Najboljši portfeljski saldo

Ni ga. Ali ni bilo tako enostavno?

Na enak način ne obstaja niti ena dieta, ki bi ustrezala vsem. Odvisno od ličenja telesne maščobe in tega, kar poskušate doseči (povečujete vzdržljivost, gradite mišice, izgubljate težo), se lahko deleži beljakovin, maščob in ogljikovih hidratov močno razlikujejo.

SEE: Uvod v diverzifikacijo naložb

Zakon o uravnoteženju

Tako gre za uravnoteženje vašega portfelja. Nekdanja rudniška stranka je nekoč izjavila, da je njen prevladujoči naložbeni cilj "povečati moj donos, hkrati pa zmanjšati moje tveganje." Sveti gral naložbe. Lahko bi rekla, "želim dobro vlagati", in to bi bilo prav tako koristno. Dokler se ljudje še naprej spreminjajo v starosti, dohodku, neto vrednosti, želji po izgradnji bogastva, nagnjenosti k porabi, naklonjenosti tveganju, številu otrok, domačem kraju s sočasnimi življenjskimi stroški in milijonom drugih spremenljivk, nikoli ne bo optimalno optimalno bilanco portfelja za vse.

Kot rečeno, obstajajo trendi in splošnosti, ki se nanašajo na ljudi v določenih življenjskih situacijah, ki lahko uskladijo toleranco do tveganja. Starejši, ki investirajo tako, kot bi morali 20 minut, in starši, ki vlagajo kot samci, bi morali biti povsod in se vsako leto varajo iz neplačanih donosov.

Sreča favorizira drzne

Če ste pred kratkim končali fakulteto - in to lahko storite, ne da bi pri tem nastali pomembni dolgovi - čestitke. Previdnost, ki ste jo dobili tako daleč, bi vas morala še bolj spodbuditi. (Če ste nastali dolg, potem morate glede na obrestno mero, ki vam jo zaračunati, čim prej odplačati, ne glede na kratkoročne bolečine.) Če pa boste kdaj investirali agresivno, to je čas, da to storite. Da, vključujoči indeksni skladi so največja varna naložba v delnice in privlačna za tiste, ki se bojijo izgube vsega. Donosi S&P 500 v zadnjih 10 letih so dokaz njegove "varnosti" in kažejo vrednost, ki se lahko nabere sčasoma. Za nove diplomante je pomembno tudi spoznavanje povprečja stroškov v dolarjih in začetek navade samodejnega vlaganja. Kljub temu, zakaj ne bi v svoje naložbe vključili malo več nepredvidljivosti v upanju, da bi svoj portfelj hitreje sestavili?

Torej ste vse to vložili v zaloge OfficeMaxa lanskega januarja in do konca leta izgubili tri četrtine. Pa kaj? Koliko ste v tej starosti tako ali tako načrtovali kopičenje in kakšen boljši čas, da se pospraviš in začneš znova kot zdaj? Težko je poudariti, kako pomembno je imeti čas na svoji strani. Na splošno velja, da boste delali napake in serendipity se vam bo občasno nasmehnil. Bolje, da se napake odpravite zgodaj, če je treba, in si priskrbite potencialno blazino. "Sreča favorizira krepko" ni samo prazna izreka, ampak ima legitimen pomen.

Toleranca na tveganje se zmanjša

Za večino vlagateljev se strpnost do tveganj zmanjšuje, ko vstopijo v svoje 30 in 40. leta. Ti vlagatelji so manj pripravljeni staviti znaten del svoje vrednosti na posamezne naložbe. Namesto tega si želijo ustvariti likvidni sklad za nujne primere in luksuzne nakupe, hkrati pa še naprej dolgoročno avtomatizirano vlagati. Zaposleni vlagatelji so lahko tudi bolj zainteresirani za številne ciljno prilagojene naložbe na trgu, kot so ciljni pokojninski skladi in ciljni skladi tveganj. Ti vlagatelji si lahko tudi prizadevajo za stave na vrednost v primerjavi z rastjo, medtem ko prvi ponujajo dohodek, medtem ko drugi zaokrožajo nekaj svojih višjih dodeljenih tveganj.

Sreča ne ljubi nepremišljenih

Vendar pa sreča ni naklonjena nepremišljenim in v nekem trenutku svojega življenja boste resno začeli varčevati za pokoj. Pri upokojitvi je najbolje začeti s tremi tradicionalnimi razredi vrednostnih papirjev - v padajočem zaporedju tveganja (in potencialne donosnosti), to so delnice, obveznice in gotovina. (Če razmišljate o vlaganju v ezoterične naložbe, kot so zamenjave kreditnih privzetij in mavrične možnosti, ste dobrodošli, da sedite v naprednem razredu.) Tradicionalno pravilo in preveč preprosto in zastarelo je, da je vaše starost v letih bi morala biti enaka odstotku vašega portfelja, vloženega v obveznice in gotovino skupaj.

Malo je verjetno, da na planetu obstaja kdo, ki vsako leto praznuje rojstni dan, tako da gre do svojega svetovalca za naložbe in reče: "Prosim, prestavite 1% mojega portfelja iz zalog v obveznice in gotovino." Poleg tega se je življenjska doba povečala, odkar je ta aksiom najprej postal priljubljen, zdaj pa je prejela modrost, da 15 let dodate svoji starosti, preden ustrezni del svojega portfelja dodelite delnicam in obveznicam.

Da se je pravilo skozi leta spreminjalo, bi vam moralo predstaviti njegovo vrednost. Logika pravi, da več ko imate življenje pred seboj, več denarja bi morali imeti v zalogah (z večjim potencialom za rast, kot ga imajo obveznice in gotovina.) To zanemarjate, da več premoženja imate, ne glede na starost, bolj konservativni si lahko privoščite. Neizogibna posledica je morda manj očitna in bolj odvrača previdna ušesa, vendar gre takole: manj ko imate bogastvo, bolj agresivni morate biti.

Spodnja črta

Vlaganje ni trda znanost, kot je kemija, kjer isti poskus pod enakimi pogoji vsakič vodi do istih rezultatov. Vendar pa obstaja nekaj osnovnih aksiomov, ki so večinoma osredotočeni na starost s tveganjem, na kar se vlagatelji lahko zanesejo. Za začetek je pomembno razumevanje in ustvarjanje razporeditve portfelja z uporabo zalog, obveznic in gotovine, ki je usklajeno z vašimi tolerancami do tveganja in kratkoročnimi glede na dolgoročne potrebe. Od tod lahko svoje naložbe razširite na druge alternative, kot so nepremičnine, ali vložite nekaj koncentriranih visoko tveganih naložb v zaloge z visoko rastjo, da dosežete nekaj večjih donosov. Na splošno bo najboljši portfeljski saldo tisti, ki ustreza vašemu dopuščanju tveganj, ciljem in spreminjajočim se naložbenim interesom.