Kreditno tveganje

Kaj je kreditno tveganje?

Kreditno tveganje je možnost izgube, ki je posledica posojilojemalca, da ne bo vrnil posojila ali izpolnil pogodbenih obveznosti. Tradicionalno se nanaša na tveganje, da posojilodajalec ne bo dobil dolgovane glavnice in obresti, kar ima za posledico prekinitev denarnih tokov in povečanje stroškov za izterjavo. Čeprav je nemogoče natančno vedeti, kdo bo odstopil od obveznosti, lahko pravilno ocenjevanje in upravljanje kreditnega tveganja zmanjša resnost izgube. Plačila obresti posojilojemalca ali izdajatelja dolžniške obveznosti so najemodajalčeva ali vlagateljeva nagrada za prevzem kreditnega tveganja.

1:25

Kreditno tveganje

Razumevanje kreditnega tveganja

Ko posojilodajalci ponujajo hipoteke, kreditne kartice ali druge vrste posojil, obstaja tveganje, da posojilojemalec kredita ne bo vrnil. Podobno, če podjetje kupcu ponudi kredit, obstaja tveganje, da stranka ne bo plačala računov. Kreditno tveganje opisuje tudi tveganje, da izdajatelj obveznic ne bo plačal na zahtevo ali da zavarovalnica ne bo mogla plačati zahtevka.

Kreditna tveganja se izračunajo na podlagi celotne sposobnosti posojilojemalca za odplačilo posojila v skladu s prvotnimi pogoji. Posojilodajalci za oceno kreditnega tveganja za potrošniško posojilo pogledajo pet C: kreditno zgodovino, sposobnost odplačevanja, kapital, pogoje posojila in s tem povezana zavarovanja.

Nekatera podjetja imajo ustanovljene oddelke, ki so izključno odgovorni za ocenjevanje kreditnih tveganj sedanjih in potencialnih strank. Tehnologija podjetjem omogoča hitro analizo podatkov, ki se uporabljajo za oceno kupčevega profila tveganja.

Če vlagatelj razmišlja o nakupu obveznice, bo pogosto pregledal boniteto obveznice. Če ima nizko oceno (B ali C), ima izdajatelj visoko tveganje neplačila. Če ima visoko oceno (AAA, AA ali A), velja, da je varna naložba.

Agencije za bonitetno ocenjevanje obveznic, kot so Moody's Investors Services in Fitch Ratings, stalno ocenjujejo kreditna tveganja na tisoče izdajateljev podjetniških obveznic in občin. Na primer, vlagatelj, ki preprečuje tveganje, se lahko odloči za nakup občinske obveznice z oceno AAA. V nasprotju s tem lahko vlagatelj, ki išče tveganje, kupi obveznico z nižjo bonitetno oceno v zameno za potencialno večji donos.

Kreditno tveganje v primerjavi z obrestnimi merami

Če obstaja višja stopnja zaznanega kreditnega tveganja, vlagatelji in posojilodajalci običajno zahtevajo višjo obrestno mero za svoj kapital.

Upniki se lahko odločijo tudi za odstop od naložbe ali posojila.

Na primer, ker bo verjetno vlagatelj hipoteke z višjo bonitetno oceno in stalnim dohodkom zaznaval nizko kreditno tveganje, bo prejel nizko obrestno mero za svojo hipoteko. Če ima prosilec slabo kreditno zgodovino, bo morda moral sodelovati s posojilodajalcem podpovprečnega premoženja - hipotekarnim posojilodajalcem, ki posojilojemalcem z visokim tveganjem ponuja posojila z razmeroma visokimi obrestnimi merami - za pridobitev financiranja.

Podobno izdajatelji obveznic z manj kot popolnimi ocenami ponujajo višje obrestne mere kot izdajatelji obveznic s popolnimi bonitetnimi ocenami. Izdajatelji z nižjimi bonitetnimi ocenami izkoristijo visoke donose, da vabijo vlagatelje, da prevzamejo tveganje, povezano z njihovo ponudbo.

Ključni odvzemi

• Kreditno tveganje je možnost izgube posojilodajalca zaradi možnosti, da posojilojemalec ne bo vrnil posojila.
• Potrošniško kreditno tveganje lahko merimo s petimi C-ji: kreditno zgodovino, zmožnostjo odplačevanja, kapitalom, pogoji posojila in s tem povezanim zavarovanjem.
• Potrošniki, ki predstavljajo večje kreditno tveganje, običajno plačajo višje obrestne mere za posojila.

Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.

Sorodni pogoji

Pet kreditnih točk Pet kreditnih točk (značaj, zmogljivost, kapital, zavarovanje in pogoji) je sistem, ki ga posojilodajalci uporabljajo za merjenje kreditne sposobnosti posojilojemalcev. več Kaj morate vedeti o bonitetnih ocenah Bonitetna ocena je splošna ocena kreditne sposobnosti posojilojemalca ali glede na določen dolg ali finančno obveznost. več Kaj morate vedeti o izboljšanju kreditnih posojil Povečanje kredita je strategija, ki se uporablja za izboljšanje profila kreditnega tveganja podjetja, običajno za pridobitev boljših pogojev za poplačilo dolga. več Izpostavljena kreditna izpostavljenost Kreditna izpostavljenost se nanaša na skupni znesek kredita, ki ga posojilojemalec uporabi posojilojemalcu. Višina kreditne izpostavljenosti kaže na stopnjo, do katere je posojilodajalec izpostavljen tveganju izgube, v primeru, da posojilojemalec ne izpolni posojila. več Zaprta obveznica Zaprta odpoved je izraz v obvezniški pogodbi, ki jamči, da zavarovanje s premoženjem, ki se uporablja za podporo obveznice, ne podpira druge obveznice. več Klasificirano posojilo - Opredelitev Posojilo s stopnjo tajnosti je vsako bančno posojilo, ki mu grozi neplačilo. več partnerskih povezav