Trgovec s hrupom
Trgovec s hrupom je na splošno izraz, ki se uporablja za opis vlagateljev, ki sprejemajo odločitve o nakupih in prodaji poslov brez podpore strokovnega nasveta ali napredne temeljne analize. Trgovanje s trgovci s hrupom je ponavadi impulzivno in temelji na iracionalni pretiranosti, strahu ali pohlepu. Ti vlagatelji običajno sledijo trendom in pretirano reagirajo na dobre in slabe novice.
BREAKING DOWN Hrup trgovec
Trgovci s hrupom v veliki meri prispevajo k velikim dnevom trgovanja. Ta kategorija trgovcev vključuje nepoklicne vlagatelje in lahko vključuje tudi tehnične analitike. Na splošno lahko trgovci s hrupom pretirano napolnijo ceno vrednostnih papirjev v bikovskih obdobjih trgovanja in znižajo ceno vrednostnih papirjev v medvedjem trgovanju. Za večino vlagateljev so ti vplivi lahko znani kot tveganja za trgovanje s hrupom. (Glej tudi: Trgovci s hrupom)
Tehnični analitiki
Tehnični analitiki se lahko štejejo za trgovce z hrupom, saj njihove strategije trgovanja običajno niso povezane s temelji podjetja. Ti trgovci lahko tvorijo velik del obsega trgovanja na trgu. Aktivni tehnični analitiki in trgovci s polnim delovnim časom trgujejo skozi celoten trgovalni dan na podlagi kazalnikov cenovnih ukrepov in vzorcev, ki izhajajo iz dnevnih grafikonov cenovnih serij. Ker prispevajo k velikemu obsegu dnevnih poslov, lahko njihova naročila bistveno vplivajo na ceno delnic, bodisi pozitivno ali negativno. V nekaterih situacijah lahko njihove trgovine sledijo poklicnim vlagateljem, v mnogih primerih pa ne, kar lahko negativno vpliva na cene drugih udeležencev na trgu.
Kazalniki glasnosti
Za boj proti nekaterim iracionalnim in grozljivim učinkom na cene vrednostnih papirjev s strani trgovcev s hrupom se lahko vlagatelji odločijo, da bodo redno spremljali gibanje indeksa pozitivne količine (PVI) in indeksa negativne prostornine (NVI). Ti indeksi so bili prvič razviti v tridesetih letih 20. stoletja, v 70. letih pa so postali priljubljeni.
Indeksi pozitivnega in negativnega obsega lahko vlagatelju pomagajo razbrati, ali gibanje cen na trgu močno temelji na količini. Indeksi pozitivnega in negativnega obsega se izračunajo s spremenljivkami gibanja cen, ki so odvisne od dnevne spremembe obsega.
Indeks pozitivne prostornine:
Če je trenutna prostornina večja od obsega prejšnjega dne, je PVI = prejšnji PVI + {[(današnja končna cena-včerajšnja zaključna cena) / včerajšnja končna cena)] x Prejšnji PVI}. Če je trenutna glasnost manjša od prostornine prejšnjega dne, je PVI nespremenjen.
Indeks negativne prostornine:
Če je trenutna glasnost manjša od obsega prejšnjega dne, je NVI = Prejšnji NVI + {[(Današnja končna cena-včerajšnja končna cena / Včerajšnja končna cena)] x Prejšnji NVI}. Če je trenutna glasnost večja od obsega prejšnjega dne, je NVI nespremenjen.
Številni vlagatelji verjamejo, da je indeks negativne količine najboljši pokazatelj gibanja cen, saj se ponavadi zanaša na vpliv cen, ki ga povzročajo profesionalni in institucionalni vlagatelji. Nasprotno, indeks pozitivne količine je lahko tudi koristen pokazatelj za ugotavljanje, ali na cene močno vplivajo trgovci s hrupom, saj so v večjih obdobjih trgovanja pogosto bolj dejavnik.
Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.