečno gotovino v delnice, obveznice ali ustreznike v denarju, da zasluži višje obresti od tistih, ki bi jih zaslužili na običajnem varčevalnem računu.
Obstajata dve osnovni zahtevi, da podjetje klasificira naložbo kot kratkoročno. Najprej mora biti likvidna, kot delnica, ki kotira na pomembni borzi, ki pogosto trguje, ali ameriške državne obveznice. Drugič, poslovodstvo mora nameravati vrednostni papir prodati v razmeroma kratkem roku, na primer v 12 mesecih. Tržni dolžniški vrednostni papirji, imenovani tudi kratkoročni papirji, ki zapadejo v roku enega leta ali manj, na primer ameriški zakladni zapisi in komercialni zapisi, se prav tako štejejo za kratkoročne naložbe.
Tržni lastniški vrednostni papirji vključujejo naložbe v navadne in prednostne delnice. Tržni dolžniški vrednostni papirji lahko vključujejo podjetniške obveznice - to je obveznice, ki jih je izdala druga družba - vendar morajo imeti tudi kratke roke zapadlosti in jih je treba aktivno trgovati, da se štejejo za likvidne.
Ključni odvzemi
- Kratkoročne naložbe so tržni vrednostni papirji ali visoko likvidna sredstva, ki zagotavljajo varno, začasno parkirno mesto za presežek denarja.
- Kratkoročne naložbe se lahko nanašajo tudi na deleže, ki jih ima družba, vendar jih namerava prodati v enem letu ali (če dolg) zapade v letu dni.
- CD-ji, računi denarnega trga in zakladni računi so pogoste vrste kratkoročnih naložb z nizkim tveganjem.
Primeri kratkoročnih naložb
Nekatere skupne kratkoročne naložbe in strategije, ki jih uporabljajo korporacije in posamezni vlagatelji, vključujejo:
- Depozitna potrdila (CD-ji): Te depozite ponujajo banke in običajno plačujejo višjo obrestno mero, ker za dano obdobje zaklepajo denar. Zavarovani so za FDIC do 250.000 USD.
- Računi denarnega trga: Vrnitve teh računov, zavarovanih s FDIC, bodo premagali tiste na varčevalnih računih, vendar zahtevajo minimalno naložbo. Upoštevajte, da se računi na denarnem trgu razlikujejo od vzajemnih skladov denarnega trga, ki niso zavarovani s FDIC.
- Zakladnice: Obstajajo različne državne obveznice, kot so menice, menice s spremenljivo obrestno mero in vrednostni papirji, zaščiteni z inflacijo.
- Obvezni skladi: Ta sredstva, ki jih ponujajo profesionalni upravljavci premoženja / investicijske družbe, so boljša za krajši časovni okvir in lahko prinesejo tveganje, ki je boljše od povprečja. Samo zavedajte se pristojbin.
- Občinske obveznice: Te obveznice, ki jih izdajajo lokalne, državne ali nedržavne vladne agencije, lahko nudijo višje donose in davčne ugodnosti, saj so pogosto oproščene davka od dohodka.
- Medsebojno posojanje (P2P): Presežna denarna sredstva se lahko začnejo uporabljati prek ene od teh posojilnih platform, ki ustrezajo posojilojemalcem in posojilodajalcem.
- Roth IRA: Za posameznike lahko ta vozila ponujajo prilagodljivost in različne možnosti naložbe. Prispevke k podjetjem Roth IRA, vendar ne dobički, lahko kadar koli prekličete, brez zapadlih kazni ali davkov.
Če imate presežna denarna sredstva, je lahko uporaba tega sredstva za odplačilo dolga z višjimi obrestmi ugodnejša kot vlaganje v kratkoročne naložbe z nizkim tveganjem, vendar z nizko donosnostjo.
Primer resničnega življenja kratkoročnih naložb
Microsoft Corp. je na četrtletni izkaz 31. marca 2018 poročal, da ima v svoji bilanci stanja 135 milijard dolarjev kratkoročnih naložb. Največji del so bili vrednostni papirji vlade in agencije ZDA, in sicer 108 milijard dolarjev. Sledile so korporacije / obveznice v vrednosti 6, 1 milijarde dolarjev, tuje državne obveznice v vrednosti 4, 7 milijarde dolarjev, hipotekarni / zavarovani vrednostni papirji v višini 3, 8 milijarde dolarjev, depozitni certifikati (CD-ji) v vrednosti 2 milijard dolarjev in komunalni vrednostni papirji v vrednosti 269 milijonov dolarjev.
Apple Inc. je imel tudi 31. marca 2018 kratkoročne naložbe, naštete kot tržni vrednostni papirji, v višini 254 milijard dolarjev. Dve glavni naložbi sta bili vrednostni papirji podjetja, ki so predstavljali 138 milijard dolarjev, in vrednostni papirji ameriške zakladnice / agencije, ki so znašali 62, 3 milijarde dolarjev. Naložba podjetja v komercialni papir je bila vredna 17, 4 milijarde dolarjev, vzajemni skladi pa 800 milijonov dolarjev. Apple je imel tudi vrednostne papirje zunaj ZDA v višini 8, 2 milijarde dolarjev in certifikate / vloge 7, 3 milijarde dolarjev. Hipotekarni / zavarovani vrednostni papirji so znašali 20 milijard dolarjev, komunalni vrednostni papirji pa 973 milijonov dolarjev, kar je zaokrožilo njegove kratkoročne naložbe.
Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.