Naložbeni slog
Naložbeni slog je metoda in filozofija, ki ji sledi institucionalni upravitelj denarja pri upravljanju ločenih računov ali upravljanih skladov. Naložbeni slog sklada pomaga določiti pričakovanja glede tveganja in uspešnosti. Naložbeni slog je tudi pomemben vidik, ki ga institucionalni upravljavci uporabljajo pri trženju in oglaševanju sklada vlagateljem, ki iščejo določeno vrsto tržne izpostavljenosti.
RAZDELJITEV DOLG Naložbeni slog
Načini naložbe se lahko širijo na celotnem trgu, pri čemer institucionalni upravljavci naložb vlagateljem ponujajo velik izbor upravljanih strategij skladov za različne dodelitve portfelja. Institucionalne naložbene sloge je najprej mogoče na splošno ločiti po tveganju. Tveganje in razporeditev tveganja, ki ustreza vlagateljem, je ponavadi glavni diferencial, ki podjetjem vzajemnih skladov pomaga, da vlagajo na trg. Vlagatelji bodo navadno začeli izbirati način investiranja, tako da najprej pretehtajo tveganje, ki je lahko konzervativno, zmerno ali agresivno. Med temi kategorijami lahko upravljavci naložb ponudijo tako aktivne kot pasivne naložbene strategije, ki vlagateljem še bolj razširijo možnosti naložb.
Konzervativno
Konzervativni skladi imajo pogosto naložbene sloge, usmerjene okoli dohodkov in naložb s stalnim dohodkom. Naložbe v to kategorijo lahko vključujejo sklade denarnega trga, posojila in obvezniške sklade. Konzervativni skladi so na splošno dobri kot dohodkovne naložbe, pri čemer mnogi plačujejo razdelitev obresti ali ponovno vlagajo v rast apreciacije kapitala.
V kategoriji s fiksnim dohodkom se bodo menedžerji osredotočili na ponujanje sredstev po trajanju in kreditni kakovosti. Medtem ko se naložbe v posojila s fiksnim dohodkom na splošno štejejo za konzervativne, bi bil bolj donosen naložb z nižjo kreditno kakovostjo najbolj agresiven slog skladov, ki se ponujajo vlagateljem s konzervativno do zmerno toleranco do tveganja.
Zmerno
Številne vlagatelje z zmernim tveganjem bodo pritegnili upravljana sredstva z vrednostnimi papirji z velikimi kapicami, modri čipi ali vrednostni slog naložbe. Zaloge modrega čipa z velikim kapitalom lahko pritegnejo dohodkovne vlagatelje, saj so zrela podjetja z zavezanimi količniki izplačil dividend in stalnimi dividendami. Vrednostni skladi lahko nudijo tudi dohodek. Na splošno imajo zaloge vrednosti zmerno tveganje s temeljnimi značilnostmi, ki kažejo, da so njihove tržne vrednosti diskontirane od njihove lastne vrednosti. Na podlagi poglobljene temeljne analize in dolgoročnih predpostavk so lahko naložbene vrednosti dobro osrednje jamstvo za vse vrste vlagateljev in so še posebej privlačne v kategoriji zmernih tveganj.
Agresivno
Rastni skladi, agresivni skladi za rast, skladi za priložnostne naložbe in alternativni načini naložb v hedge sklade, ki imajo širšo prožnost pri uporabi finančnega vzvoda in izvedenih finančnih instrumentov, so nekateri najbolj privlačni upravljani načini naložbenih skladov za agresivne vlagatelje. Ta sredstva so običajno aktivno upravljana sredstva, ki si prizadevajo za boljše tržne referenčne vrednosti. Agresivni skladi lahko vključujejo tudi široka vesolja naložb za večji potencial donosa. V nekaterih primerih to lahko vključuje globalne vrednostne papirje ali mednarodne vrednostne papirje, ki se aktivno upravljajo in so osredotočeni na regije z visoko rastjo sveta, kot so hitro rastoči trgi, države BRIC ali Azija, nekdanja Japonska.
Razkritja naložbenega sloga
Sredstva, ki jih upravljajo vse vrste upravljavcev naložb v naložbeni panogi, vključujejo investicijske dokumente, ki vsebujejo podrobne podrobnosti o naložbenem slogu sklada. Registrirani skladi so preglednejši, kot določata Zakon o vrednostnih papirjih iz leta 1933 in Zakon o investicijskih družbah iz leta 1940. Zavarovalni skladi in drugi alternativni skladi bodo za vlagatelje zagotovili tudi razkritja naložbenih stilov v različnih oblikah.
V registriranem vesolju morajo skladi vložiti prospekt in izjavo o dodatnih informacijah z njihovo registracijo. Prospekt sklada je običajno glavni vir informacij za vlagatelje, ki želijo razumeti način naložbe sklada. Skupaj z načinom naložbe bodo v prospektu razkrite tudi podrobnosti o stopnjah tveganja, ki ga vlagatelj lahko pričakuje s skladom in vrstah vlagateljev, za katere bi sklad ugotovil, da so najbolj ustrezni.
Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.