Prišel sem v veliko količino denarja. Naj vlagam ali odplačujem hipoteko?

Na to vprašanje ni preprostega odgovora, saj je odvisno od številnih ključnih dejavnikov, in sicer od vidikov ali meril vaše hipoteke in naložb. S ponazoritvijo teh dejavnikov se boste bolje odločili za to izbiro. Vprašanje se razširi na: Katera od teh - naložba ali odplačilo hipoteke - koristi več denarja, ki ste ga prejeli?

Hipotekarno plačilo vsebuje dva vidika - odplačilo glavnice in odhodke za obresti -, ki jih zaračuna finančna institucija, ki hrani vašo hipoteko. Odplačilo glavnice gre v smeri kupnine doma, obresti pa so stroški, ki se zaračunajo za izposojo denarja.

Predpostavimo, da ste prejeli pavšalno plačilo v višini 50.000 dolarjev in vam je ostalo še 10 let hipoteke. Če bi danes plačali za to, bi vas to stalo 50.000 dolarjev. Če bi nadaljevali z mesečnimi plačili do konca hipoteke, bi na koncu plačali dodatnih 15.000 USD obresti (znesek obresti, ki ga plačate, je odvisen od hipotekarne stopnje). Če danes porabite 50.000 ameriških dolarjev, to prihrani 15.000 USD pri prihodnjih odhodkih za obresti.

Druga stran vprašanja je naložba. Pri ocenjevanju naložbe je treba upoštevati več dejavnikov. Prva je njegova pričakovana donosnost - ali je tako privlačna, z visokimi pričakovanji rasti, ali spada v bolj konzervativne kategorije vzajemnih skladov ali obveznic? Bolj privlačna je naložba, večja je verjetnost, da boste vložili denar.

Če na primer pričakujemo, da bo naložba v naslednjih 10 letih vsako leto zaslužila 10% - enako dolžino kot vaša hipoteka -, bi se 50.000 USD spremenilo v skoraj 130.000 USD. V tem primeru bi morali denar naložiti v naložbo in redno plačevati hipoteko, saj vam bo 15.000 ameriških dolarjev, ki bi jih plačevali obresti, še vedno prinašalo 115.000 USD dobička.

Vendar 10-odstotni donos ni ravno lahek cilj. Pri 5% bi se vaša naložba v višini 50.000 do konca desetih let spremenila v nekaj več kot 81.000 dolarjev. Večji kot je donos naložbe, večja je verjetnost, da boste investirali kot odplačevanje hipoteke, vendar upoštevajte, da ti donosi nikoli niso zagotovljeni.

Pomembno pri odločanju je poznavanje tolerance do tveganja - več ko tvegate, večji je pričakovani donos. Borza sicer ponuja vznemirljive donose, vendar lahko tudi opustoši, kot se je to dogajalo mnogim vlagateljem leta 2000, ko je dotcom balon počil. Če ne morete obvladati tveganja, da boste izgubili velik odstotek svojega portfelja, medtem ko boste še vedno morali odplačati hipoteko, je morda varneje, če hipoteko samo odplačate in prihranite 15.000 USD.

Za nadaljnje branje glejte Razumevanje strukture hipotekarnih plačil in bodite hitrejši brez hipoteke .

Svetovalni vpogled

Mark Struthers, CFA, CFP®
Sona Financial, LLC, Minneapolis, MN

Veliko je odvisno od narave hipoteke in vaših drugih sredstev. Če je drag dolg (torej z visoko obrestno mero) in že imate nekaj likvidnih sredstev, na primer sklad za nujne primere, ga odplačajte. Če je poceni dolg (nizka obrestna mera) in imate dobro zgodovino, da ostajate znotraj proračuna, potem lahko ohranite hipoteko in investirate.

Nagon nekaterih ljudi je samo, da odstranijo ves dolg s svojega krožnika, vendar želite zagotoviti, da imate vedno na voljo pripravljena sredstva za odpravo finančne nevihte. Najboljši potek je torej nekje vmes: Če potrebujete nekaj likvidnosti, odplačajte velik kos dolga, preostanek pa ohranite za nujne primere in naložbe. Pazite le, da pošteno pogledate, za kaj boste porabili in kakšna so vaša tveganja.