Hitro posredovanje podatkov
OPREDELITEV Hitro podajalnih podatkovViri podatkov za visoke hitrosti, ki v realnem času in brez zamud prenašajo podatke, kot so cenovne ponudbe in donos, se uporabljajo pri trgovanju z visoko frekvenco za analizo podatkov v realnem času.
BREAKING DOWN Hitro podajanje podatkov
Viri s hitrimi podatki zagotavljajo hitrejše in zanesljive podatke računalniško podprtim trgovcem z algoritmi. Ker visokofrekvenčno trgovanje (HFT) poganja hitrejši dostop do podatkov, je prišlo do tehnološke dirke z orožjem, saj se podatki in transakcije približujejo hitrosti svetlobe. HFT ustvarja naravne monopole v tržnih podatkih, za katere trdijo kritiki, da so trgovcem z visoko frekvenco dali nepravično prednost pred institucionalnimi in maloprodajnimi vlagatelji.
Zagovorniki trdijo, da ima HFT koristno vlogo na trgu, saj poglablja likvidnost trga in cene vrednostne papirje učinkoviteje kot drugi posredniki ter znižuje stroške trgovanja za vse z zaostrovanjem razmikov. Da bi ohranili pravičen in urejen trg, je newyorška borza leta 2008 uvedla določene proizvajalce trgov, da bi olajšala odkrivanje cen in zagotovila likvidnost tako institucionalnim kot tudi maloprodajnim vlagateljem - večji del v elektronski obliki prek HFT.
Industrija HFT je uporabila številne sporne plenilske prakse trgovanja - kot je opisano v našem vodniku po terminologiji HFT - na primer prednji tek, kjer trgovci zaznajo dohodna naročila in skočijo pred njimi, preden jih lahko izvršijo. Vlagatelji pravijo, da zato, ker mnogi HFT zmanjšujejo dolgoročne donose, ker si zaslužijo delež dobička.
Hranilniki podatkov za visoke hitrosti so tu, da ostanejo
Borza zdaj sestavlja obsežno razdrobljeno mrežo medsebojno povezanih in avtomatiziranih trgovinskih sistemov, v katerih visokofrekvenčno trgovanje, za katero so značilne visoke hitrosti, skrajšana obdobja zadrževanja in visoka razmerja med naročilom in trgovanjem, predstavlja pomemben delež ameriškega trgovanja z delnicami obsega, čeprav se je ta delež nekoliko zmanjšal na približno 50%. Manjši obseg, nizka volatilnost trga in naraščajoči regulativni stroški so stisnili marže HFT in privedli do konsolidacije v panogi.
Za reševanje vprašanj borzne konkurence so regulatorji uvedli hitrostne premere, ki randomizirajo vstopne čase in uvedejo zamude pri obdelavi naključnih naročil. Potem ko je nova borza IEX uvedla svoj alternativni sistem trgovanja, ki upočasni naročila za 350 mikrosekund, da bi nevtralizirala prednost visokofrekvenčnih trgovcev, je newyorška borza leta 2017 sledila temu vzorcu na svoji borzi za mala in srednje velika podjetja.
Bloombergov vir podatkov B-PIPE, Thomson Reuters 'Matching Binary Multicast Feed in EBS Brokertec's Ultra so primeri hitrih virov, ki vlagateljem in prodajalcem omogočajo tržne podatke izredno nizke zamude - tista, ki poteče od trenutka, ko je signal poslan prejem.
Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.