Brezplačno razmerje premoženja - FAR Definicija

Kaj je razmerje prostega premoženja - FAR?

Koeficient prostih sredstev (FAR) je metrika, ki se uporablja za določitev, ali ima življenjska zavarovalnica dovolj prostega kapitala, da v celoti pokrije svoje finančne obveznosti. Višji kot je FAR, večja je sposobnost zavarovalnice za kritje svojih političnih obveznosti in drugih obveznosti. Izraz se pogosto uporablja za zavarovalnice v Združenem kraljestvu.

Formula za razmerje prostega premoženja je

FAR = AA - L - MSMAA povsod: AA = sprejeta sredstva, sredstva zavarovalnice, ki jih zakon države dovoljuje v računovodskih izkazihL = obveznosti, ki temeljijo na pošteni vrednostiMMS = minimalni minimalni robni kapital, regulativni \ začne {usklajen } & \ text {FAR} = \ frac {\ text {AA} \ - \ \ text {L} \ - \ \ text {MSM}} {\ text {AA}} \\ & \ textbf {kjer:} \ \ & \ besedilo {AA} \ = \ \ besedilo {Dovoljena sredstva, premoženje zavarovalnice} \\ & \ besedilo {državna zakonodaja dovoljuje, da} \\ & \ besedilo {se vključi v računovodske izkaze} \\ & \ besedilo {L} \ = \ \ besedilo {Obveznosti, ki temeljijo na pošteni vrednosti} \\ & \ besedilo {MSM} \ = \ \ besedilo {Najnižja stopnja solventnosti, regulativna} \\ & \ besedilo {rezervne obveznosti } \ konec {usklajeno} FAR = AAAA - L - MSM, kjer: AA = Sprejeta sredstva, sredstva zavarovalnice, ki jih zakon države dovoljuje, vključena v računovodske izkazeL = Obveznosti, ki temeljijo na pošteni vrednostiMSM = Minimalna plačilna sposobnost marža, regulativna

Kako izračunati razmerje prostega premoženja - FAR

Koeficient prostih sredstev (FAR) se izračuna tako, da se od priznanih sredstev odštejejo obveznosti in minimalni minimalni kapital, nato pa se deli z dovoljenimi sredstvi.

Kaj vam pove FAR?

Koeficient prostih sredstev (FAR) določa, kakšen del sredstev zavarovalnice je brezplačen in jasen za kritje obveznosti. Tako se prosta sredstva izračunajo kot skupna sredstva, zmanjšana za obveznosti in minimalni minimalni kapital.

Visok FAR na splošno kaže na močan finančni položaj in presežek kapitala, medtem ko naj bi nizka FAR pomenila šibko bilanco stanja in morda potrebo po takojšnji vložitvi kapitala.

Ključni odvzemi

• Uporabljajo jih britanske zavarovalnice.
• Zagotovi, da ima zavarovalnica dovolj prostega kapitala za kritje finančnih obveznosti.
• Način izračuna je odvisen od podjetja, zato je težko primerjati po panogi.

Primer uporabe razmerja prostega premoženja - FAR

Recimo, da je zavarovalnica priznala sredstva v višini 100 milijonov dolarjev in obveznosti v višini 80 milijonov dolarjev. Tudi minimalni minimalni limit je 10%. V primeru tega podjetja bi to znašalo 10 milijonov dolarjev.

Za to podjetje je razmerje prostih sredstev (FAR):

100 milijonov dolarjev - 10 milijonov do 80 milijonov dolarjev 100 milijonov dolarjev = 0, 10 = 10% \ frac {\ 100 100 \ besedilo {Milijon} \ - \ \ 10 USD \ besedilo {Milijon} \ - \ \ 80 $ \ besedilo {Milijon}} {\ 100 100 \ besedilo {milijon}} \ = \ 0, 10 \ = \ 10 \% 100 milijonov dolarjev 100 milijonov dolarjev - 10 milijonov dolarjev - 80 milijonov dolarjev = 0, 10 = 10%

Včasih se izračuna FAR, ne da bi odšteli minimalno količino plačilne sposobnosti. V zgornjem primeru ne bi odštevanje najmanjše zneska plačilne sposobnosti povzročilo 20% FAR.

Številne zavarovalnice morda ne prikazujejo svojega deleža prostega premoženja, izračun pa je lahko okorno, zlasti nahajajo najnižjo mejo solventnosti za posamezno državo ali regijo, zato je včasih izpuščen.

Razlika med FAR in razmerjem plačilne sposobnosti

Koeficient prostih sredstev (FAR) se šteje za razmerje med solventnostjo, medtem ko je razmerje plačilne sposobnosti dejansko razmerje. Koeficient plačilne sposobnosti za zavarovatelje se izračuna kot čista sredstva, deljena s čistimi obračunanimi premijami - merilo, kako dobro premoženje zavarovalnice pokriva prihodnje obveznosti.

Medtem pa razmerje prostih sredstev (FAR) določa, ali ima zavarovalnica dovolj prostega kapitala za kritje finančnih obveznosti.

Omejitve uporabe razmerja prostega premoženja - FAR

Količniki prostih sredstev, ki jih zagotavljajo različne zavarovalnice, niso vedno primerljivi, saj lahko pri izračunu prostih sredstev in vrednotenju obveznosti uporabljajo različne predpostavke in razlage. Prav tako se ukrep uporablja le v Združenem kraljestvu, zaradi česar je razmerje nemogoče primerjati z ameriškimi kolegi.

Več o brezplačnem razmerju premoženja

Za vpogled v povezavo preberite več o tem, kako uporabiti količnike solventnosti za analizo naložb.

Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.

Sorodni pogoji

Kako uporabiti količnik plačilne sposobnosti Koeficient plačilne sposobnosti je ključna metrika, ki se uporablja za merjenje sposobnosti podjetja za izpolnjevanje njegovih dolgov in drugih obveznosti. več Šifriranje razmerja med kislinskim testom Razmerje med kislinskim testom je močan pokazatelj, ali ima podjetje dovolj kratkoročnih sredstev za pokrivanje svojih neposrednih obveznosti. več Kako meri razmerje med posojili in depoziti (LDR) meri likvidnost banke Koeficient posojila / depozita oceni likvidnost banke, če primerja celotna posojila banke z njihovimi skupnimi vlogami za isto obdobje. LDR je izražen kot odstotek. Za izračun razmerja med posojili in depoziti razdelite skupni znesek posojil banke na skupni znesek vlog za isto obdobje. več Kaj nam pove koeficient kritja Koeficient kritja je skupina ukrepov, ki jih ima družba zmožnost poravnati svoj dolg in izpolnjevati svoje finančne obveznosti, kot so plačila obresti ali dividende. Višji koeficient kritja je lažje izplačati obresti na svoj dolg ali izplačati dividende. več Koeficient prihodka od prodaje premoženja Koeficient prihodka prodaje premoženja meri vrednost prodaje družbe ali ustvarjene prihodke glede na vrednost njegovih sredstev. več Razumevanje donosnosti povprečnega donosa kapitala od povprečnega kapitala (ROACE) je finančno razmerje, ki prikazuje dobičkonosnost v primerjavi z naložbami, ki jih je podjetje vložilo v sebe. več partnerskih povezav