Kako prepoznati prevaro z mikro kapico

Nabiralnik je poln z njimi: glasila, ki vas opozarjajo na zaloge z mikropopremi, ki so "do 92% v enem dnevu!" ali obljubite "1000% + dobiček na tem!" Nekatere prevare z mikro kapicami so očitne, druge pa ne. Ali veste, kako prepoznati prevaro?

Klicu sirene divjih donosov iz zalog z mikro kapicami se je težko upreti. S približno 15.000 vrednostnimi papirji v ZDA, s katerimi se trguje na trgu, večina vlagateljev ve, da je manjših podjetij, ki jih je vredno imeti v lasti, spregledane in napačno razumljene. Toda vlaganje v mikro kapice je lahko minsko polje, če ne veste, kako prepoznati resnično priložnost iz goljufije.

Kaj so mikrokapiri in kje trgujejo ?
Izraz "mikro kapica" se nanaša na podjetja z nizko ali "mikro" tržno kapitalizacijo. To so podjetja, ki se ponavadi gibljejo med 50 in 300 milijoni dolarjev tržne kapitalizacije. Podjetja z mikro kapicami trgujejo predvsem na oglasni deski OTCBB ali na rožnatih listih.

OTCBB je sistem elektronskih kotacij, ki prikazuje kotacije v realnem času, zadnje prodajne cene in informacije o količini za številne vrednostne papirje OTC, ki niso kotirani na Nasdaq ali drugih večjih borzah vrednostnih papirjev. Čeprav NASD nadzira OTCBB, OTCBB ni del Nasdaq-a. Prevajalci pogosto trdijo, da je podjetje OTCBB podjetje Nasdaq, vendar to zavaja; kaže, da je podjetje večje in bolj likvidno, kot je verjetno. Roza listi so poimenovani po barvi papirja, na katerem so bili zgodovinsko natisnjeni. Številne zaloge, ki jih kotirajo na roza listih, so "peni zaloge." Roza rjuhe niso borze in so neurejene.

Kaj se razlikuje pri Micro-Caps?
Vsi vemo, da so dobre informacije za vlagatelje najboljša obramba pri nakupu delnic v katerem koli podjetju, toda do natančnih informacij o zalogah z mikro kapitvami je težko priti. Mnoga podjetja z mikro kapitlami ne vložijo poročil pri Komisiji za vrednostne papirje in borze (SEC), zato vlagatelji težko sprejmejo vsa dejstva. Pomanjkanje zanesljivih informacij investitorjem olajša zavajanje prevare.

Druga pomembna razlika med mikro kapicami in večjimi zalogami je pomanjkanje minimalnih standardov za kotacijo. Podjetja, ki trgujejo z zalogami na pomembnih borzah, kot sta NYSE in Nasdaq, morajo ohraniti svoje kotacije na minimalnem znesku čistega premoženja in minimalnega števila delničarjev. Podjetjem na OTCBB ali roza listih pa ni treba izpolnjevati nobenih minimalnih standardov.

Tveganja z mikro kapico
Ne sme presenetiti, da je vlaganje v mikro kapice bolj tvegano kot vlaganje v velike omejitve. Likvidnost je običajno omejena, kar pomeni, da morda ne boste mogli prodati zalog z mikro pokrovčki dovolj hitro, da bi zmanjšali izgube, ko bo šlo narobe. Zaslužek je pogosto negativen in morda se je nabral velik primanjkljaj. Ta podjetja so kot strelske zvezde; lahko se le tako hitro razsvetlijo.

Če raziskujete zaloge z mikropoklopi, najprej preverite bazo podatkov EDGAR, ker lahko celo najmanjša podjetja predložijo finančne izkaze pri SEC. Podjetjem z manj kot 10 milijoni dolarjev premoženja dejansko ni treba vložiti, vendar pogosto to storijo, če želijo svoje vrednostne papirje ponuditi javnosti. Druge mikropokalke lahko ponujajo vrednostne papirje, s katerimi se trguje na borzi, vendar so izvzete iz vložitve v SEC. Te izjeme vključujejo ponudbe "Reg A", v katerih podjetje v 12 mesecih zbere manj kot pet milijonov dolarjev, ali ponudbe "Reg D", ki v 12 mesecih zberejo manj kot milijon dolarjev.

