Ameriški skladi proti skupini Vanguard: Kakšna je razlika?

Ameriški skladi in skupina Vanguard sta dva največja upravljavca vzajemnih skladov na svetu. Obe podjetji se ponosita na raziskave in sta osredotočeni na stranke, čeprav imata nasprotne načine trženja sredstev, hkrati pa zagotavljata dobro donosnost. Vse primerjave donosov temeljijo na čisti vrednosti premoženja vsakega sklada (NAV) na dan 10. marca 2019.

Ključni odvzemi

• Ameriški skladi in skupina Vanguard sta dve največji družini vzajemnih skladov na svetu.
• Ameriški skladi zaračunavajo sprednje in zadnji obremenitve in imajo visoka razmerja stroškov; Vanguardovi skladi so brez obremenitve in imajo nizko stopnjo odhodkov.
• Izdelke ameriških skladov aktivno upravljajo upravljavci portfelja; Vanguard skladi se pasivno upravljajo.

Ameriški skladi

Ameriški skladi so del zasebne družbe Capital Group, ki je bila ustanovljena leta 1931. Capital Group je s sedežem v Los Angelesu enajsti največji upravljavec premoženja v državi z 1, 87 bilijona dolarjev premoženja v upravljanju (AUM) od marca 2019. Ameriški Skladi ponujajo izbire v kapitalu, kapitalskih dohodkih, razporeditvi sredstev in vrstah skladov s stalnim dohodkom. Sredstva za dodelitev sredstev, namenjena določenim upokojitvenim letom, so ena od visoko ocenjenih posebnosti podjetja. S sredstvi aktivno upravljajo upravljavci portfelja, ki so pozorni na vrednost in ohranjajo nizke stopnje prometa.

Ameriški skladi se ne oglašujejo. Svoje sklade trži z izplačilom provizij tradicionalnim posrednikom in finančnim svetovalcem. Za plačilo teh provizij njegova sredstva zaračunavajo kombinacijo sprednjih obremenitev, naknadnih obremenitev in višjih stroškovnih razmerij. Delnice razreda A imajo največ 5, 75 odstotka, kar zmanjša petletno donosnost za vsaj 1 odstotek na leto.

Sredstva Vanguard

Sklad Vanguard je delitev skupine Vanguard v vzajemni lasti. Vanguard, ustanovljen leta 1975, ima sedež v Valley Forge, PA, in je drugi največji upravljavec premoženja v državi z več kot 5, 3 trilijona dolarjev AUM od marca 2019. Zaradi edinstvene strukture družbe so delničarji vzajemnih skladov dejanski lastniki podjetja.

Skupina Vanguard ves potencialni dobiček vrne v sklade v obliki nižjih pristojbin za upravljanje premoženja, kar jim daje najnižje deleže odhodkov v panogi vzajemnih skladov.

Vanguard ponuja sredstva za isti razpon sredstev kot ameriški skladi. Vsi vzajemni skladi Vanguarda so brez obremenitve in nimajo pristojbin 12b-1. Podjetje nekaj oglašuje, vendar ne plačuje provizij posrednikom ali finančnim svetovalcem, ki priporočajo njegova sredstva. Njeni upravljavci portfelja so pasivni pristop k upravljanju naložb. Veliko sredstev je namenjenih neposredno sledenju določenemu tržnemu indeksu.

Ameriški skladi proti Primeru skupine Vanguard

Če želite razumeti razliko v izvrševanju in donosih, je primerjava sredstev za rast, ki jih ponujata ameriški skladi in skupina Vanguard.

Ameriški sklad za rast ameriških skladov (AGTHX) je kapitalski kapital z velikimi kapitlji, ki se osredotoča na rast kapitala. Portfeljski upravitelji izvajajo aktivni izbor delnic. Delež sklada znaša 0, 62 odstotka in stopnjo prometa 28 odstotkov. Njen letni skupni donos znaša 17, 46 odstotka v treh letih, 10, 62 odstotka v petih letih in 16, 16 odstotka v desetih letih.

Sklad vlagateljev indeks rasti Vanguard (VIGRX) si prizadeva za rast kapitala tudi z naložbami v delnice z velikimi kapitali. Sklad sledi indeksu ameriškega indeksa rasti velikega kapitala (CRSP), ki vključuje zaloge, ki predstavljajo približno 85 odstotkov celotne kapitalizacije ameriške borze. Delež sklada znaša 0, 17 odstotka in 11-odstotna stopnja prometa. Vlagateljem je zagotovil letno skupno donosnost 16, 47 odstotka v treh letih, 11, 09 odstotka v petih letih in 17, 24 odstotka v desetih letih.

Z vključenimi provizijami za prodajo ta povečana donosnost sklada Vanguard indeks rasti presega 0, 45-odstotno razliko v razmerju odhodkov. Primerjava je podobna pri drugih skladih sredstev.