Najboljših 5 zalog bakra za leto 2019

Cene bakra so se v letu 2018 začele s pozitivno vrstico iz prejšnjega leta, kovina pa je več mesecev ostala nad 3, 00 dolarja za funt. Vendar pa so pomisleki nad skorajšnjo trgovinsko vojno v zadnjih mesecih vplivali na napovedi za baker, ki so avgusta znižale cene na 52-tedensko najnižjo vrednost. Kovina ni uspela preložiti veliko obnovitve in trenutno trguje s približno 2, 92 dolarja za funt.

Zaloge bakra so dolgo padale, a leto 2017 jim je nekoliko olajšalo, še posebej močan shod je bil ves december kot odziv na naraščajoče cene bakra. Ker je negotovost šla na trg in pošiljala cene bakra, ni jasno, ali bodo podjetja videla stalne spodbude za vzdrževanje ali povečanje ravni proizvodnje. Okolje padajočih cen je še toliko bolj pomembno, da tisti, ki želijo vlagati v baker, skrbno opravljati skrbnost in se odločiti, katera podjetja imajo najprimernejše možnosti za uspeh.

Izbrali smo pet zalog bakra, ki bi lahko uspele v preostalih mesecih leta 2019 na podlagi njihove odpornosti zaradi prejšnjih padcev na trgu bakra. Vse številke so aktualne od aprila. 17, 2019. Tukaj se razčleni pet zalog.

Ključni odvzemi

• Cene surovin za baker so se v letu 2018 znižale pod 3, 00 dolarja in so ostale pod to ravnjo.
• Zaloge, povezane z bakrom, so v zadnjih dveh letih premagale rezultat.
• Zaradi tega se cene bakra lahko poslabšajo, če se cene v kratkem do srednjeročnem obdobju zvišajo.

Korporacija Southern Copper

Zaloge južnega bakra (SCCO) so se v letu 2017 večkrat močno povečale. Delnice so tisto leto končale še močneje, samo v mesecu decembru so se povečale za več kot 12, 5%. Od trenutka, ko je aprila 2018 dosegel ves čas najvišji znesek nad 58 dolarjev, se je zaloga znižala na najnižjo vrednost v januarju 2019 in se za kratek čas spustila pod 30, 00 dolarja, preden se je vztrajno povzpela na 41, 85 dolarja za delnico. Družba še naprej izplačuje 3, 88-odstotno dividendo, kar bi lahko bilo privlačno za vlagatelje, ki iščejo dohodek.

• Povprečna prostornina: 1.079.390
• Tržna meja: 32, 36 milijarde USD
• P / E razmerje (TTM): 32.13
• EPS (TTM): 1, 29 USD
• Dividenda in donos: 1, 60 USD (3, 88%)

Freeport-McMoRan Inc.

Med največjimi rudarji bakra na svetu Freeport-McMoRan (FCX) trpi med zniževanjem cene bakra, vendar lahko uspeva, če baker opomore. Delnice Freeporta so, kot kaže, znašale dramatične dobičke decembra 2017 in so se v tem mesecu zvišale za 36%, saj so se izgledi za cene bakra izboljšali. Ta močna uspešnost je pokazala, da je Freeport v najboljšem položaju po vsem svetu za povečanje proizvodnje in izkoriščanje donosnih cen bakra, podjetju pa je celo omogočil, da je nadaljeval dividendo. Vendar so nedavni padci bakra močno vplivali na zaloge. Do januarja 2019 je delnica padla pod 10 USD na delnico, preden se je dvignila na trenutno ceno 14, 25 USD.

• Povprečna prostornina: 21.442.018
• Tržna meja: 20, 66 milijarde USD
• P / E razmerje (TTM): 6.44
• EPS (TTM): 1, 98 USD
• Dividenda in donos: 0, 20 USD (1, 41%)

BHP Billiton Limited

BHP Billiton (BHP) ima zelo raznoliko rudarsko delovanje, vendar je seznam zalog bakra, ki ga je treba paziti, ker ima v lasti BH Copper. Zaloga se je začela nenehno povečevati, od sredine junija 2017, in ko se je v nekaj mesecih v bistvu premaknila v bok, je konec leta močno strgala navzgor, skupaj s kolegi iz panoge. Delnice BHP Billitona so sodelovale pri izbruhu tržne nestanovitnosti, ki se je začel februarja 2018 in je trajal do decembra istega leta. Leto 2019 je bilo za borzo dobro leto, saj se je dvignila s spodnjih 45 dolarjev na trenutno ceno 55 dolarjev na delnico. Raznovrstne operacije BHP lahko pomagajo izolirati zaloge pred tveganjem dodatnega znižanja cen bakra.

