Kako je finančna kriza vplivala na bančni sektor?

Kratkoročno je finančna kriza leta 2008 vplivala na bančni sektor, saj so banke izgubile denar zaradi hipotekarnih hipotekarnih kreditov, medbančnih posojil za zamrznitev in kreditov potrošnikom in podjetjem, da se usahnejo. Finančna kriza je dolgoročno vplivala na bančništvo s sprožitvijo novih regulativnih ukrepov na mednarodni ravni s pomočjo Basela III in v ZDA prek zakona o reformi in zaščiti potrošnikov Dodd-Frank Wall Street.

Pred finančno krizo leta 2008 so predpisi, sprejeti v ZDA, pritiskali na bančno industrijo, da je več potrošnikom omogočila nakup domov. Od leta 2004 sta Fannie Mae in Freddie Mac kupila ogromno hipotekarnih sredstev, vključno s tveganimi hipotekami Alt-A. Od teh hipotekarnih hipotek so zaračunali velike provizije in prejemali visoke razlike, prav tako so hipoteke uporabljale kot zavarovanje za pridobitev hipotekarnih vrednostnih papirjev zasebnih znamk.

Mnoge tuje banke so odkupile ameriški dolg, ki je bil zavarovan s premoženjem, saj so hipotekarna posojila, pridobljena pred premoženjem, ponovno združila v dolžniške obveznosti, ki so jih zavarovale, in prodala finančnim institucijam po vsem svetu.

Ko je vse večje število ameriških potrošnikov zamudilo hipotekarna posojila, so ameriške banke izgubile denar za posojila, prav tako pa tudi banke v drugih državah. Banke so prenehale posojati drug drugemu in potrošniki in podjetja so postajali strožji, da bi dobili posojila.

Zaradi padanja ZDA v recesijo je povpraševanje po uvoženem blagu upadlo, kar je spodbudilo globalno recesijo.

Zaupanje v gospodarstvo se je močno poslabšalo in tudi cene delnic na borzah po vsem svetu.

V upanju, da bo preprečil še eno finančno krizo, je decembra 2009 mednarodni baselski odbor predstavil niz predlogov za nove standarde kapitala in likvidnosti za svetovni bančni sektor. Reforme, znane kot Basel III, je skupina G-20 sprejela novembra 2010, odbor pa jo je prepustil državam članicam za izvajanje standardov v svojih državah.

V ZDA zakon Dodd-Frank, sprejet leta 2010, od bank, ki imajo več kot 50 milijonov dolarjev premoženja, zahteva, da se držijo strogih kapitalskih in likvidnostnih standardov in določa nove omejitve spodbujevalnih nadomestil.

Z zakonodajo je bil ustanovljen tudi Svet za nadzor finančne stabilnosti, ki vključuje Federalno rezervno banko in druge agencije za usklajevanje ureditve večjih, "sistemsko pomembnih" bank. Svet lahko razbije velike banke, ki bi lahko predstavljale tveganje zaradi svoje velikosti. Ustanovljen je bil nov sklad za urejanje likvidacij, ki zagotavlja finančno pomoč za likvidacijo velikih finančnih institucij, ki padejo v težave.

Nekateri kritiki pa obtožujejo, da je akt, ki ga je leta 2010 sprejel ameriški kongres, močno oslabljena različica predloga zakona, ki ga je prvotno predvidel predsednik Barack Obama, v času njegovega razvoja pa se je z zakonodajnimi in lobističnimi manevriranji zmanjšala.

Medtem se končni učinek finančne krize še naprej odvija. Zakon na primer vsebuje tudi več kot 90 določb, ki zahtevajo oblikovanje pravil s strani ameriške komisije za vrednostne papirje in borzo (SEC), ter desetine drugih določb, v katerih je SEC pridobil diskrecijski organ za določanje pravil. S februarjem 2019 je SEC sprejel končna pravila za 67 obveznih določb o določanju predpisov iz zakona Dodd-Frank.

Sprejeta so pravila za večjo preglednost trgov zamenjanih skladov in skladov hedge skladov, vlagateljev za nadomeščanje izvršiteljske odškodnine in vzpostavitev programa žvižgačev na primer za kršitve zakonodaje o vrednostnih papirjih.

Svetovalni vpogled

Arie Korving, CFP®
Korving & Company LLC, Suffolk, VA

Finančna kriza, ki se je začela leta 2008, je bankrotirala. Številne banke so padle, druge so morale rešiti vlade, druge pa so bile prisiljene v združitve z močnejšimi partnerji. Skupne zaloge bank so se podrle, njihove prednostne delnice so bile tudi drobljene, dividende so bile zmanjšane in veliko vlagateljev je izgubilo del ali ves svoj denar.

Razlogi za to so bili bolj zapleteni kot na splošno uresničeni. Preprost odgovor je bil, da se je zgodil, ker je mehurček stanovanja počil, vendar je to težava. Del težave je predstavljalo likvidnostno vprašanje zaradi računovodstva "tržnega" trga, ki ga zahteva vlada, del pa je bilo število slabih hipotekarnih posojil, ki jih imajo banke v svojih poslovnih knjigah. Nauk za delničarje je diverzifikacija. Žal je veliko ljudi imelo velik del svojih naložb v bančne zaloge, ker so izplačevali tako visoke dividende.