Zakon o investicijskih družbah iz leta 1940

Kakšen je zakon o investicijskih družbah iz leta 1940?

Zakon o investicijskih družbah iz leta 1940 je bil ustanovljen z aktom Kongresa za urejanje organizacije investicijskih družb in dejavnosti, ki jih opravljajo. Ta zakon določa tudi standarde za industrijo. Ta zakonodajni akt jasno določa odgovornosti in zahteve investicijskih družb in zahteve za javno ponudbo investicijskih proizvodov, s katerimi se trguje na trgu, vključno z odprti vzajemni skladi, zaprti vzajemni skladi in naložbeni skladi naložbenih enot premoženja. V glavnem je usmerjen na javno prodane naložbene proizvode na drobno.

Razumevanje zakona o investicijskih družbah iz leta 1940

Zakon o investicijskih družbah iz leta 1940 je sledil tržnim pritiskom na obresti in sprejetju Zakona o vrednostnih papirjih iz leta 1933. Za določitev in vključitev stabilnejšega regulativnega okvira finančnega trga po delniškem padcu leta 1929 so bile oblikovane določbe Zakona o investicijskih družbah iz leta 1940. Zakon o vrednostnih papirjih iz leta 1933 se je osredotočil na večjo preglednost za vlagatelje. Zakon o investicijskih družbah iz leta 1940 je osredotočen predvsem na regulativni okvir za maloprodajne naložbene proizvode.

Zakon o investicijskih družbah iz leta 1940 kot svojo naslovno nalogo določa predpise, ki jih morajo ameriške investicijske družbe upoštevati pri ponujanju in vzdrževanju združenih investicijskih skladov. Komisija sprejema in ureja Komisija za vrednostne papirje in borze (SEC). Opredeljuje „investicijsko družbo“ in določa obveznosti in predpise, ki jih mora investicijska družba upoštevati v vrednostnih papirjih naložbenih produktov, ki jih ponuja. Temelji na Zakonu o vrednostnih papirjih iz leta 1933, ki zahteva registracijo vrednostnih papirjev. Zakon o investicijskih družbah iz leta 1940 podrobno določa zahtevane obveznosti ponudbe izdelkov investicijske družbe. Vključuje določbe o vložkih, stroških storitev, finančnih razkritjih in zaupnih dolžnostih investicijskih družb. Družbe, ki se želijo izogniti obveznostim izdelkov in zahtevam zakona, so lahko upravičene do izjeme. Na primer, sredstva za varovanje pred tveganji včasih spadajo v opredelitev zakona "investicijska družba", vendar se lahko izognejo zahtevam zakona, če zahtevajo izvzetje iz oddelkov 3 (c) (1) ali 3 (c) 7.

Ključni odvzemi

• Kongres je sprejel zakon o investicijskih družbah iz leta 1940 za urejanje ustanavljanja investicijskih družb in njihove dejavnosti.
• Komisija za vrednostne papirje (SEC) je pooblaščena za urejanje investicijskih družb in nadzor nad registracijo investicijskih družb.
• Zakon je uvedel panožne standarde, kot je redno javno razkritje njihovih naložbenih politik.

Naložbene družbe

V skladu z Zakonom o investicijskih družbah iz leta 1940 se morajo investicijske družbe registrirati pri SEC za ponujanje svojih vrednostnih papirjev na javnem trgu. Zakon o investicijskih družbah iz leta 1940 določa korake, ki jih mora družba sprejeti v postopku registracije investicijske družbe. Investicijske družbe morajo vložiti in dokončati postopek registracije s SEC.

SEC nima pooblastila za neposredni nadzor ali odločanje o naložbenih odločitvah investicijskih družb.

Vrste investicijskih družb

Vsaka družba, ki po določbah Zakona o investicijskih družbah iz leta 1940 velja za "investicijsko družbo", se mora registrirati pri Komisiji za vrednostne papirje. Podjetja se registrirajo za različne klasifikacije na podlagi vrste izdelka ali palete izdelkov, s katerimi želijo upravljati in izdajati vlagajoči javnosti. V ZDA zvezni zakoni o vrednostnih papirjih investicijske družbe razvrščajo v tri različne vrste: vzajemni skladi / odprte naložbene družbe za upravljanje, investicijski skladi investicijskih skladov (UIT) in zaprti skladi / investicijske družbe za upravljanje.

Družba za upravljanje naložb, najpogostejša vrsta investicijske družbe, registrirane pri SEC, upravlja z delnicami javnih delnic sklada. Naložbene družbe za upravljanje so lahko raznolike, raznovrstne družbe za upravljanje upravljanja lahko v različnih oblikah. Naložbene družbe za upravljanje lahko upravljajo zaprte sklade, odprte sklade ali oboje. Ponujajo lahko tudi številne tržne izdelke.

Določbe zakona iz leta 1940

Zakon o investicijskih družbah iz leta 1940 je primarna zakonodaja, ki ureja investicijske družbe in njihovo ponudbo naložbenih produktov. Zakon o Dodd-Frank-u iz leta 2010 je nanj vplival s številnimi revizijami. Zakon iz leta 1940 določa naložbene družbe glede na razvrstitev in ponudbo proizvodov.

Določbe vključujejo predpise za transakcije nekaterih povezanih oseb in zavarovalcev; računovodske metodologije; zahteve za vodenje evidenc; revizijske zahteve; kako se lahko vrednostni papirji razdelijo, unovčijo in odkupijo; spremembe naložbene politike; in dejanja v primeru goljufije ali kršitve fiduciarne dolžnosti. Poleg tega vsebuje posebne smernice za različne vrste razvrščenih investicijskih družb in vključuje določbe, ki urejajo pravila poslovanja družb, vključno z naložbenimi skladi naložbenih enot, odprti vzajemni skladi, zaprti vzajemni skladi in drugo.

Druge ustrezne zahteve Zakona o investicijskih družbah iz leta 1940 vključujejo:

• Upravni odbor, od katerega mora biti 75% neodvisnih.
• Omejitve naložbenih strategij, kot je uporaba finančnega vzvoda.
• Vzdrževanje določenega odstotka sredstev v gotovini za vlagatelje, ki bi morda želeli prodati.
• Razkritje strukture investicijskih družb, finančnega stanja, naložbene politike in ciljev za vlagatelje.

Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.

Sorodni pogoji

Zakon o investicijskih svetovalcih iz leta 1940 Zakon o investicijskih svetovalcih iz leta 1940 je zvezni zakon ZDA, ki določa vlogo in odgovornosti investicijskega svetovalca / svetovalca. več Naučite se, kaj je investicijska družba Investicijska družba je korporacija ali skrbniška družba, ki se ukvarja s naložbami združenega kapitala vlagateljev v finančne vrednostne papirje. več Obrazec SEC 24F-2NT Obrazec SEC 24F-2NT je vložitev pri SEC, ki je potrebna, ko investicijska družba proda več delnic, kot je navedeno v prvotni registraciji. več Družba za upravljanje odprtega tipa Družba za upravljanje odprtega tipa je vrsta investicijske družbe, ki je odgovorna za upravljanje odprtih skladov. več Kaj je družba za upravljanje naložb? Naložbena družba za upravljanje je vrsta investicijske družbe, ki upravlja delnice sklada, ki so javno izdane. Odkrijte več o njih tukaj. več Obrazec SEC 24F-2 Obrazec SEC 24F-2 je vložek, ki ga morajo vsako leto predložiti družbe odprtega sklada, družbe za izdajo potrdil o višini vrednosti in investicijski skladi naložbenih enot premoženja. več partnerskih povezav