Izboljšani indeksni sklad (EIF)

Kaj je izboljšani indeksni sklad (EIF)?

Izboljšani indeksni sklad je sklad, ki si prizadeva za povečanje donosa indeksa z aktivnim upravljanjem za spreminjanje uteži kmetijskih gospodarstev za dodaten donos.

Razumevanje izboljšanih indeksnih skladov (EIF)

Povečani indeksni skladi so omejeni na vlaganje v vrednostne papirje iz indeksa, ki ga primerjajo. Te strategije lahko uporabijo različne vrste naložbenih analiz. Uporabljajo lahko kvalitativne in kvantitativne metodologije za prepoznavanje in prekomerno telesno težo najpomembnejših zalog. V nekaterih primerih lahko uporabijo tudi vzvod in izvedene finančne instrumente za povečanje donosa.

Izboljšane strategije indeksnih skladov

Izboljšane indeksne sklade lahko primerjamo s katerim koli indeksom na svetu. Začnejo z referenčnim indeksom kot osnovo za naložbe. S kvalitativno in kvantitativno analizo želijo upravljavci portfelja določiti najbolj uspešne zaloge, ki potem v portfelju dobijo večjo težo. Nekateri skladi lahko uporabljajo finančni vzvod in izvedene finančne instrumente, kar jim omogoča povečanje teže zalog, ki se jih odločijo za nakup, in zmanjšanje uteži zalog, ki se jih odločijo za prodajo.

S finančnim vzvodom lahko skladi zavzamejo globlje dolge pozicije v zalogah, ki jim dajejo prednost. Finančni vzvod in izvedeni finančni instrumenti upravitelju sklada omogočajo tudi kratke delnice, za katere verjamejo, da se bodo znižale. Upravljavci skladov prav tako ne morejo imeti nobenega položaja na zalogi, saj mu v portfelju ustrezajo 0%.

Teoretično bi morala sposobnost zavzema dolgih in kratkih pozicij pomagati skladu, da ustvari dodatno alfo iz možnih dobičkov in izgub. Vendar lahko uporaba finančnega vzvoda in izvedenih finančnih instrumentov poveča dodatne stroške in poveča možnosti za izgube. Zato se večina okrepljenih indeksnih skladov opira na metodologije aktivnega upravljanja, zgrajene okoli določenega indeksnega vesolja, brez uporabe alternativnega vlaganja.

Izboljšane naložbe v indeksne sklade

Medtem ko izboljšani indeksni skladi za naložbe uporabljajo isto indeksno vesolje kot pasivni skladi, bodo njihove naložbene značilnosti zelo različne. Povečani indeksni skladi imajo običajno višje provizije za upravljanje in višje transakcijske stroške kot primerljivi indeksni skladi. Tveganja so lahko tudi večja, odvisno od uporabljenega finančnega vzvoda in izvedenih finančnih instrumentov.

Vlagatelji bodo našli izboljšane ponudbe indeksnih skladov pri upravljavcih naložb v panogi, večina največjih upravljavcev premoženja pa ponuja široko paleto izboljšanih izdelkov indeksnih skladov. Sklad z izboljšanimi vrednostmi indeksa Fidelity Large Cap Index je en primer.

Sklad za povečanje velike kapitalske vrednosti Fidelity

Sklad z izboljšanimi indeksi Fidelity Large Cap Value izboljšuje donosnost indeksa vrednosti Russell 1000. Sklad pri svojih naložbenih odločitvah uporablja kvantitativno temeljno analizo, vloži najmanj 80% sredstev v zaloge vrednosti Russell 1000. Sklad se v svoji strategiji upravljanja v bistvu ne zanaša na finančni vzvod ali izvedene finančne instrumente. Sklad je od začetka neprestano presegel vrednost Russell 1000 z donosom 6, 29% v primerjavi s 6, 17% za indeks.

Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.

Sorodni pogoji

Opredelitev dolgega / kratkega sklada Dolgi / kratki sklad je vrsta vzajemnega sklada, ki ima dolge in kratke pozicije pri naložbah, običajno iz določenega tržnega segmenta. več Opredelitev pojma Primerjalna vrednost je standard, na podlagi katerega je mogoče meriti uspešnost upravljavca vrednostnih papirjev, vzajemnih skladov ali naložb. več Indeksni sklad Indeksni sklad je portfelj delnic ali obveznic, ki je zasnovan tako, da posnema uspešnost tržnega indeksa. Ta sredstva pogosto sestavljajo osnovno premoženje pokojninskih portfeljev in ponujajo nižje deleže odhodkov kot sredstva, ki se aktivno upravljajo. več Razumevanje tržnih indeksov in njihove uporabe pomaga vlagateljem Tržni indeks je hipotetični portfelj naložbenih deležev, ki predstavlja segment finančnega trga. več Opredelitev vzajemnega sklada Vzajemni sklad je vrsta naložbenega sredstva, sestavljenega iz portfelja delnic, obveznic ali drugih vrednostnih papirjev, ki ga nadzira poklicni upravljavec denarja. več Sklad srednjih kapitalskih skladov Srednji kapitalski sklad je vrsta investicijskega sklada, ki svoje naložbe osredotoča na podjetja z kapitalizacijo v srednjem razponu zalog na trgu, ki ga je mogoče naložiti. več partnerskih povezav