Kako uporabiti dividende za dohodek iz pokojnine

Obstajajo številne teorije, ki govorijo o najboljšem načinu varčevanja za upokojitev - tradicionalnem razporejanju sredstev na podlagi časovnega okvira. To vključuje alternativne razrede sredstev za doseganje diverzifikacije in dividend za dohodek ali za varovanje pred tržnimi tveganji. Uporaba dividend med upokojitvijo ima prednosti in slabosti.

Ključni odvzemi

• Vlagatelji imajo v lasti del družbe, v kateri so kupili delnice, s čimer so upravičeni do dela dobička, ki je izplačan v dividendah.
• Dividende se lahko izplačujejo po fiksnih stopnjah za prednostne delničarje ali po spremenljivih stopnjah za delniške delnice, izplačila pa se najpogosteje izkazujejo četrtletno.
• Dividende se lahko uporabijo za varovanje pred nestanovitnostjo in inflacijo z zagotavljanjem enakomernega zagotavljanja dohodka.
• Na drugi strani se podjetja lahko odločijo, da ne bodo prijavila dividend, kar lahko izniči korist od diverzifikacije pokojninskega portfelja z dividendami.
• Dividende se obdavčijo po stopnji dohodnine, ki je višja od stopnje donosa kapitala.

Kako delujejo dividende

Preden ugotovimo, ali so dividende najboljša možnost za pokojninsko varčevanje, je pomembno razumeti, kako delujejo dividende. Ko investitor kupi delnico, postane sorazmeren lastnik družbe glede na to, koliko delnic je kupljenih. Zaradi tega odnosa dobiček družbe dosega z delničarjem na dva načina:

• Dividenda se izplačuje na osnovi delnice. Če ima vlagatelj 100 delnic in podjetje izjavi 0, 50 USD na delnico, vlagatelj prejme skupno izplačilo dividend v višini 50 USD.
• Cena delnice podjetja se lahko sčasoma poveča, zaradi česar bodo delnice v lasti investitorja bolj dragocene, znane tudi kot apreciacija kapitala.

Dividende se običajno izplačujejo v gotovini četrtletno in morajo biti v lasti do datuma izplačila dividend, da bi prejeli izjavljeno dividendo. Delničarji, ki imajo v lasti prednostne delnice, prejemajo dividende s fiksno obrestno mero, medtem ko običajni delničarji prejemajo izplačila z variabilno obrestno mero.

Prednosti in slabosti dividend

Prednosti

Večino vlagateljev skrbi slaba naložbena uspešnost, izguba glavnice in stalna grožnja visoke inflacije. Dividende lahko zaščitijo pred temi tveganji in hkrati prihranijo za upokojitev.

Čeprav so naložbe v lastniške naložbe vlagateljem privlačne zaradi večjega donosa, lahko nestanovitnost na trgu povzroči skrb za vlagatelje, ki varčujejo za pokoj. Osredotočenost zgolj na apreciacijo kapitala s kapitalskimi naložbami morda ne bo zagotovila doslednosti, ki jo vlagatelji potrebujejo za dosego ciljev pokojninskega varčevanja. Če dodate sredstva za izplačilo dividend k dodelitvi sredstev, lahko zmanjšate izgubo na kapitalskih pozicijah.

Vlagatelji lahko dolgoročno uporabljajo dividende za varovanje pred naraščajočo inflacijo. Čeprav so stopnje v zadnjem času razmeroma nizke, inflacija še vedno korozivno vpliva na donosnost naložb. Vlagatelji, ki imajo položaje v zalogah za izplačilo dividend, bodo morda bolje krmarili po višjih stopnjah inflacije, hkrati pa varčevali za upokojitev.

Slabosti

Čeprav obstajajo razlogi, zaradi katerih bi vlagatelji morda želeli apreciacijo kapitala na kapitalskih pozicijah dopolniti z navidezno stalnimi izplačili dividend, je treba upoštevati nekaj omejitev. Dividende niso zagotovljene; zanašanje na dosledna izplačila bi lahko spodkopalo napovedi prihrankov v napačno smer. Če bi se podjetja odločila, da ne bodo prijavila dividend, bi lahko vlagatelji zamudili svoje varčevalne cilje.

Dividende se obdavčijo po kvalificirani stopnji davka na dividende, ki je odvisna od dohodkovnega razreda, v katerega vlagatelj zapade, medtem ko se dobički, povezani s prodajo cenjenih delnic, obdavčijo po nižji stopnji kapitalskih dobičkov. Plačevanje višjih davkov ima lahko škodljiv učinek, ko pride čas, da se upokojite.

Čeprav lahko dividende predstavljajo priložnost za stalno rast in varovanje pred inflacijo, se morajo vlagatelji, ki varčujejo za upokojitev, zavedati potencialnih pomanjkljivosti te naložbene strategije.