Indeks relativne jakosti - RSI
Indeks relativne moči (RSI) je indikator zagon, ki meri obseg nedavnih sprememb cen za oceno pogojev prekupa ali preprodaje v ceni delnice ali drugega sredstva. RSI je prikazan kot oscilator (linijski graf, ki se premika med dvema skrajnostma) in ima odčitke od 0 do 100. Kazalnik je prvotno razvil J. Welles Wilder Jr., predstavil pa ga je v svoji prvotni knjigi iz leta 1978, New Concepts in Tehnični trgovinski sistemi.
Tradicionalna razlaga in uporaba RSI pomenita, da vrednosti 70 ali več kažejo, da vrednostni papir postane pretiran ali precenljiv in ga je mogoče pripraviti za preusmeritev gibanja ali popravljanje cene. Odčitki RSI, ki so enaki ali nižji od 30, kažejo na prevelik ali podcen.
Ključni odvzemi
- RSI je priljubljen oscilator z zagonom, razvit leta 1978.
- RSI primerja bikovski in medvedji zagon cene, narisan glede na graf cene premoženja.
- Signali se štejejo za prekupljene, kadar je indikator nad 70%, in za prodane, če je indikator pod 30%.
Formula za RSI
Indeks relativne trdnosti (RSI) se izračuna z dvodelnim izračunom, ki se začne z naslednjo formulo:
RSIstep ena = 100− [1001 + Povprečna izguba Povprečna izguba] RSI _ {\ text {korak prvi}} = 100- \ levo [\ frac {100} {1 + \ frac {\ text {Povprečni dobiček}} {\ text { Povprečna izguba}}} \ desno] RSIstop ena = 100− [1 + Povprečna izgubaPredstavitev 100]
Povprečni dobiček ali izguba, uporabljen pri izračunu, je povprečni odstotek dobička ali izgube v obdobju za nazaj. Formula uporablja pozitivne vrednosti za povprečne izgube.
Standard je, da za izračun začetne vrednosti RSI uporabite 14 obdobij. Predstavljajte si, na primer, da je trg v zadnjih 14 dneh zaprl višje sedem s povprečnim dobičkom 1%. V preostalih sedmih dneh so bili vsi zaprti nižji s povprečno izgubo -0, 8%. Izračun za prvi del RSI bi izgledal kot naslednji razširjeni izračun:
55, 55 = 100− [1001+ (1% 14) (0, 8% 14)] 55, 55 = 100- \ levo [\ frac {100} {1 + \ frac {\ levo (\ frac {1 \%} {14} \ desno)} {\ levo (\ frac {0.8 \%} {14} \ desno)}} \ desno] 55.55 = 100 − 1 + (140.8%) (141%) 100 ⎦ ⎥⎤
Ko je na voljo 14 obdobij podatkov, je mogoče izračunati drugi del formule RSI. Drugi korak izračuna zgladi rezultate.
RSIstop dva = 100− [1001 + Prejšnji povprečni dobiček ∗ 13 + Trenutni dobiček Povprečna povprečna izguba ∗ 13 + Trenutna izguba] RSI _ {\ besedilo {korak 2}} = 100- \ levo [\ frac {100} {1 + \ frac {\ text {Prejšnji povprečni dobiček} * 13 + \ besedilo {Trenutni dobiček}} {\ besedilo {Povprečna povprečna izguba} * 13 + \ besedilo {Trenutna izguba}}} \ desno] RSIstop dva = 100− [1 + povprečje povprečna izguba ∗ 13 + trenutna izgubaPreviden povprečni dobiček ∗ 13 + trenutni dobiček 100]
Izračun RSI
1:29Indeks relativne jakosti (RSI)
Z uporabo zgornjih formul je mogoče izračunati RSI, pri čemer se lahko nato vrstico RSI nariše skupaj s cenovnim grafikonom sredstva.
Z naraščanjem števila in velikosti pozitivnih zapiranj bo RSI naraščala, hkrati pa bo padala, ko se bosta število in velikost izgub povečevali. Drugi del izračuna gladi rezultat, tako da bo RSI na močno trendovskem trgu le blizu 100 ali 0.
Kot lahko vidite na zgornjem grafikonu, lahko indikator RSI dalj časa ostane na ozemlju "preobremenjenosti", medtem ko je zaloga v porastu. Kazalnik lahko dolgo ostane na "preprodanem" ozemlju, medtem ko je zaloga v upadajočem trendu. Za nove analitike je to lahko nejasno, vendar bodo ta vprašanja razjasnila z učenjem uporabe kazalca v okviru prevladujočega trenda.
Kaj vam pove RSI ">
Primarni trend zalog ali sredstva je pomembno orodje za zagotovitev, da se odčitki kazalca pravilno razumejo. Na primer, znani tržni tehnik Constance Brown, CMT, je promoviral idejo, da je previsoka vrednost odčitavanja RSI v porastu verjetno precej višja od 30%, preobremenjeni odčitek na RSI pa v času padanja veliko nižji kot 70-odstotna raven.
Kot lahko vidite na spodnjem grafikonu, bi RSI v času upada največ dosegel 50-odstotno raven, ne pa 70-odstotno, kar bi lahko vlagatelji uporabili za bolj zanesljiv signal medvedjih razmer. Številni vlagatelji bodo uporabili vodoravno trendno črto, ki znaša med 30% ali 70%, kadar obstaja močan trend za boljše prepoznavanje skrajnosti. Če spremenite ravni preobremenjenosti ali preprodaje, kadar je cena zalog ali sredstva dolgoročno, vodoravni kanal običajno ni potreben.