Lažna dejstva in orodja trgovine
Goljufi z mikro kapicami se zanašajo na pomanjkanje javnih, zanesljivih informacij za širjenje lažnih dejstev. Katera so njihova najljubša orodja trgovine?

• E-pošta : Neželena pošta in "neželena pošta" prek interneta sta priljubljeni orodji, ki jih izvajalci prevare uporabljajo za širjenje lažnih informacij o zalogah z mikropoklopi. Nikoli ne kupujte zalog na podlagi e-pošte od nekoga, ki ga ne poznate.
• Internetne oglasne deske : Številni izvajalci prevar skrivajo ali spreminjajo svojo identiteto v klepetalnicah za vlagatelje ali na oglasnih deskah, nato pa te forume uporabljajo za promocijo nekaterih podjetij z mikro kapicami. Pogosto trdijo, da imajo edinstvene notranje informacije o podjetju ali njegovih izdelkih. Nikoli ne kupujte zalog, razen če ste sami raziskali in preverili dejstva.
• Plačani promotorji : Nekatera podjetja z mikro kapicami plačajo promotorjem, da priporočijo svoje zaloge. Te najete puške trdijo, da zagotavljajo neodvisna, nepristranska investicijska glasila, poročila o raziskavah in radijske ali televizijske oddaje. Vlagatelji bi morali preveriti poverilnost vsakega, ki izjavi, da je njegov nasvet objektiven in neodvisen. Poiščite zakonita finančna potrdila, ki zahtevajo, da se imetniki držijo etičnega kodeksa (na primer CFA, CFP, CIC in podobno).
• "Kotlovnice" in hladni klici : Nekateri nepošteni posredniki organizirajo prodajalce pod visokim pritiskom v skupine (imenovane tudi "kotlovnice"), da bi lahko hladne klice poslali potencialnim vlagateljem in jih zavedli pri nakupu vprašljivih vrednostnih papirjev z mikro kapico. Bodite previdni pri klicih tujcev in nikoli ne dajte hladnim klicem svojih bančnih podatkov ali številke socialnega zavarovanja.
• Vprašanja za javnost : Sporočila za javnost lahko izgledajo resnično, a ste prepričani, da so prodaja, napovedi in izdelki podjetja veljavni? Dejstva preverite sami.

Goljufi z mikro kapicami uporabljajo svoja orodja za trgovino, da vas zapletejo v njihovo mrežo na naslednje načine:

• Sheme " črpalke in odlaganja " : Z internetnimi oglasnimi deskami, klepetalnicami in telemarketi bodo prevaranti uporabili shemo črpalke in smeti, s katero se pogovarjajo o zalogah s trditvami, da vedo nekaj, kar preostali trg ne. Ko bodo delnice zavirale dovolj, da bi lahko "dvignile" njeno ceno, bodo insajderji in plačani promotorji nato "odvrgli" svoje delnice, zaradi česar je cena upadla in nedolžni vlagatelji izgubili denar. V nedavni različici sheme "črpalka in odlagališče" lahko nekateri vlagatelji odkrijejo glasovno sporočilo, ki je verjetno nenamerno zapustilo svoj odzivnik in pusti vročo konico. Nikoli ne trgujte s tovrstnimi informacijami.
• Načrtovane sheme : V skladu s "Uredbo S" podjetjem, ki prodajo delnice zunaj ZDA vlagateljem na morju, ni treba registrirati delnic pri SEC. Neregistrirane delnice Reg-a z mikro kapami se na morju prodajo po diskontnih cenah prevarantom, ki po drugi strani predstavljajo, da tuji vlagatelji ponovno prodajo svoje delnice ameriškim vlagateljem po napihnjenih cenah in žepnejo velikanski dobiček. Poplava neregistriranih delnic na trgu nenehno povzroči padec delnic družbe, kar povzroči velike izgube za nenamerne vlagatelje.

Kaj storiti, če se ujameš v prevararsko mrežo
Poročajte! Začnite s svojim posrednikom. Če vaš posrednik ne more rešiti težave, se lahko obrnete na državno regulatorno državo za vrednostne papirje ali s SEC. Pritožbe lahko vložite na spletu pri regulatorjih. Ne dovolite, da vas prevaranti spremenijo v statistiko. Kupovali boste majhne in velike, če boste domače opravili in pazili na rdeče zastave.