Kako davčno učinkovit je vaš vzajemni sklad?

Čeprav je lahko naložba odličen način za ustvarjanje dohodka, je vaš dohodek verjetno obdavčen od dohodka, kot vsaka druga vrsta dohodka. Vzajemni skladi so iz več razlogov priljubljena naložbena možnost, vendar lahko v nekaterih primerih dejansko ustvarijo veliko davčno breme. Ker posamezni vlagatelji nimajo nikakršnega nadzora nad naložbenimi dejavnostmi vzajemnega sklada, je pomembno zagotoviti, da je vaš vzajemni sklad davčno učinkovit. Davčno učinkovitost vašega sklada narekuje več dejavnikov, vključno s pogostostjo trgovalnih aktivnosti, dolgotrajnostjo vsake naložbe v portfelj in vrstami distribucij, ki jih ima vaš sklad.

Prihodki od vzajemnih skladov: osnove

Da bi se izognili plačilu davka od dohodka od dobička, morajo vzajemni skladi vsaj enkrat letno deliti vse svoje čiste dobičke delničarjem. Dohodek, ki ga prejmete od naložb v vzajemne sklade, spada v eno od dveh kategorij: delitve kapitalskih dobičkov in delitve dividend.

Razdelitev dividend se zgodi, ko vaš sklad vključuje naložbe v dividendne delnice in obrestonosne obveznice. Razdelitev kapitalskih dobičkov nastane, ko upravljavec sklada proda sredstva za več, kot je bilo plačanih. Na primer, če je sklad vložil 100.000 dolarjev v delnico in nato vse svoje delnice prodal za 110.000 dolarjev, se 10-odstotni dobiček šteje za kapitalski dobiček.

Vzajemno obdavčenje skladov

Glede na to, koliko časa ima vaš sklad sredstva, se dohodek, ki ga prejmete od vzajemnega sklada, lahko obdavči kot navadni dohodek ali kapitalski dobiček. To je lahko zmeda, ker niso vse razdelitve kapitalskih dohodkov obdavčene s stopnjo kapitalskih dohodkov.

Za razliko od vlaganja v posamezne delnice uporaba stopnje davka na kapitalski dobiček nima nobene povezave s tem, koliko časa imate v lasti delnice vzajemnega sklada, temveč s tem, koliko časa ima sklad sredstva v svojem portfelju. Samo dohodki od sredstev, ki jih ima sklad eno leto ali več, se obdavčijo po stopnji kapitalskih dobičkov in ne po običajni stopnji dohodnine. Izplačila dividend so običajno obdavčene kot običajni dohodek, razen če se štejejo za kvalificirane dividende.

Davčne stopnje

Razlika med vašo običajno stopnjo davka od dohodka in ustrezno stopnjo davka na dohodek od kapitala je lahko velika. Posamezniki v stopnjah dohodnine od 10 in 15% niso dolžni plačevati nobenega davka na kapitalski dobiček. Za tiste, ki spadajo v razrede 25%, 28%, 33% in 35%, je treba plačati 15-odstotni davek na kapitalski dobiček, medtem ko morajo tisti v 39, 6-odstotnem razredu plačati 20-odstotni davek na kapitalski dobiček.

Na primer, predpostavimo, da ste v razredu 28-odstotnega davka od dohodka in od prodaje zalog prejemate 1.000 dolarjev dohodka od naložb. Če naložbo imate eno leto ali več, morate plačati samo 15% ali 150 USD davkov. Če gre za kratkoročni dobiček, morate plačati 280 dolarjev.

Faktor učinkovitosti: Prihodek od premoženja

Eden od najučinkovitejših načinov, da bi vzajemni sklad povečal svojo davčno učinkovitost, je zmanjšal količnik prometa. Koeficient prihodka sklada se nanaša na pogostost, s katero sklad kupuje in prodaja vrednostne papirje. Sklad, ki skozi vse leto opravi veliko poslov, ima visok promet sredstev. Rezultat je večina kapitalskih dohodkov, ki jih ustvari sklad, kratkoročne dobičke, kar pomeni, da so obdavčeni po vaši običajni stopnji dohodnine.

Skladi, ki uporabljajo strategijo odkupa in zadolžitve ter vlagajo v rastne zaloge in dolgoročne obveznice, so na splošno bolj davčno učinkovitejši, ker ustvarjajo dohodek, ki se obdavči po nižji stopnji kapitalskih dobičkov. Ko sklad razdeli kapitalski dobiček, vam izda obrazec 1099-DIV, v katerem navede znesek razdelitve, ki ga je mogoče pripisati dolgoročnim dobičkom.

