Alpha generator

Kaj je alfa generator?

Generator alfa je vsaka zaščita, ki ob dodanem obstoječem portfelju sredstev ustvari presežek donosa ali donos, ki je višji od vnaprej izbranega merila brez dodatnega tveganja. Generator alfa je lahko katera koli vrednostna papirja, vključno z državnimi obveznicami, tujimi zalogami ali izpeljanimi proizvodi, kot so delniške opcije in terminske pogodbe. Novi štirinožni generatorji se lahko pojavijo tudi s širitvijo naložb v novo kategorijo.

Pojasnjen generator alfa

Proizvajalci alfa lahko ustvarijo bistveno večje donose za vlagatelje. Proizvajalci alfa so lahko posamezne zaloge, obveznice ali izvedeni proizvodi. Pogosto alfa generatorji nastanejo zaradi širjenja vesolja, ki ga vlagatelj dopušča. Na primer, če dodate mednarodne naložbe za razširitev portfelja vlagateljev, lahko dosežete višje donose iz naložb v fiksni dohodek in lastniškega kapitala.

Ker je alfa lahko merilo donosov, ki jih portfelj ustvari več kot donos, ocenjen z modelom določanja cen kapitalskih sredstev, lahko teoretično investitor merilno doda v donos portfelja, kadar širi svoje naložbeno vesolje na nove vrste alfa generatorjev. Vse to je mogoče storiti s sodobno teorijo portfelja, ki omogoča ciljno razširitev vesolja, ki ga je mogoče investirati, in lahko povzroči premik učinkovite meje meje in kapitalskega trga navzgor, ko se dodajo alfa generatorji. Z novimi generatorji alfa, ki vplivajo na linijo kapitalskega trga, lahko naložbeni portfelj vlagateljev pričakuje višje donose z dodelitvami, ki zdaj vključujejo nove vrednostne papirje, ki ustvarjajo alfa, v mešanico portfelja z minimalnim tveganjem.

Mednarodne naložbe

Mednarodne naložbe so eden od načinov za dodajanje ciljne skupine alfa generatorjev v portfelj. Zlasti naložbe na nastajajoči trg so eno področje, ki ga lahko na splošno štejemo za generatorje alfa. Tako dolg na nastajajočem trgu kot lastniški kapital na nastajajočem trgu ponujata višje donose od povprečnih referenčnih vrednosti na globalni ravni z dodatnim tveganjem. Vlagatelj, ki širi svoj celoten portfelj, tako da vključuje naložbe v nastajajoče trge, lahko na koncu premakne linijo kapitalskega trga višje z vključevanjem dolga na novo nastajajočem trgu v bolj konzervativni del svojih razdelitev in kapital na nastajajočem trgu v višje deleže svojega portfelja.

Druge alternativne naložbe

Druga področja trga lahko znatno dodajo alfa, zlasti z bolj koncentriranimi naložbami. Začetne javne ponudbe (IPO) so lahko pomemben generator alfa. Ta skupina trga ponuja velik potencial rasti od podjetij, ki so uveljavila pomemben zagon. Vlagatelji se lahko odločijo za naložbe v posamezne delnice, IPO sklade ali indeksne sklade, ki sledijo IPO. Druge skupine na trgu, ki so pogosto opredeljene kot generatorji alfa, vključujejo zaloge FAANG, države BRIC in Azijo, nekdanje Japonske. Nekateri vlagatelji bodo zaradi uporabe izvedenih finančnih instrumentov našli tudi znatno ustvarjanje alfa.

Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.

Sorodni pogoji

Mednarodna opredelitev ETF Mednarodni borzni sklad, s katerim se trguje na borzi (ETF), je vsak ETF, ki vlaga v vrednostne papirje s sedežem v tujini. več Diworsification Diworsification je proces dodajanja naložb v portfelj, tako da se poslabšanje tveganja / donosa poslabša. več Prekomerne vrnitve Presežne donose so donosnosti, dosežene nad vrnitvijo proxyja. Presežek donosov bo odvisen od primerljive primerjave donosnosti naložbe za analizo. več Alpha Alpha (α), ki se v financah uporablja kot merilo uspešnosti, je presežek donosnosti naložbe glede na donosnost referenčnega indeksa. več Kaj je mednarodni sklad? Mednarodni sklad je sklad, ki lahko vlaga v podjetja, ki se nahajajo kjer koli zunaj države, v kateri ima vlagatelj. več Mednarodno vlaganje Mednarodno vlaganje je naložbena strategija, ki vključuje izbiro globalnih naložbenih instrumentov kot dela naložbenega portfelja. več partnerskih povezav