Povezani koncept uporabe previsoke ali preprodane ravni, ki ustreza trendu, je osredotočanje na trgovalne signale in tehnike, ki ustrezajo trendu. Z drugimi besedami, uporaba bikovskih signalov, kadar je cena v bullish trendu, in medvedji signali, ko je zaloga v medvedjem trendu, bo pomagalo preprečiti številne napačne alarme, ki jih RSI lahko ustvari.
Primer razhajanj uporabe RSI
Bikava divergenca se pojavi, ko RSI ustvari preprodano odčitavanje, ki mu sledi višji niz, ki ustreza ustrezno nižjim najnižjim cenam. To kaže na naraščajoči bikovski zagon in preboj nad razprodanim ozemljem bi lahko uporabili za sprožitev novega dolgega položaja.
Medvedja razhajanja se pojavijo, ko RSI ustvari previden odčitek, ki mu sledi nižji maksimum, ki ustreza ustreznim višjim najvišjim cenam.
Kot je razvidno iz spodnjega grafikona, je bilo ugotovljeno bikovsko razhajanje, ko je RSI oblikoval višje najnižje, cena pa je bila nižja. To je bil veljaven signal, vendar so razlike lahko redke, kadar je zaloga dolgoročno stabilna. Z uporabo prilagodljivih odčitanih ali preobremenjenih odčitkov boste pomagali prepoznati bolj veljavne signale, kot bi bilo drugače.
Primer nihanja RSI nihanja
Druga tehnika trgovanja preučuje vedenje RSI, ko se ponovno pojavlja s čezmerno kupljeno ali preprodano ozemlje. Ta signal se imenuje bikovski "zavrnitev nihanja" in ima štiri dele:
- RSI sodi na preveč prodana ozemlja.
- RSI prestopi nazaj nad 30%.
- RSI tvori še en potop, ne da bi prestopil nazaj na preveč prodana ozemlja.
- RSI nato prebije svojo zadnjo višino.
Kot lahko vidite na spodnjem grafikonu, se je indikator RSI prekomerno prodal, se prebil za 30% in oblikoval nizko zavrnitev, ki je sprožila signal, ko je odskočil višje. Uporaba RSI na ta način je zelo podobna risanju trendnih linij na cenovnem grafikonu.
Tako kot razhajanja, obstaja tudi medvedja različica signala zavrnitve nihanja, ki je videti kot zrcalna slika bikovske različice. Zavrnitev medvedjega nihanja ima tudi štiri dele:
- RSI se dviga na preobremenjeno ozemlje.
- RSI prestopi nazaj pod 70%.
- RSI tvori drugo višino, ne da bi prestopil nazaj na prepovedano ozemlje.
- RSI nato prebije svojo zadnjo najnižjo raven.
Naslednji grafikon prikazuje signal zavrnitve medvedjega nihanja. Kot pri večini tehnik trgovanja bo tudi ta signal najbolj zanesljiv, če bo ustrezal prevladujočemu dolgoročnemu trendu. Medvedji signali v negativnih trendih manj verjetno ustvarjajo napačen alarm.
RSI proti MACD
Divergentnost povprečne konvergenčne vrednosti (MACD) je še en trend, ki sledi trendu, ki prikazuje razmerje med dvema drsnima povprečjema cene vrednostne papirja. MACD se izračuna tako, da se odšteje 26-mesečno eksponentno premikajoče se povprečje (EMA) od 12-obdobne EMA. Rezultat tega izračuna je vrstica MACD. Devetdnevna EMA MACD, imenovana "signalna linija", se nato izriše na vrhu linije MACD, ki lahko deluje kot sprožilec za nakup in prodajo signalov. Trgovci lahko kupijo varščino, ko MACD prestopi nad svojo signalno linijo in prodajo, ali krajše, varščino, ko MACD prestopi pod signalno črto.
Cilj RSI je ugotoviti, ali se šteje, da je trg preobremenjen ali preprodajen glede na nedavne ravni cen. RSI izračuna povprečne dobičke in izgube cen v določenem časovnem obdobju; privzeto časovno obdobje je 14 obdobij z vrednostmi, omejenimi od 0 do 100.
MACD meri razmerje med dvema EMA, RSI pa spreminja cene glede na nedavne najvišje in najnižje cene. Ta dva kazalnika se pogosto uporabljata skupaj, da analitikom prineseta popolnejšo tehnično sliko trga.
Ti kazalniki merijo zagon na trgu, a ker merijo različne dejavnike, včasih dajejo nasprotno. Na primer, lahko RSI za trajno obdobje prikazuje vrednost nad 70, kar kaže, da je trg pretirano razširjen na kupno stran v primerjavi z zadnjimi cenami, medtem ko MACD navaja, da se trg še vedno povečuje. Kateri koli indikator lahko signalizira prihajajočo spremembo trenda, tako da pokaže odstopanje od cene (cena se nadaljuje višje, medtem ko se indikator zniža, ali obratno).
Omejitve RSI
RSI primerja bikovski in medvedji cenovni zagon in rezultate prikaže v oscilatorju, ki ga lahko postavite ob cenovni grafikon. Kot večina tehničnih kazalnikov je tudi njegov signal najbolj zanesljiv, če ustreza dolgoročnemu trendu. Pravi povratni signali so redki in jih je težko ločiti od lažnih alarmov. Lažni pozitiven bi bil na primer bikovski križanec, ki bi mu sledil nenadni padec zaloge. Lažna negativa bi bila situacija, ko je medvedji križanec, a zaloga se je naglo pospešila.
Ker indikator prikazuje zagon, dokler ostane zagon cene premoženja močan (bodisi navzgor ali navzdol), lahko indikator ostane na preobremenjenem ali preprodanem območju dalj časa. Zato je RSI najbolj zaupanja vreden na nihajočem trgu, ko se cena spreminja med bikovsko in medvedjo dobo.
Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.