Igranje vrzeli

Vrzeli so področja na grafikonu, kjer se cena zaloge (ali drugega finančnega instrumenta) močno giblje navzgor ali navzdol, med njimi je malo trgovanja ali ni. Posledično grafikon sredstva prikazuje vrzel v običajnem cenovnem vzorcu. Podjetni trgovec lahko te vrzeli razlaga in izkorišča za dobiček. Ta članek vam bo pomagal razumeti, kako in zakaj se pojavljajo vrzeli in kako jih lahko uporabite za donosno trgovanje.

Osnove vrzeli

Do vrzeli pride zaradi temeljnih ali tehničnih dejavnikov. Če so na primer zaslužki podjetja precej večji od pričakovanih, se lahko delnice podjetja naslednji dan razidejo. To pomeni, da se je cena delnic odprla višje, kot se je zaprla dan prej in s tem pustila vrzel. Na forex trgu ni redko, da poročilo ustvari toliko buzsov, da razširi ponudbo in prosi za širjenje do točke, ko je mogoče opaziti pomemben razkorak. Podobno se lahko delnica, ki prekine novo višino v trenutni seji, v naslednji seji odpre višje in se tako zaradi tehničnih razlogov poraste.

Vrzeli lahko razvrstimo v štiri skupine:

• Prelomne vrzeli se pojavijo na koncu cenovnega vzorca in pomenijo začetek novega trenda.
• Izpuščne vrzeli se pojavijo na koncu cenovnega vzorca in signalizirajo končni poskus doseganja novih najvišjih vrednosti ali najnižjih znebov.
• Skupnih vrzeli ni mogoče umestiti v cenovni vzorec - preprosto predstavljajo območje, kjer se je cena zvišala.
• Nadaljnje vrzeli, znane tudi kot bežne vrzeli, se pojavljajo sredi cenovnega vzorca in signalizirajo hitenje kupcev ali prodajalcev, ki imajo skupno prepričanje v prihodnjo smer osnovne delnice.

Izpolniti ali ne zapolniti

Ko nekdo reče, da je bila vrzel zapolnjena, to pomeni, da se je cena vrnila na prvotno raven pred vrzeljo. Te polnitve so precej pogoste in se pojavijo zaradi naslednjega:

• Neracionalna pretiranost : Začetni trn je bil morda preveč optimističen ali pesimističen, zato vabi k popravku.
• Tehnična odpornost : Ko se cena močno dvigne navzdol ali navzdol, ne pušča nobene podpore ali odpora.
• Vzorec cene : Vzorec cen se uporablja za razvrščanje vrzeli in vam lahko pove, ali bo vrzel zapolnjena ali ne. Izpušne vrzeli so običajno najverjetneje zapolnjene, ker označujejo konec gibanja cen, medtem ko se nadaljevanje in ločitvene vrzeli bistveno manj verjetno zapolnijo, ker se uporabljajo za potrditev smeri trenutnega trenda.

Ko se vrzeli zapolnijo v istem trgovalnem dnevu, na katerega se pojavijo, se to imenuje zbledi. Recimo, da podjetje napoveduje velik dobiček na delnico za to četrtletje in se na prostem porabi (kar pomeni, da se je odprlo bistveno več kot prejšnje zapiranje). Recimo zdaj, ko dan napreduje, ljudje spoznajo, da izkaz denarnega toka kaže na nekatere pomanjkljivosti, zato začnejo prodajati. Sčasoma cena doseže včerajšnji konec in vrzel se zapolni. Mnogi trgovci na dan uporabljajo to strategijo med sezono zaslužkov ali v drugih obdobjih, ko je neracionalno bogastvo veliko.

Kako igrati praznine

Obstaja veliko načinov, kako izkoristiti te vrzeli, z nekaj strategijami, bolj priljubljenimi od drugih. Nekateri trgovci bodo kupili, ko bodo naslednji ali naslednji dan trgovanja ugodni osnovni ali tehnični dejavniki. Na primer, zaloge bodo kupile po urah, ko bo objavljeno poročilo o pozitivnem dobičku, v upanju, da se bo naslednji dan trgovanja razkorak še povečal. Trgovci lahko na začetku gibanja cen kupijo ali prodajo tudi v zelo likvidnih ali nelikvidnih pozicijah, v upanju na dobro zapolnitev in nadaljevanje trenda. Na primer, lahko kupijo valuto, ko se zelo hitro dvigne pri nizki likvidnosti in če ni pomembnih odpornih stroškov.

Ko bodo določene visoke ali nizke točke (pogosto z drugimi oblikami tehnične analize), bodo nekateri trgovci zbledeli v nasprotni smeri. Na primer, če se na nekaterih špekulativnih poročilih zaloge pojavijo, lahko izkušeni trgovci vrzel odpravijo s skrajšanjem zalog. In nazadnje, trgovci lahko kupujejo, ko raven cen doseže predhodno podporo po zapolnitvi vrzeli. Primer te strategije je predstavljen spodaj.

