5 Zalog najvišje vrednosti za leto 2018

Obstaja veliko načinov za kategorizacijo zalog, vendar je eden najbolj priljubljenih ta, da jih potisnete v bodisi z rastjo bodisi z vrednostjo. Dejansko je argument o tem, ali je vlaganje v rast ali vrednostno vlaganje bolj učinkovito, star toliko kot sam trg. (Glej tudi: Vlaganje v rast v primerjavi z vrednostjo v letu 2016.)

Če sledite Warrenu Buffettu, ste verjetno bolj naklonjeni modelu investiranja v vrednost. Buffett je učenec Benjamina Grahama, kralja vrednostnih naložb. Vredni vlagatelji v glavnem skušajo določiti notranjo vrednost lastniškega kapitala na podlagi njegovega potenciala v prihodnosti glede na njegove vrstnike. (Glej tudi: Recenziran stil investiranja Warrena Buffetta.)

V letu 2016 so vrednosti zalog z veliko maržo presegle rast zalog. Rastne zaloge so se v letu 2017 ponovno zasukale, vendar je kombinacija rasti in vrednosti v raznovrstnem portfelju vedno pomembna in vrednostne zaloge lahko pomagajo varovati pred nekaterimi visokimi tveganji, povezanimi z rastnimi zalogami.

Če svoj portfelj v letu 2018 ponovno uravnotežite, da povečate dodelitev vrednosti zalog, si oglejte nekaj zalog najvišje vrednosti, ki bodo morda izpuščene in dosegle boljše od povprečnih dolgoročnih dobičkov. (Glej tudi: Strategije nabiranja zalog: Vlaganje vrednosti.)

Opomba: Kritje kratkoročnih obveznosti, cena do dobička in zagon uspešnosti so bili ključni dejavniki pri prepoznavanju teh podjetij. Vse številke so od 29. decembra 2017.

Twitter (TWTR)

Leta 2017 je Twitter poročal o 49, 14-odstotnem dobičku. Družba za družbene medije je glede na trenutno razmerje in prosti denarni tok dosegla visoko v kategoriji vrednosti. Analitiki imajo visoko ciljno ceno zalog 27 dolarjev.

Kratkoročna sredstva za Twitter pokrivajo tekoče obveznosti za desetkrat, kar pomeni trenutno razmerje 10, 40. Zadnji dvanajstmesečni brezplačni denarni tok znaša 663, 74 milijona dolarjev, kar mu omogoča prosti denarni tok do tržne omejitve v višini 3, 68%. Visoko kritje obveznosti in prosti denarni tok dajeta veliko širitev za širitev, nov razvoj in morda tudi dividendo.

Decembra 2017 je JPMorgan nadgradil zalogo na prekomerno telesno težo in jo imenoval za eno najboljših idej za leto 2018. Zaloga se trguje po 24 dolarjih, potem ko je decembra 2017 pridobila 16, 67%. Nadgradnja zaloge JPMorgan je vključevala tudi višjo cenovno ceno v višini 27 dolarjev. Projekcije za leto 2018 kažejo, da bi lahko delnica dosegla nadaljnji dobiček, saj naj bi se prihodki povečali z 2, 42 milijarde do 2, 69 milijarde dolarjev, dobiček na delnico pa naj bi se povečal z 48 centov na 68 centov.

Zillow Group Inc. (Z, ZG)

Zillow je še eno podjetje, ki poroča o razmeroma visokem trenutnem razmerju s presežkom denarja. Družba ima trenutno razmerje 6, 44. Prosti denarni tok znaša 136, 88 milijona dolarjev, kar mu daje prosti denarni tok do tržne kapice v višini 1, 75%.

Zillow ima sedež v Seattlu v Washingtonu. Podjetje ponuja dva razreda delnic z reprezentativnima oznakama Z in ZG.

Zillow v zadnjih treh letih beleži znatno rast prihodkov. Enoletna rast prihodkov je 31, 32%, triletna letna rast prihodkov pa 62, 43%. Dobiček v tretjem četrtletju je dodatno podprl vrednostni potencial podjetja, saj se je do 30. septembra 2017 povečal na 794, 5 milijona dolarjev s 619, 0 milijona dolarjev v letu 2016. Tudi zaslužek na delnico je bil višji za 36 centov v primerjavi z -65 centov. Primerljivi prihodki v tretjem četrtletju so pridobili 25, 5%, dobiček na delnico pa je presegel pričakovanja za 2 centa pri 19 centih.

