Izogibajte se tem 8 navadnim napakam pri investiranju

Večini med nami se je zgodilo že ob takem ali drugačnem času: na koktajlu uživate ob pijači in predjedju, "blowhard" pa se zgodi po vaši poti. Veste, da se bo hvalil s svojim zadnjim "velikanskim dosežkom". Tokrat je zasedel dolgo mesto v Widgets Plus.com, najnovejšem, največjem spletnem prodajalcu gospodinjskih pripomočkov. Ugotovite, da o podjetju ne ve ničesar, je še vedno popolnoma navdušen in je vanj vložil 25% svojega portfelja v upanju, da bo lahko hitro podvojil svoj denar.

Kljub temu, da ste ga odporno slišali, kako se trudi, se začnete počutiti prijetno in samozadovoljeno, saj veste, da je storil vsaj štiri običajne napake pri investiranju in da se bo, upam, tokrat naučil lekcije. Ta članek bo poleg štirih napak, ki jih je storil prebivalec, obravnaval še štiri pogoste napake.

(Glej tudi: Večje napake pri gradnji portfelja.)

# 1 Ne razumem naložbe

Warren Buffett, eden najuspešnejših svetovnih vlagateljev, opozarja na naložbe v podjetja, ki jih ne razumete. To pomeni, da ne smete kupovati zalog v podjetjih, če ne razumete poslovnih modelov. Najboljši način, da se temu izognete, je izgradnja raznovrstnega portfelja skladov, s katerimi se trguje na borzi (ETF) ali vzajemnih skladov. Če investirate v posamezne delnice, se prepričajte, da temeljito razumete vsako družbo, ki jo predstavljajo, preden naložite.

# 2 Zaljubitev v podjetje

Prepogosto, ko vidimo, da je podjetje, v katerega smo vložili, dobro, se vanj zaljubimo in pozabimo, da smo delnico kupili kot naložbo. Vedno se spomnite, da ste kupili to zalogo, da bi zaslužili. Če se kateri koli od temeljev, zaradi katerih ste kupili podjetje, spremeni, razmislite o prodaji zalog. (Glej tudi: Kaj so delnice "Osnove"?)

# 3 Pomanjkanje potrpljenja

Kolikokrat je moč počasnega in stalnega napredka postala takoj jasna? Počasi in vztrajno se ponavadi znajde vrhunsko - bodisi v telovadnici, v šoli ali v karieri. Zakaj potem pričakujemo, da se razlikuje od vlaganja? Počasen, vztrajen in discipliniran pristop bo šel veliko dlje, kot pa če bi šli v zadnjem trenutku v igro "Zdravo Marijo". Pričakovanje, da bodo naši portfelji naredili nekaj drugega kot tisto, za kar so zasnovani, je recept za katastrofe. To pomeni, da morate ohraniti realna pričakovanja glede dolžine, časa in rasti, s katerimi se bo srečala vsaka zaloga.

# 4 Preveč prihodkov od naložb

Promet ali skok v položaj in izven njega je še en morilec vračanja. Če niste institucionalni vlagatelj z ugodnimi nizkimi stopnjami provizij, vas lahko transakcijski stroški požrejo - da ne omenjam kratkoročnih davčnih stopenj in oportunitetnih stroškov, da boste zamudili dolgoročne koristi dobrih naložb.

# 5 Poskus trženja časa

Tržni čas, prometni hudobni bratranec, prav tako ubija donose. Uspešno določanje časa na trgu je izjemno težko narediti. Tudi institucionalni vlagatelji tega pogosto ne uspejo uspešno. Dobro znana študija "Determinants of Portfolio Performance" ( Journal of Financial Analysts, 1986), ki so jo opravili Gary P. Brinson, L. Randolph Hood in Gilbert Beerbower, je pokrivala donose ameriških pokojninskih skladov. Ta študija je pokazala, da je v povprečju skoraj 94% sprememb donosnosti skozi čas razložilo odločitev naložbene politike. Po mnenju laika to kaže, da je običajno večino donosa portfelja mogoče razložiti z odločitvami o razporeditvi sredstev, ki jih sprejmete, ne s časovnim razporedom ali celo izbiro varnosti.

