Učinkoviti ETF-ji ponujajo svetovalcem nove priložnosti ESG

Ko vlagatelji postanejo bolj udobni pri vključevanju okoljskih, družbenih in upravljavskih dejavnikov (ESG) v svoje portfelje, je treba naložbeno usmeritev v naslednjem desetletju eksponentno rasti. Vsaj to je zgodba, za katero dr. Linda Zhang, vodja Purview Investments, verjame, da je resnična.

Zhang verjame, da bo popolna vključitev analize ESG v naložbene portfelje "sčasoma postala del glavnih procesov gradnje portfelja." V skladu s tem je zdaj čas, da svetovalci spoznajo ESG in kako bo to vplivalo na njihovo delo.

"Sedanja ESG ETF krajina še zdaleč ni popolna, " pravi Zhang, "z osredotočenostjo na analizo posameznih faktorjev." Verjame, da lahko svetovalci z boljšo skrbnostjo, usmerjeno v podjetja, pomagajo svojim strankam, da začnejo učinkovitejše vključevanje ESG v svoje strategije portfelja. (Glej tudi: 3 trende, ki jih je treba spremljati v naložbe v ESG .)

Preučitev ESG ETF

Zhang-ovo podjetje Purview Investments ima nalogo, da "naložbene rešitve postanejo pregledne, dostopne, institucionalno kakovostne tako posameznim kot institucionalnim vlagateljem." Preko Purviewa Linda in njena ekipa tudi svetujejo izdajateljem borznih skladov (ETF) in ponudnikom indeksov pri inovacijah izdelkov.

V podjetju Purview je Zhang januarja 2018 predstavil strategijo portfelja ETF, ki jo vodijo načela ESG. Purview Impact Solutions je svetovni izdelek z več sredstvi, katerega deleži so sestavljeni predvsem iz ETG, ki temeljijo na ESG, in ETF-jev Impact. Po Zhangu nova generacija ESG ETF vlaga v podjetja, ki imajo neposredne pozitivne učinke z uporabo načel ESG, kot so naložbe v obnovljivo energijo, trajnostno infrastrukturo, človeški kapital in zdravo življenje, med drugimi vključujočimi dejavniki. Zhang jih imenuje Udarni ETF.

Vplivni ETF-ji so v nasprotju s tradicionalnimi ETG-ji ESG, ki so pogosto zasnovani na izključnih dejavnikih, na primer izogibanju naložbam v težka onesnaževalca fosilnih goriv, ​​podjetjem s šibkim upravljanjem ali tistih, ki prodajajo orožje in strelno orožje. Svetovalec lahko na primer oblikuje portfelje, ki imajo ETF-je, ki vlagajo v obnovljive vire, usmerjene v ETF, skupaj s tradicionalnimi ETG-ji, ki izključujejo onesnaževalce fosilnih goriv. Zhang pravi, da institucionalni vlagatelji, fundacije in stranke z visoko vrednostjo zdaj uporabljajo podobne kombinirane strategije. (Za več informacij glejte: Kako se razlikujejo ESG, SRI in vplivni skladi .)

Odjemalec zahteva prilagoditve zunanjega svetovalca

Zhang poudarja, da bodo lahko v naslednjih letih "svetovalci, ki niso prepričani o integraciji faktorjev ESG, ostro presojali njihove stranke, zlasti njihove ženske in tisočletne stranke, pri čemer jih več kot 80% želi, da bi razlogi ESG bili del celotne naložbe" izbirni postopek. " Želijo si tudi, da bi lahko z neposrednim lastništvom delnic podjetja ali naložbenimi cilji združenih skladov opredelili posebne težave ESG za zagovorništvo in želijo te odločitve tako v svojih pokojninskih kot nekvalificiranih naložbenih računih.

Na srečo je na voljo več virov svetovalcem, ki vidijo priložnost, da integracija faktorjev ESG v kombinaciji z izgradnjo portfelja ETF v prihodnjih letih poveča njihovo prakso. Na primer, pogovor z ženskami in tisočletnimi vlagatelji se lahko začne z razlago, kako natančno velika industrijska podjetja, kot je MSCI, s svojimi raziskavami in ocenami spremljajo faktorje ESG. Indeksi voditeljev MSCI ESG so namenjeni podjetjem, ki imajo najvišjo oceno uspešnosti ESG v vsakem sektorju matičnega indeksa. Ta indeksni paket prepoznava podjetja, ki so pokazala sposobnost upravljanja tveganj in priložnosti ESG, zaradi česar so primerna za vključitev v strategije ETF z združenimi sredstvi, ki jih omenja Zhang.

Večina večjih ponudnikov ETF - iShares, Vanguard, Fidelity, svetovni svetovalci State Street, Pax World in Calvert - zdaj ponujajo ETG-jeve strategije ETF, ki temeljijo na indeksu, ki vlagajo po sektorjih, panogi, tržni meji in okoljskih, družbenih in dejavniki, specifični za vprašanje upravljanja. SPDR SSGA indeks raznolikosti spolov ETF (SHE) na primer želi zagotoviti naložbene rezultate, ki na splošno ustrezajo skupnemu donosu uspešnosti indeksa raznolikosti spola SSGA. Svetovalci bi morali biti prepričani, da ponudbe izdelkov ne primanjkuje, da bi zadostili naraščajočemu povpraševanju vlagateljev v ETF, ki želijo vključiti faktorje ESG v svojo izjavo o osebni naložbeni politiki ali institucionalno strategijo portfelja, usklajeno s poslanstvom. (Za več informacij o najboljših razpoložljivih sredstvih si oglejte: Glavni družbeno odgovorni ETF-ji finančnega svetovalca .)

Učinki ETF ponujajo nov pristop

Finančni svetovalci, ki ciljajo na tržni delež za upravljanje tega bogastva, bi morali mrežo poglavij po vsej državi upoštevati kot mesta za razvoj novih znanj, povezanih s trgom ETF in ESG. V tem procesu lahko tudi razširijo svoje mreže za mentorstvo in napotnice.

Zhang svoje strokovno znanje vključuje v mentorstvo in podporo kariernemu razvoju drugih žensk v industriji. Zhang je skupaj z drugimi soustanovitelji leta 2014 ustanovil WE (Women in ETFs), nepridobitno organizacijo, ki združuje več kot 4000 članov, vključno z ženskami in moškimi, v poglavjih v večjih finančnih centrih ZDA, Kanade, EMEA in Azijsko-pacifiški svet za nadaljnjo poklicno pot žensk z izboljšanjem njihove kolektivne spretnosti in ambicij.

"Ženske so v mnogih panogah premalo zastopane, " pravi. "Na primer pri upravljanju premoženja so vodje ženskega portfelja preštevilčene od 10 do enega." Napredek žensk v financah je boleče počasen, kljub študijam v vodilnih podjetjih, kot so MSCI, Credit Suisse in State Street Global Advisors, vse pa so pokazale, da raznolikost spolov na delovnem mestu pozitivno vpliva na uspešnost podjetja v več metrih .

Z ustvarjalnimi forumi in izmenjavo idej v celotni panogi ustvarjamo priložnosti za strokovno napredovanje in ponuja smernice za sedanjo in naslednjo generacijo žensk v ETF-jih. "Dajanje več žensk v upravne odbore podjetij je dragoceno in pomembno, " pravi Zhang, "Prav tako je pomembno odpraviti razlike med spoloma pri zaposlovanju, napredovanju in plači." (Za dodatno branje si oglejte: Vlaganje v objektiv za spol: naraščajoče zanimanje, povečanje možnosti .)