Določen portfelj
Opredeljeni portfelj je naložbeno zaupanje, ki vlaga v vnaprej določen sklop obveznic, delnic ali obeh, ki jih je izbrala družba sklada. Podobno kot pri nekaterih razredih vzajemnih skladov je skrbništvo zaprtega tipa in ga ne upravljajo aktivno. Tako kot vzajemni sklad je zaprt sklad združeni naložbeni sklad, ki ima upravljavca, ki nadzira portfelj. Zbere fiksni znesek kapitala z začetno javno ponudbo (IPO). Sklad je nato strukturiran, kotira na borzi in se z njim trguje kot delnica.
BREAKING DOWN Portfolio Določen portfelj
Opredeljen portfelj, tako kot druge vrste portfelja, je zbirka finančnih sredstev, kot so zaloge, obveznice, surovine, valute in denarni ustrezniki, pa tudi njihove sklade, vključno z vzajemnimi, borznimi in zaprtimi skladi.
V določenem portfelju so vrednostni papirji fiksni, enote pa je mogoče prodati šele po zaključku začetne faze nakupa. Te enote imajo običajno določen rok trajanja, po katerem se likvidirajo in izkupiček vrne vlagateljem. Z določenim portfeljem se lahko trgovalni dan trguje po različnih cenah. Ponudba in povpraševanje določa ceno enot v določenem portfelju, kar lahko privede do razhajanj v ceni glede na neto vrednost osnovnih sredstev. Vzajemni skladi se ne morejo sinhronizirati z njihovimi vrednostmi čistega premoženja, vendar se le-ta izračuna enkrat na dan po čisti vrednosti sredstev ob koncu trgovanja.
Določen portfelj in toleranca do tveganja
Naložbeni portfelj je razdeljen na segmente različnih velikosti, ki predstavljajo različne razrede sredstev in vrste naložb za dosego ustrezne razdelitve portfelja tveganj in donosnosti. Za oblikovanje raznovrstnega portfelja se lahko uporablja veliko različnih vrst vrednostnih papirjev, vendar pa se zaloge, obveznice in denarna sredstva na splošno štejejo za temeljne gradnike portfelja.
Najbolj previdni vlagatelji gradijo naložbene portfelje, ki so v skladu z njihovo toleranco do tveganja in njihovimi cilji. Toleranco do tveganja je mogoče opredeliti kot stopnjo spremenljivosti donosnosti naložb, ki jo je vlagatelj pripravljen sprejeti, zlasti ko se trg zniža.
Toleranca na tveganja je eden najpomembnejših dejavnikov pri določanju naložb. Vlagatelji bi morali realno razumeti svojo sposobnost in pripravljenost prebaviti velika gibanja vrednosti svojih naložb. Če vlagatelji prevzamejo preveč tveganj, bodo morda bolj nagnjeni k prodaji med upadom trga in zamudili oživitev trga.
Primerjajte investicijske račune Ime ponudnika Opis Razkritje oglaševalcev × Ponudbe, ki se pojavijo v tej tabeli, so partnerstva, od katerih Investopedia prejema nadomestilo.