Direktor podjetja del uspešnosti podjetja pripisuje stanovanjskemu trgu, ki se je neprestano izboljševal s prednostjo za prodajalce v letu 2017. YTD je delnice pridobil 13, 31%. Triletna in petletna letna skupna donosnost je 5, 85% in 35, 27%.

Louisiana-Pacific Corp. (LPX)

LPX poroča o trenutnem razmerju 5, 25 z brezplačnim denarnim tokom in tržno kapico 7, 29%. Prosti denarni tok v zadnjih dvanajstih mesecih znaša 280, 2 milijona dolarjev. Louisiana-Pacific je še eno podjetje, ki naj bi izkoristilo nadaljnje koristi na stanovanjskem trgu. Podjetje se osredotoča na izdelavo gradbenih izdelkov za gradnjo domov, popravila, preoblikovanje in zunanje konstrukcije. Enoletna rast prihodka podjetja znaša 18%, z zaostajanjem dvanajstmesečnih prihodkov v višini 2, 75 milijarde USD. V letu 2017 je prihodek pomagala prodaja za pomoč ob nesrečah in obnovo po ZDA, ki je posledica naravne škode, povezane z naravnimi nesrečami.

Cena do zaslužka še naprej ostaja razmeroma nizka za LPX pri 11, 89. Dobiček podjetja znaša 40%. Triletna, petletna in desetletna letna skupna donosnost znašajo 16, 51%, 7, 40% oziroma 7, 03%.

Iamgold Corp. (IAG)

IAG je kovinsko in rudarsko podjetje, posebej osredotočeno na pridobivanje zlata. Delnice trgujejo blizu penijskih zalog pri 5, 84 dolarja. Trenutno razmerje za podjetje znaša 4, 78, prosti denarni tok pa 85, 7 milijona dolarjev. Zamenjal je dvanajstmesečni prihodek v višini 1, 1 milijarde dolarjev s enoletno stopnjo rasti prihodkov 7, 64%. Podjetje je eno najpomembnejših kovinskih in rudarskih podjetij v letu 2017. Dobiček zlata v tretjem četrtletju 2017 je pokazal za 3%. Analitiki verjamejo, da se bodo prihodki in zaslužek v letu 2018 povečali. Ocene prihodkov kažejo povečanje z 1, 1 milijarde na 1, 32 milijarde dolarjev. Ocene dobička na delnico kažejo povečanje s 13 centov na 17 centov.

IAG bi lahko bila dobra naložba za vlagatelje, ki so stavili na varne kovine zavetja, kot je zlato. YTD je v letu 2017 zaloge pridobil 51, 43%. Triletni skupni letni donos podjetja je prav tako visok, 33, 32%. Ciljne cene zalog so od 6, 25 do 9, 09 dolarja.

Sanderson Farms Inc. (SAFM)

Sanderson Farms je tudi na vrhu seznama možnih naložb v delnice v letu 2018. To podjetje ima trenutno razmerje 4, 28 z brezplačnim denarnim tokom 242, 2 milijona dolarjev. Prihodek in dohodek na delnico nenehno pridobivata podjetje, ki ga kupijo embalaže. Enoletni prihodki v višini 3, 3 milijarde ameriških dolarjev so za 18, 68% višji kot v letu. Medtem je enoletni čisti dohodek pridobil 48, 04%, enoletni dobiček na delnico pa 46, 95%. Triletni rezultati kažejo podobno rast. Triletna letna rast prihodkov je 6, 40%. Triletna letna rast čistega dohodka je 3, 95%, triletna letna rast dobička na delnico pa 4, 43%.

Medletno dobiček družbe znaša 52, 67%. Njegova cena do zaslužka še vedno ostaja nizka in znaša 11, 92. Triletna, petletna in desetletna letna skupna donosnost so prav tako močna in znašajo 19, 77%, 25, 83% in 16, 20%.