Poleg tega imajo zelo aktivni vzajemni skladi običajno višje deleže odhodkov ali znesek denarja, ki ga sklad vsako leto zaračuna za vzdrževanje in kritje upravnih in poslovnih stroškov. Čeprav to nima velikega vpliva na vaše letne davke, je lahko pomemben beg na vaših financah.

Faktor učinkovitosti: Dividende

Če vaš vzajemni sklad vsebuje naložbe v delnice ali obveznice za izplačilo dividend, ki plačujejo občasne obresti, imenovane kuponska plačila, potem verjetno prejmete eno ali več delitev dividend na leto. Čeprav je to lahko priročen vir rednega dohodka, lahko s povečanjem davčne blagajne koristi koristi odtehtajo.

Večina dividend velja za navaden dohodek in velja za vašo običajno davčno stopnjo. Sredstva, ki ne izplačujejo dividend, so seveda bolj davčno učinkovitejša. Za tiste, katerih naložbeni cilji so usmerjeni v rast bogastva in ne ustvarjanje rednega dohodka, je vlaganje v sklade, ki ne vključujejo dividendnih delnic ali kuponskih obveznic, pametna poteza.

Srednja osnova: kvalificirane dividende

Nekateri vlagatelji menijo, da je izplačilo dividend ena glavnih prednosti lastništva skladov, vendar kljub temu želijo čim bolj zmanjšati svoje skupno davčno breme. Na srečo se nekatere dividende lahko štejejo za "kvalificirane dividende" in zanje velja nižja stopnja davka na kapitalski dobiček.

Da se dividende štejejo za kvalificirane, morajo izpolnjevati določena merila, vključno z zahtevo po obdobju zadrževanja. Kvalificirane dividende mora izplačati ZDA ali tuja korporacija, ki izpolnjuje pogoje, in jih kupiti pred datumom prejšnje dividende. Datum ex-dividende je datum, po katerem naslednji nakupi delnic niso upravičeni do prihajajoče dividende. Zaloga mora potekati najmanj 60 dni v roku 121 dni, ki se začne 60 dni pred tem datumom.

Tako kot kapitalski dobički tudi to, ali se vaša dividenda šteje za kvalificirano, nima nobene povezave s tem, koliko časa imate v lasti delnice vzajemnega sklada, temveč s tem, koliko časa ima sklad lastniške delnice delnic za izplačilo dividend in kdaj so bile te delnice kupljene. Tudi če jutri kupite delnice v vzajemnem skladu in naslednji teden prejmete razdelitev dividende, se ta dividenda šteje za kvalificirano v skladu, saj izpolnjuje zgoraj navedeno zahtevo po deležu.

Še enkrat večja je verjetnost, da skladi, ki uporabljajo strategijo odkupa, ustvarijo kvalificirane dividende in dolgoročne dobičke, zaradi česar bodo na splošno bolj davčno učinkoviti. Sredstva, ki razdelijo kvalificirane dividende, jih poročajo na obrazcu 1099-DIV, tako kot dolgoročni kapitalski dobički.

Faktor učinkovitosti: skladi brez davkov

Drug način za zagotovitev vlaganja v najbolj učinkovite davčne sklade je izbira skladov, ki vključujejo naložbe v državne ali občinske obveznice, ki ustvarjajo obresti, za katere ne velja zvezna dohodnina. Nekateri skladi vlagajo samo v te vrste vrednostnih papirjev in jih pogosto imenujemo skladi brez davkov.

Tudi če vaš vzajemni sklad ni sklad brez davka, so sredstva, ki vključujejo nekatere od teh vrst vrednostnih papirjev, bolj davčno učinkovitejša od tistih, ki vlagajo v korporativne obveznice, ki ustvarjajo obdavčljive obresti ob upoštevanju vaše običajne stopnje dohodnine.

Vendar so nekatere občinske obveznice dejansko bolj obdavčene kot druge. Medtem ko so vsi oproščeni zvezne dohodnine, so nekateri še vedno obdavčeni z državnimi in lokalnimi davki. Obveznice, ki jih izdajo vlade v vaši državi stalnega prebivališča, pa so lahko brez trojnega davka, kar pomeni, da so oproščene vseh davkov.

Če želite vložiti v vzajemne sklade ali preprosto ponovno ocenite svoj trenutni delež, preglejte portfelj vsakega sklada, da zagotovite, da vas naložbe v davčnem času ne bodo stale. Izberite sredstva z nizkimi količniki prometa, ki vključujejo delniške dividende, ničelne kuponske obveznice in občinske obveznice.