• Povprečna prostornina: 2.648.004
• Tržna meja: 139, 08 milijard dolarjev
• P / E razmerje (TTM): 34, 32
• EPS (TTM): 1, 39 USD
• Dividenda in donos: 2, 52 USD (3, 97%)

Anglo ameriški plc

To podjetje rudnik za različne kovine, vključno z bakrom. Graf na Anglo American (AAUKF / AAL.L) prikazuje stalen in urejen dvig skozi večino leta 2016, vendar je bila zaloga v prvem delu leta 2017. V tej bazi je izbruhnila junija in se začela vzpenjati, konec leto z močnimi dobički. V zadnjem času je bila zaloga opazna z veliko nestanovitnostjo, vendar ni uspela doseči pomembnih dobičkov in je maja 2018 dosegla 52-tedensko višino, preden je izbrisala dobiček za leto, ko so cene bakra postale južnejše. V letu 2019 se je delnica okrevala, aprila pa je dosegla nov 52-tedenski vrhunec v višini 28, 81 dolarja na delnico. Podjetje posluje od leta 1917, tako da to ostaja zanesljiv izbor za tiste, ki želijo izpostavljenost rudarjem na splošno in zlasti bakerju.

• Povprečna prostornina (AAL.L): 5.587.387
• Tržna omejitev: 20, 762 milijarde GBP
• P / E razmerje (TTM): 6, 93
• EPS (TTM): GBP 236
• Dividenda in donos: GBP 0, 77 (4, 59%)

Rio Tinto plc

Rio Tinto (RIO) izplačuje 14, 1-odstotno dividendo zaradi posebne dividende, napovedane za pomlad 2019. Ravni proizvodnje naraščajo, čeprav so cene delnic v zadnjem času upadale skupaj z upadanjem cen bakra. Podjetje rudi druge kovine, razen bakra, kar pomaga stabilizirati ceno delnic, ker Rio Tinto zaradi dobičkonosnosti ni odvisen od cene ene same kovine. Zaloga se je znižala do konca leta 2018, vendar se je zbrala v letu 2019 in aprila je dosegla nov 52-tedenski vrhunec.

• Povprečna prostornina: 3.158.298
• Tržna meja: 102, 45 milijarde USD
• P / E razmerje (TTM): 8, 78
• EPS (TTM): 5, 55 USD
• Dividenda in donos: 2, 54 USD (14, 1%)

Treba je opozoriti, da Codelco, zelo velik čilski rudar bakra, tega seznama ni sestavil, ker je v državni lasti in je zato podvržen netržnim vplivom, ki bi lahko vplivali na njegovo vrednost.

Spodnja črta

Pet zalog bakra na našem seznamu so vsi rudarji, zato bodo verjetno koristili neposredno iz naraščajočih cen bakra in niso odvisni od sekundarnih virov dohodka, kot so terminske pogodbe. Vseh pet podjetij je tudi dovolj veliko, da razpolagajo s sredstvi, ki bi jih lahko prodali kot odgovor na nadaljevanje propada cen bakra.

Vseh pet ima na voljo tudi obsežne rezerve bakra, ki jih lahko dajo na trg kadar koli izberejo. To jim bo pomagalo izkoristiti morebitne nenadne skoke v ceni bakra. Rezerve je mogoče prodati tudi, če katero od podjetij želi zbrati gotovino za novo priložnost. Vlagatelji v baker morajo naenkrat opazovati dva kazalnika: 1) finančno zdravje podjetja in 2) gibanje cen bakra po vsem svetu. Če bo katera koli od teh zalog dolga, bo treba redno brati poročila o ponudbi in povpraševanju po bakru.