# 6 Čakam, da se izenači

Druženje je le še en način, kako preprečiti izgubo, ki bi jo morda ustvarili. To pomeni, da čakate na prodajo poraženca, dokler se ne vrne na prvotno ceno. Vedenjske finance to imenujejo "kognitivna napaka." Če ne realizirajo izgube, vlagatelji dejansko izgubljajo na dva načina. Najprej se izognejo prodaji poraženca, ki lahko še naprej drse, dokler ni ničvreden. Drugič, obstajajo priložnostni stroški, kar je za te naložbene dolarje morda bolje uporabiti. (Glej tudi: Obvladajte svoje navidezne pasti.)

# 7 Diverzifikacije ni uspelo

Medtem ko lahko profesionalni vlagatelji z investiranjem v nekaj koncentriranih pozicij ustvarijo alfa (ali presežen donos nad referenčno vrednostjo), pa običajni vlagatelji tega ne bi smeli storiti. Držite se načela diverzifikacije. Pri oblikovanju portfelja ETF ali vzajemnih skladov ne pozabite dodeliti izpostavljenosti vsem glavnim prostorom. Pri oblikovanju posameznega portfelja delnic dodelite vsem glavnim sektorjem. Na splošno velja, da nobeni naložbi ne namenite več kot 5% do 10%.

# 8 Pustite, da vaša čustva vladajo

Morda prvi ubijalec donosa naložbe so vaša čustva. Aksiom, da strah in pohlep vladata trgu, je resničen. Ne pustite, da vas strah ali pohlep prehitevata. Osredotočite se na širšo sliko. Donosi na borzi lahko v krajšem časovnem obdobju močno odstopajo, dolgoročno pa lahko pretekle donosnosti za delnice z velikimi kapitli znašajo 10%. Zavedajte se, da donosnosti vašega portfelja v daljšem časovnem obdobju ne smejo močno odstopati od teh povprečnih vrednosti. Pravzaprav vam bodo koristile neracionalne odločitve drugih vlagateljev. (Glej tudi: Finančni trgi: Ko strah in pohlep prevzameta.)

Kako se izogniti tem napakam

Spodaj je nekaj drugih načinov, kako se izogniti tem pogostim napakam in ohraniti svoj portfelj na pravi poti.

Razviti akcijski načrt

Proaktivno določite, kje ste v življenjskem ciklu naložbe, kakšni so vaši cilji in koliko morate vložiti, da pridete tja. Če se za to ne morete kvalificirati, poiščite uglednega finančnega načrtovalca. Ne pozabite, zakaj vlagate svoj denar in navdihnili boste, da boste prihranili več in morda boste lažje določili pravo dodelitev za svoj portfelj. Zmanjšajte pričakovanja glede donosov na trgu. Ne pričakujte, da vas bo portfelj čez noč obogatil. Dosledna dolgoročna naložbena strategija bo sčasoma ustvarila bogastvo.

Načrt vključite samodejno

Ko se vaš dohodek veča, boste morda želeli dodati več. Spremljajte svoje naložbe. Na koncu vsakega leta preverite svoje naložbe in njihovo uspešnost. Ugotovite, ali naj bo razmerje med kapitalom in fiksnim dohodkom ostalo enako ali se bo spremenilo glede na to, kje živite.

Nekaj ​​zabavnega denarja

Vse nas zamika potreba po porabi denarja na trenutke. To je narava človeškega stanja. Torej, namesto da se poskušate boriti proti njej, pojdite z njo. Odložite svoj "zabaven denar za naložbe." Ta znesek morate omejiti na največ 5% vašega naložbenega portfelja. Ne uporabljajte upokojitvenega denarja. Vedno iščite naložbe pri uglednem finančnem podjetju. Ker nekateri lahko primerjajo ta postopek z igrami na srečo, sledite istim pravilom, kot bi ga uporabili v tem prizadevanju.

1. Omejite svoje izgube na glavnega naročnika (na primer ne prodajajte klicev za zaloge, ki jih nimate).
2. Bodite pripravljeni izgubiti 100% svoje naložbe.
3. Izberite in se držite vnaprej določene meje, da določite, kdaj boste odšli.

Spodnja črta

Napake so del naložbenega procesa. Če veste, kakšni so, ko jih zavežete in kako se jim izogniti, boste pomagali uspeti kot vlagatelj. Da ne bi storili zgornjih napak, oblikujte premišljen, sistematičen načrt in se ga držite. Če morate storiti nekaj divjega, odložite nekaj zabavnega denarja, ki ste ga popolnoma pripravljeni izgubiti. Sledite tem navodilom in dobro boste na poti do oblikovanja portfelja, ki bo dolgoročno zagotavljal veliko srečnih donosov.