Izpad hipoteke
Izpad hipoteke se nanaša na odstotek posojil v cevovodu hipotekarnega originatorja, ki se ne zaprejo. Ta številka velja za pomemben pokazatelj učinkovitosti originatorja. Založniki hipotekarnih razmerij temeljijo na predpostavkah o varovanju pred tveganjem. Predpostavke o padcih se spreminjajo, ko se obrestne mere spreminjajo, saj bodo obrestne mere praviloma vplivale na količino posojilojemalcev, ki iščejo in so odobreni za posojila.
Hipotekarni originatorji so lahko posamezni hipotekarni posredniki, hipotekarna podjetja ali hipotekarni bančniki. Morebitnemu posojilojemalcu pomagajo pri iskanju in pridobitvi hipoteke. Sami morda niso posojilodajalci, vendar je del njihove vloge združevanje bodočega posojilojemalca in potencialnega posojilodajalca.
BREAKING DOWN Hipotekarni izpad
Izpad hipoteke se izračuna na podlagi števila posojil, za katera posojilodajalec zajame obrestno mero za posojilojemalca. Ko je ta posojilodajalec zaprt, je v posojilodajalcu. Seveda se obrestne mere lahko še vedno spremenijo, preden se posojilo zaključi. Tako se bo posojilodajalec zavaroval pred tem, da se zaščiti. Zaščita traja, dokler se hipoteka ne zaključi. Ko se hipoteka zaključi, jo je mogoče prodati na sekundarnem hipotekarnem trgu.
Vendar se veliko posojil, ki jih posojilojemalci zaklenejo, ne zaključi. Posojilodajalci lahko preučijo pretekle podatke o odstotkih izpadov hipoteke v različnih tržnih pogojih, da bi bolj natančno napovedali, kakšen je lahko njihov hipotekarni izpad. Prilagoditev njihove strategije varovanja pred izračunanim tveganjem izpadov lahko znatno poveča dobiček posojilodajalca.
Zakaj pride do izpada hipoteke
Padec hipoteke se lahko pojavi iz več razlogov. Na primer, lahko posojilojemalec poišče hipoteko za nakup stanovanja, saj verjame, da bo kmalu prodal hišo, ki jo že ima. Prodaja te hiše jim bo omogočila upravičenost do posojila. Če pa hiša ne proda v določenem času, hipoteke morda ne bo mogla pridobiti, ker njihov dohodek in premoženje ne bi zadostovalo za pokritje mesečnih plačil. Ta scenarij je postal precej pogost zaradi finančne krize leta 2008.
Pogoji posojila lahko tudi določajo, da ko posojilodajalec posojilo obrestno obrestno mero, še vedno lahko odstopi od posojila. Če se torej obrestne mere znižajo, preden se posojilo zaključi, se posojilojemalec lahko odloči, da bo odstopil od posojila v korist iskanja posojila z nižjo obrestno mero. Če pa se obrestne mere dvignejo, preden se posojilo zaključi, se bo posojilojemalec verjetno zadrževal pri posojilodajalcu, dokler bodo odobreni.