Tukaj so ključne stvari, ki si jih boste zapomnili pri trgovanju z vrzeli:

• Ko bo zaloga zapolnila vrzel, se bo le redko ustavila, saj pogosto ni takojšnje podpore ali upora.
• Izčrpne vrzeli in nadaljevalne vrzeli napovedujejo, da se bo cena gibala v dveh različnih smereh - bodite prepričani, da ste pravilno razvrstili vrzel, ki jo boste igrali.
• Maloprodajni vlagatelji so tisti, ki ponavadi kažejo neracionalno bogastvo; vendar se lahko institucionalni vlagatelji igrajo v pomoč svojim portfeljem, zato bodite previdni pri uporabi tega kazalca in počakajte, da se cena začne zlomiti, preden zavzamete položaj.
• Ne pozabite paziti na glasnost. V ločenih vrzelih mora biti prisotna velika prostornina, pri prazninah zaradi izčrpanosti pa majhna.

Ključni odvzemi

• Vrzeli so presledki na grafikonu, ki se pojavijo, ko se cena finančnega instrumenta bistveno spremeni z malo ali med njimi trgovanja.
• Do vrzeli pride nepričakovano, ko se zaznana vrednost naložbe spremeni zaradi temeljnih ali tehničnih dejavnikov.
• Vrzeli so razvrščene kot ločljive, izčrpanosti, pogoste ali nadaljevanja glede na to, kdaj se pojavijo v cenovnem vzorcu in na kakšen signal.

Primer trgovanja z vrzeli

Da bi te ideje povezali skupaj, si oglejmo osnovni sistem trgovanja z vrzeli, razvit za forex. Ta sistem uporablja vrzeli za napovedovanje premikov do predhodne cene. Tu so pravila:

1. Trgovina mora biti vedno v splošni smeri cene (preverite urne karte).
2. Valuta mora bistveno zaostajati nad ali pod ključno stopnjo upora na 30-minutnih grafikonih.
3. Cena se mora znižati na prvotno raven upora. To bo pomenilo, da je vrzel zapolnjena, cena pa se je vrnila na predhodno odpornost.
4. Obstajati mora sveča, ki pomeni nadaljevanje cene v smeri vrzeli. To bo pomagalo, da bo podpora ostala nedotaknjena.

Ker je forex trg 24-urni trg (odprt je 24 ur na dan od 17:00 EST v nedeljo do 16:00 EST petek), se na Forex trgu pojavljajo vrzeli kot velike sveče. Te velike sveče se pogosto pojavijo zaradi izdaje poročila, ki povzroči ostro gibanje cen s malo ali brez likvidnosti. Na forex trgu se edine vidne vrzeli na grafikonu zgodijo, ko se trg odpre po koncu tedna.

Poglejmo primer tega sistema v akciji:

Slika 1 - Velika svečnica, označena s puščico levo na tej lestvici GBP / USD, je primer vrzeli na trgu forex. To ne izgleda kot običajna vrzel, vendar zaradi pomanjkanja likvidnosti med cenami to ni tako. Opazite, kako te ravni delujejo kot močna raven podpore in odpora.

Na sliki 1 vidimo, da se je cena dvignila nad nekaj konsolidacijskega upora, se umaknila in zapolnila vrzel ter na koncu nadaljevala svojo pot, preden se je odpravila nazaj navzdol. Vidimo, da je pod vrzeljo malo podpore, do predhodne podpore (kjer kupujemo). Trgovec lahko valuto tudi skrije na poti do te točke, če bi lahko določil vrh.

Vrzeli so tvegani - zaradi nizke likvidnosti in velike nestanovitnosti - vendar, če se z njimi pravilno trguje, ponujajo možnosti za hiter dobiček.

Spodnja črta

Tisti, ki proučujejo osnovne dejavnike za vrzeli in pravilno ugotovijo njegovo vrsto, lahko pogosto trgujejo z veliko verjetnostjo uspeha. Vendar vedno obstaja možnost, da bo trgovina šla slabo. Temu se lahko najprej izognete z ogledom elektronskega komunikacijskega omrežja in glasnosti v realnem času. Tako boste dobili predstavo o tem, kje stojijo različni odprti posli. Če opazite odpornost velikih količin, ki preprečuje zapolnitev vrzeli, dvakrat preverite premiso svoje trgovine in razmislite, da ne trgujete, če niste popolnoma prepričani, da je pravilna.

Drugič, bodite prepričani, da je miting končan . Trga ne bi smeli takoj odpraviti neracionalne pretiranosti. Včasih se lahko zaloge letno zvišajo po izjemno visokih ocenah in trgujejo z visokimi govoricami, brez popravka. Preden zavzamete položaj, počakajte, da se zmanjša in negativno glasnost. Nazadnje, vedno pozabite, da pri trgovanju uporabite stop-loss. Najbolje je, da točko izgube postavite pod ključne ravni podpore ali na nastavljen odstotek, kot je -8%.