Varčevalna obveznica z inflacijo (I obveznica)

Kaj je varčevalna obveznica, povezana z inflacijo (I obveznica)

Inflacijsko varčevalne obveznice (I-obveznice) so ameriški državni izdani dolžniški vrednostni papirji, podobni običajnim hranilnim obveznicam. Med njimi se bistveno razlikujejo od zaščitenih vrednostnih papirjev, ki so zaščiteni pred inflacijo države, čeprav se, podobno kot TIPS, znesek plačanih obresti prilagodi glede na stopnjo inflacije.

Za razliko od TIPS-a so varčevalne obveznice, povezane z inflacijo, znane tudi kot obveznice serije I, zelo tvegane naložbe, ki se navadno prodajo malim vlagateljem. Tako kot tradicionalne varčevalne obveznice so na voljo neposredno iz ameriške zakladnice.

Kot vse varčevalne obveznice tudi obveznice serije I ne trgujejo na sekundarnem trgu.

RAZPRODANO varčevalna obveznica, vezana na inflacijo (I obveznica)

Inflacijsko vezane varčevalne obveznice (I-obveznice) izdaja in podpira vlada ZDA in nimajo tveganja neplačila. Obveznice prodajajo po nominalni vrednosti in plačajo navedeno obrestno mero ob zapadlosti, običajno 30 let po datumu nakupa. I-obveznice morajo biti zadržane najmanj pet let, sicer velja odkupna kazen.

I-obveznice ne trgujejo samo, ne morejo jih prenesti. To pomeni, da jih mora unovčiti bodisi prvotni kupec bodisi imetje te osebe.

Ker imajo tako nizko tveganje neplačila, obveznice serije I običajno plačujejo zelo nizke obrestne mere v primerjavi z večino drugih vrednostnih papirjev. Vendar so, tako kot večina občinskih obveznic, oproščene davka od dohodka. Obresti na večino drugih vrednostnih papirjev s stalnim donosom so obdavčljive.

Kako se I-obveznice prilagodijo inflaciji

Z inflacijo vezane varčevalne obveznice so vezane na gibanje indeksa cen življenjskih potrebščin - CPI, dolgoletne mere inflacije, ki jo je izdal ameriški Urad za statistiko dela - BLS. Izmeri spreminjanje cen košarice izdelkov široke porabe sčasoma, vključno s hrano, sponkami potrošnikov, medicinsko oskrbo in prevozom. Razlikuje se od tako imenovane inflacije PCE, ki je najprimernejša inflacija ameriške Federal Reserve. Število PCE ponavadi poroča o občutno nižji številki inflacije glede na CPI. Podatki o CPI se sprostijo mesečno, BLS pa skozi čas spremlja rezultate CPI.

Prednosti varčevalnih obveznic, vezanih na inflacijo

Prilagoditev inflaciji lahko v 30-letnem obdobju poveča donosnost obveznic serije I v primerjavi z navadnimi varčevalnimi obveznicami. Vendar pa velja omeniti, da obveznice serije I ne delujejo kot TIPS, ki dejansko plačajo več ali manj obresti na podlagi gibanja indeksa cen življenjskih potrebščin. Namesto tega se fiksna obrestna mera, plačana za obveznice serije I, redno prilagaja na podlagi inflacije CPI.

Obveznice serije I prav tako ne morejo izgubiti vrednosti zaradi deflacije ali negativnih obrestnih mer.

Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.

Sorodni pogoji

Varnostno indeksirana vrednost Varnost indeksirana na vrednostni papirji je vrednostni papir, ki zagotavlja donos, višji od stopnje inflacije, če se drži do zapadlosti. Vrednostni papirji z indeksom inflacije povečujejo apreciacijo kapitala ali kuponsko plačilo na stopnje inflacije. več Vrste državnih obveznic, ki jih investitorji lahko kupijo Državna obveznica je dolžniška vrednostna papirja, ki jo izda vlada za podporo vladnih izdatkov. Te naložbe so nekatere najbolj konzervativne naložbe, ki so na voljo, vendar še vedno tvegajo. več Trezorski vrednostni papirji, zaščiteni z inflacijo, ščitijo vlagatelje pred inflacijo Zaščitna vrednost, zaščitena z inflacijo (TIPS), je obveznica, ki je indeksirana na inflacijo, da bi zaščitila vlagatelje pred negativnimi učinki naraščajočih cen. več Ameriške hranilne obveznice Ameriška varčevalna obveznica je državna obveznica, ki v določenem obdobju ponuja fiksno obrestno mero. več 30-letna zakladnica 30-letna državna zakladnica, ki je bila prej obljubljena ameriška obveznica, je dolžniška dolžnost ZDA, ki ima zapadlost 30 let. več Obveznice serije I Obveznice serije I je netržna, obrestna, ameriška državna varčevalna obveznica, ki zasluži kombinirano fiksno obrestno mero in spremenljivo stopnjo inflacije (prilagojena polletno). več partnerskih povezav